ETF Bitcoin (Exchange Traded Funds) baru-baru ini menjadi topik hangat dalam dunia pelaburan, terutamanya selepas Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa Amerika Syarikat (SEC) meluluskan 11 ETF Bitcoin semerta pada 10 Januari 2024. Kelulusan SEC terhadap ETF Bitcoin semerta menandakan perubahan besar. Era ETF berasaskan niaga hadapan yang hanya menjejaki harga Bitcoin secara tidak langsung kini telah berlalu. Kini anda boleh melabur secara langsung dalam Bitcoin sebenar, menikmati potensi kenaikan harga Bitcoin sambil mendapat manfaat daripada pengawasan peraturan dan kemudahan pasaran tradisional.
Sementara itu, kejayaan ETF Bitcoin semerta yang berpusat di AS telah mendorong Suruhanjaya Sekuriti dan Niaga Hadapan Hong Kong (SFC) untuk mempercepatkan potensi kelulusan empat ETF Bitcoin semerta. Pemohon termasuk unit Hong Kong bagi China Asset Management, Harvest Fund Management, dan Bosera Asset Management. Pada masa artikel ini ditulis, laporan berita mencadangkan kelulusan ini mungkin berlaku seawal pertengahan April.
Jika anda ingin tahu tentang membeli ETF Bitcoin dan mempelbagaikan portfolio anda, panduan ini menawarkan gambaran menyeluruh tentang semua yang anda perlu ketahui dan cara anda boleh bermula.
ETF Bitcoin: Cara Mudah Melabur dalam BTC
ETF Bitcoin, atau Exchange-Traded Fund, ialah instrumen pelaburan yang menjejaki harga Bitcoin tetapi berdagang di bursa saham tradisional seperti NYSE atau NASDAQ. Ini bermaksud anda boleh melabur dalam Bitcoin tanpa perlu membeli dan menyimpan mata wang kripto itu sendiri.
Bayangkan, jika anda boleh menghiris jongkong emas menjadi kepingan kecil dan membungkusnya dengan kemas menjadi saham. Itulah pada asasnya apa itu ETF Bitcoin – sekumpulan saham Bitcoin yang diperdagangkan di bursa saham tradisional seperti NYSE. Ia memberikan anda pendedahan kepada pergerakan harga Bitcoin tanpa perlu menyimpan kripto anda sendiri atau menavigasi bursa yang kompleks.
ETF Bitcoin terbahagi kepada dua jenis: ETF Bitcoin Semerta, yang memegang Bitcoin secara langsung, dan ETF Bitcoin Niaga Hadapan, yang melabur dalam kontrak niaga hadapan Bitcoin. Saham ETF dibeli dan dijual seperti saham biasa, dengan harganya berubah-ubah berdasarkan harga Bitcoin dan permintaan pasaran. Kelebihannya termasuk akses yang lebih mudah kepada Bitcoin, keselamatan peraturan, kepelbagaian portfolio, dan potensi kemeruapan yang lebih rendah.
ETF Bitcoin Semerta Baharu di AS
Simbol Singkatan |
Penerbit |
Bursa |
Yuran/TER |
Tarikh Pelancaran |
Maklumat Tambahan |
ARKB |
ARK 21Shares |
CBOE, NYSE |
0.65% |
17 Januari 2024 |
Bitcoin dan syarikat teknologi berkaitan |
BITB |
Bitwise |
NYSE ARCA |
0.40% |
18 Januari 2024 |
Disokong secara fizikal Bitcoin, fokus keselamatan |
FBTC |
Fidelity |
CBOE |
0.35% |
19 Januari 2024 |
Institusi kewangan utama dengan pengalaman pelabur yang luas |
EZBC |
Franklin |
CBOE |
0.40% |
20 Januari 2024 |
Disokong oleh syarikat pengurusan pelaburan global tertua |
GBTC |
Grayscale |
OTCQX, NYSE |
2% |
11 Januari 2024 |
Kenderaan pelaburan Bitcoin terbesar, baru-baru ini diluluskan untuk penukaran. |
HODL |
VanEck |
NYSE |
0.85% |
21 Januari 2024 |
Fokus strategi "HODLing", kadar pusingan rendah |
DEFI |
Hashdex |
NYSE ARCA |
0.75% |
22 Januari 2024 |
Mensasarkan persimpangan DeFi-Bitcoin, pengurusan risiko tambahan |
BTCO |
Invesco Galaxy |
NYSE |
0.45% |
23 Januari 2024 |
Gergasi dalam pelaburan dan aset digital |
IBIT |
BlackRock |
NASDAQ |
0.25% |
24 Januari 2024 |
Dilancarkan oleh pengurus aset terbesar di dunia |
BRRR |
Valkyrie |
NASDAQ |
0.70% |
25 Januari 2024 |
Mensasarkan maksimalis Bitcoin dengan strategi pasif dan harga rendah |
BTCW |
WisdomTree |
NYSE |
0.45% |
26 Januari 2024 |
Pengurusan risiko yang luas dan daya tarikan pelabur institusi |
Berikut adalah 11 ETF Bitcoin semerta baharu yang diluluskan oleh SEC dan tersedia di pasaran AS:
-
ARK 21Shares Bitcoin ETF (ARKB): Dilancarkan oleh ARK Invest, ETF ini didagangkan di CBOE dengan nisbah perbelanjaan 0.21%, yang dikecualikan untuk enam bulan pertama atau $1 bilion aset pertama, mana yang dahulu.
-
Bitwise Bitcoin ETP Trust (BITB): Diuruskan oleh Bitwise, dana ini didagangkan di NYSE ARCA dengan yuran 0.20%, juga dikecualikan mengikut syarat yang sama seperti ARKB.
-
Fidelity Wise Origin Bitcoin Trust (FBTC): Ditawarkan oleh Fidelity, ETF ini tersedia di CBOE dan mempunyai nisbah perbelanjaan 0.25%, dikecualikan sehingga 31 Julai 2024.
-
Franklin Bitcoin ETF (EZBC): Tawaran Franklin Templeton, EZBC, didagangkan di CBOE dengan yuran 0.29% tanpa pengecualian yuran.
-
Grayscale Bitcoin Trust (GBTC): ETF ini oleh Grayscale, ditukar daripada suatu amanah, didagangkan di NYSE ARCA. Ia mempunyai nisbah perbelanjaan yang agak tinggi sebanyak 1.5%.
-
Hashdex Bitcoin ETF (DEFI): Dari Hashdex Brazil, ETF ini disenaraikan di NYSE ARCA dan mempunyai nisbah perbelanjaan 0.90%.
-
Invesco Galaxy Bitcoin ETF (BTCO): Kerjasama antara Invesco dan Galaxy Digital Holdings, ETF ini didagangkan di CBOE dan mengenakan caj sebanyak 0.39%, dikecualikan untuk enam bulan pertama atau $5 bilion aset pertama.
-
iShares Bitcoin Trust (IBIT): Tawaran BlackRock, IBIT, didagangkan di NASDAQ dengan yuran sebanyak 0.12% untuk tahun pertama atau $5 bilion AUM pertama, kemudian meningkat kepada 0.25%.
-
Valkyrie Bitcoin Fund (BRRR): Dana Valkyrie, didagangkan di NASDAQ, bermula dengan tiada yuran untuk tiga bulan pertama, kemudian 0.49% selepas itu.
-
VanEck Bitcoin Trust (HODL): ETF VanEck, bernama HODL, didagangkan di CBOE dengan nisbah perbelanjaan 0.25%.
-
WisdomTree Bitcoin Trust (BTCW): ETF ini daripada WisdomTree didagangkan di CBOE dan mempunyai yuran sebanyak 0.3%, dikecualikan untuk enam bulan pertama atau $1 bilion AUM pertama.
ETF Bitcoin Popular Lain di Dunia
Simbol Singkatan |
Penerbit |
Bursa |
Jenis |
AUM (USD juta) |
Yuran/TER |
Maklumat Tambahan |
BITO |
ProShares |
NYSE |
Berasaskan Niaga Hadapan |
1,737 |
0.95% |
Menawarkan pendedahan tidak langsung kepada Bitcoin melalui kontrak niaga hadapan. |
EBIT |
Evolve |
TSX |
Fizikal |
133.4 |
0.75% |
Menjejaki pergerakan harga harian Bitcoin dalam USD. Tersedia di Kanada. |
BTCC |
Purpose |
TSX |
Fizikal |
1,450 |
0.70% |
Satu lagi ETF Bitcoin yang disokong secara fizikal tersedia di Kanada. |
BCOIN |
Jacobi FT Wilshire |
Euronext - Amsterdam |
Fizikal |
1.87 |
0.45% |
ETF Eropah yang memegang Bitcoin sebenar. |
BTF |
Valkyrie |
NASDAQ |
Berasaskan Niaga Hadapan |
40.5 |
0.70% |
Fokus pada kontrak niaga hadapan Bitcoin, serupa dengan BITO. |
Selain senarai pendatang baharu yang disebutkan di atas, berikut ialah beberapa ETF Bitcoin global yang telah teruji masa dan telah berada di pasaran untuk beberapa waktu:
-
ProShares Bitcoin Strategy ETF (BITO): ETF yang berpusat di AS ini melabur dalam kontrak niaga hadapan Bitcoin. Ia disenaraikan di NYSE dan menawarkan cara untuk melabur dalam Bitcoin tanpa pendedahan langsung kepada aset tersebut.
-
Evolve Bitcoin ETF (EBIT): Disenaraikan di Bursa Saham Toronto (TSX), ETF ini menyediakan pendedahan kepada pergerakan harga harian Bitcoin dalam dolar AS.
-
Purpose Bitcoin ETF (BTCC): ETF ini tersedia di Bursa Saham Toronto (TSX) dan memegang Bitcoin fizikal.
-
Jacobi FT Wilshire Bitcoin ETF (BCOIN): Disenaraikan di Euronext – Amsterdam, ETF ini juga memegang Bitcoin fizikal.
-
Valkyrie Bitcoin Futures Strategy ETF (BTF): Berurus niaga di Nasdaq, ETF ini memberi tumpuan kepada kontrak niaga hadapan Bitcoin.
ETF ini menawarkan pelbagai cara untuk melabur dalam Bitcoin, sama ada secara langsung atau tidak langsung melalui niaga hadapan, dan didagangkan di bursa yang bereputasi. Ia menyediakan pilihan yang mudah diakses untuk pelabur yang ingin menambah Bitcoin atau aset berkaitan kepada portfolio mereka, dengan manfaat tambahan seperti kecairan dan pengawasan pengawalseliaan yang biasa bagi ETF.
ETF Bitcoin vs. HODLing Bitcoin vs. Dagangan Bitcoin
Kemunculan ETF Bitcoin telah mencetuskan perdebatan di kalangan pelabur: Adakah lebih baik untuk memegang mata wang kripto secara langsung (HODLing), berdagang secara aktif, atau mengambil jalan tengah melalui ETF? Setiap pendekatan mempunyai kelebihan dan kekurangannya sendiri, dan pilihan yang tepat bergantung pada toleransi risiko dan matlamat pelaburan anda.
Membeli ETF Bitcoin
Kelebihan:
-
Akses lebih mudah: ETF didagangkan di bursa saham tradisional, menjadikannya mudah diakses oleh pelabur yang sudah biasa dengan pasaran kewangan sedia ada.
-
Kemeruapan lebih rendah: Beberapa ETF Bitcoin, terutamanya yang berasaskan niaga hadapan, mungkin mengalami kemeruapan harga yang lebih rendah berbanding memegang Bitcoin secara langsung.
-
Pengawalseliaan dan keselamatan: ETF dikawal oleh pihak berkuasa kewangan, yang berpotensi menawarkan keselamatan yang lebih tinggi berbanding penjagaan kendiri Bitcoin.
Kekurangan:
-
Yuran: ETF biasanya mengenakan yuran pengurusan dan perbelanjaan lain, yang mengurangkan potensi pulangan anda.
-
Pemilikan tidak langsung: Anda tidak secara langsung memiliki Bitcoin melalui ETF, yang membataskan kawalan dan potensi penggunaannya.
-
Pilihan terhad: Julat ETF Bitcoin yang tersedia dan ciri-cirinya mungkin tidak selaras sepenuhnya dengan matlamat pelaburan anda.
HODLing Bitcoin
Kelebihan:
-
Potensi pulangan tinggi: Bitcoin mempunyai sejarah kenaikan harga yang mendadak, yang boleh membawa kepada keuntungan besar bagi pemegang jangka panjang.
-
Kepemilikan langsung: Anda mempunyai kawalan penuh ke atas Bitcoin anda dan boleh menggunakannya untuk transaksi atau tujuan lain.
-
Tanpa yuran: Memegang Bitcoin tidak akan dikenakan sebarang caj pengurusan atau perbelanjaan berterusan.
Kekurangan:
-
Kemeruapan tinggi: Harga Bitcoin boleh turun naik dengan ketara, menyebabkan kerugian besar dalam jangka masa pendek.
-
Kerumitan teknikal: Anda perlu belajar cara menyimpan Bitcoin dengan selamat dan memahami cara bursa mata wang kripto berfungsi.
-
Ketidakpastian regulatori: Landskap regulatori Bitcoin masih berubah-ubah, dan ini boleh mendatangkan risiko pada masa depan.
Dagangan Bitcoin
Kelebihan:
-
Potensi keuntungan jangka pendek: Pedagang yang mahir boleh memanfaatkan kemeruapan Bitcoin untuk membuat dagangan yang menguntungkan dalam tempoh yang singkat.
-
Kecairan: Bitcoin adalah aset yang sangat cair, menjadikannya mudah untuk membeli dan menjual dengan cepat.
-
Potensi perlindungan: Menggunakan Bitcoin sebagai sebahagian daripada portfolio yang lebih luas dapat membantu mengurus risiko dan melindung nilai terhadap inflasi.
Kekurangan:
-
Risiko tinggi: Dagangan memerlukan pengalaman dan kemahiran, dan kerugian yang ketara boleh berlaku akibat pergerakan pasaran.
-
Komitmen masa: Dagangan aktif memerlukan pemantauan berterusan dan pelaksanaan dagangan, yang menuntut pelaburan masa yang besar.
-
Implikasi cukai: Dagangan yang kerap boleh membawa kepada pengiraan cukai yang kompleks dan keperluan pelaporan.
Pelbagai Cara untuk Membeli ETF Bitcoin
Membeli ETF Bitcoin melibatkan proses yang serupa dengan pembelian saham atau ETF lain di pasaran kewangan tradisional. Berikut adalah pelbagai cara untuk membeli ETF Bitcoin:
Cara Pelabur Berpangkalan di AS Boleh Membeli ETF Bitcoin
-
Broker Dalam Talian: Platform popular seperti Charles Schwab, Fidelity, TD Ameritrade, dan Robinhood menawarkan akses kepada ETF Bitcoin yang disenaraikan di AS.
-
Penasihat Kewangan: Pelabur AS boleh menggunakan penasihat kewangan yang mempunyai akses kepada pasaran kewangan AS untuk melabur dalam ETF Bitcoin.
-
Akaun Persaraan: Beberapa akaun persaraan di AS, seperti IRA dan 401(k), mungkin membenarkan pelaburan dalam ETF Bitcoin.
-
Aplikasi Dagangan Mudah Alih: Aplikasi seperti E-Trade atau Webull yang beroperasi di pasaran AS menyediakan platform untuk membeli ETF Bitcoin.
Cara Pelabur Bukan Berasaskan AS Boleh Melabur dalam ETF Bitcoin
-
Broker Antarabangsa: Pelabur bukan AS boleh menggunakan platform broker antarabangsa yang menyediakan akses kepada pasaran AS (seperti Interactive Brokers) atau pasaran tempatan yang menawarkan ETF Bitcoin.
-
ETF Tempatan: Beberapa negara mempunyai ETF Bitcoin mereka sendiri yang disenaraikan di bursa tempatan. Sebagai contoh, Kanada mempunyai beberapa ETF Bitcoin yang disenaraikan di Bursa Saham Toronto.
-
Platform Pelaburan Global: Platform seperti eToro atau Revolut, yang menawarkan perkhidmatan di pelbagai negara, mungkin menyediakan akses kepada ETF Bitcoin.
-
ETF Senarai Silang: Dalam beberapa kes, ETF Bitcoin yang disenaraikan di AS mungkin disenaraikan silang di bursa antarabangsa, boleh diakses oleh pelabur bukan AS.
Ketersediaan ETF Bitcoin tertentu dan cara untuk melabur dalamnya boleh berbeza secara ketara bergantung pada negara anda disebabkan oleh peraturan tempatan dan tawaran pasaran. Anda harus sentiasa menyemak peraturan tempatan, platform yang tersedia, dan ETF khusus yang boleh diakses di rantau anda sebelum membuat pelaburan.
Ingat, pelaburan dalam ETF Bitcoin melibatkan risiko, sama seperti pelaburan lain. Penting untuk melakukan kajian dan mempertimbangkan mendapatkan nasihat daripada profesional kewangan jika anda tidak pasti tentang pendekatan terbaik untuk keadaan individu dan matlamat pelaburan anda.
Langkah-Langkah Membeli ETF Bitcoin
Bergantung pada lokasi dan platform yang diinginkan, anda boleh membeli ETF Bitcoin melalui pelbagai saluran. Berikut adalah pecahan pilihan utama:
1. Beli ETF Bitcoin Melalui Akaun Broker Dalam Talian
Ini adalah kaedah yang paling biasa dan mesra pengguna. Banyak platform arus perdana kini menawarkan pilihan ETF Bitcoin bersama dengan saham dan bon tradisional. Pilihan popular termasuk Robinhood, Fidelity, E-Trade, dan Charles Schwab.
-
Keperluan: Buka akaun, penuhi sebarang keperluan KYC/AML, dan tambahkan dana ke akaun anda menggunakan USD atau mata wang pilihan anda.
-
Proses: Cari simbol singkatan ETF Bitcoin yang diinginkan (contohnya, BITO untuk ProShares Bitcoin ETF) dan masukkan pesanan pembelian anda, menentukan jumlah yang ingin anda laburkan.
2. Gunakan Portal Penerbit ETF Secara Langsung untuk Membeli ETF Bitcoin
Beberapa penerbit ETF seperti VanEck atau Valkyrie membenarkan pembelian langsung melalui laman web mereka.
-
Keperluan: Anda mungkin memerlukan akaun sedia ada dengan broker yang bekerjasama dengan penerbit tersebut.
-
Proses: Sama seperti platform broker dalam talian, navigasi ke ETF yang diinginkan di laman web penerbit, pilih broker anda dari senarai dropdown, dan ikuti arahan di skrin untuk menyelesaikan pembelian.
3. Beli ETF Bitcoin Melalui Penasihat Kewangan Tradisional
Jika anda lebih suka pendekatan yang diuruskan, beberapa penasihat kewangan kini menawarkan pilihan untuk melabur dalam ETF Bitcoin dalam portfolio mereka.
-
Keperluan: Berunding dengan penasihat anda untuk membincangkan polisi mereka tentang ETF Bitcoin dan sebarang yuran yang berkaitan.
-
Proses: Bekerjasama dengan penasihat anda untuk menentukan alokasi yang sesuai untuk ETF Bitcoin dalam portfolio anda dan ikuti arahan mereka untuk melaksanakan pembelian.
Berikut adalah panduan umum tentang cara membeli ETF Bitcoin:
-
Selidik ETF Bitcoin: Bandingkan yuran, prestasi, dan aset asas sebelum membuat pilihan anda.
-
Pilih Platform Anda: Pertimbangkan faktor seperti yuran, mesra pengguna, dan pilihan ETF yang tersedia.
-
Buka Akaun: Sediakan maklumat peribadi anda dan lengkapkan pengesahan KYC/AML.
-
Biayai Akaun Anda: Depositkan dana menggunakan kaedah pilihan anda, seperti pindahan bank atau kad kredit.
-
Lakukan Pesanan Anda: Tentukan jumlah dan simbol singkatan ETF Bitcoin yang ingin anda beli.
-
Pantau Pelaburan Anda: Jejaki pegangan anda dan sesuaikan strategi anda mengikut keperluan.
Faktor Utama untuk Dipertimbangkan Semasa Membeli ETF Bitcoin
Berikut adalah beberapa perkara penting yang perlu diambil kira apabila anda melabur dalam ETF Bitcoin:
-
Yuran: Bandingkan nisbah perbelanjaan, komisen dagangan, dan caj lain.
-
Kecairan: Pilih ETF dengan volum dagangan tinggi untuk memastikan pembelian dan penjualan yang mudah.
-
Aset asas: Sesetengah ETF memegang Bitcoin sebenar, manakala yang lain menggunakan derivatif seperti kontrak niaga hadapan.
-
Matlamat pelaburan: Selaraskan pilihan anda dengan toleransi risiko anda dan pendedahan yang diinginkan kepada pergerakan harga Bitcoin.
Kesimpulan
Kesimpulannya, kelulusan ETF Bitcoin semerta dan ketersediaan pelbagai ETF niaga hadapan Bitcoin telah menjadi pencapaian penting dalam landskap pelaburan. Pintu untuk pelaburan Bitcoin baru sahaja terbuka luas dengan kehadiran ETF Bitcoin semerta. Kini, sesiapa sahaja boleh memiliki sebahagian daripada gelombang emas digital ini tanpa kerumitan dagangan kripto secara langsung.
Bagi mereka yang ingin mempelbagaikan portfolio mereka atau meneroka peluang pelaburan baharu, ETF Bitcoin menyediakan cara yang mudah diakses dan dikawal selia untuk memanfaatkan potensi Bitcoin. Lakukan penyelidikan, pilih platform dan ETF anda dengan bijak, dan melabur secara bertanggungjawab.
Dengan pengetahuan yang betul dan sedikit berhati-hati, anda boleh menyertai barisan mereka yang mengambil kesempatan daripada gelombang inovatif ini dalam landskap kewangan. Kekal berinformasi, pertimbangkan pilihan anda dengan teliti, dan anda mungkin mendapati bahawa melabur dalam ETF Bitcoin adalah tambahan bijak kepada strategi pelaburan anda.