更新された投稿：優れた実績を誇るファンドが、ソフトウェア企業はAIの急速な成長により「存在の脅威」に直面していると警告｜最新テクノロジーニュース 優れた実績を誇る資産運用者であるニック・エヴァンス氏は、人工知能（AI）の急速な発展により、ほとんどのソフトウェア企業が生き残れない可能性があると警告している。AIは、これらの企業のほとんどの業務を自動化する可能性がある。 ブルームバーグの報道によると、ポーラー・キャピタルのファンドマネージャーであるエヴァンス氏は、1年間で同社の120億ドル規模のグローバルテクノロジー・ファンドが99％の競合を上回り、5年間では97％を上回った。その成功の鍵は、業界全体よりも早くソフトウェア株を売却したことだった。 エヴァンス氏はブルームバーグに、「アプリケーションソフトウェアはAIから存在の脅威に直面していると考えている」と語った。 AI、特にAnthropicのClaude Coworkのようなツールが、文書作成、スプレッドシート作成、給与管理などのタスクを自動化することで、ソフトウェア株は大きな打撃を受けている。 米国ソフトウェアセクターを追跡するETFは、今年に入ってすでに22％以上下落している。業界リーダーであるSalesforceとServiceNowはそれぞれ25％、27％下落している。 エヴァンス氏は、ポーラー・キャピタルがSAP SE、ServiceNow、Adobe、HubSpotなどのソフトウェア企業への保有資産をほぼすべて売却したと述べ、このファンドは「これらの企業には戻らない」とブルームバーグに語った。 エヴァンス氏は、「投資家はアプリケーションソフトウェアへの割合を大幅に低く抑え、モデルが進化するにつれて混乱が加速するため、迅速に対応する必要がある」と述べた。 エヴァンス氏によると、この市場の暴落は長期的にソフトウェア企業に悪影響を及ぼす可能性がある。多くの従業員が報酬の一部として株式を受け取っており、経営陣は株式損失を補填するためにより多くの資金を投入せざるを得なくなる可能性があるからだ。 「現在の価格は、終値の不確実性やフリーキャッシュフローへの圧力を反映していない」と彼はブルームバーグに語った。 ソフトウェア企業はAI大手だけでなく、自らの顧客からも激しい競争に直面している。顧客たちはコスト削減のために社内AIツールの開発に駆け込んでいる。 エヴァンス氏は、ブルームバーグに対して、今後数社のみがこの厳しい再評価を乗り越えられるだろうと予測し、2000年代におけるインターネットの台頭が印刷メディアに与えた衝撃に例えた。 一方で、高度なソフトウェアパッケージを開発するドイツ企業SAPのような一部の企業は、この市場の変化に対してより耐性がある可能性があるとエヴァンス氏は述べた。 しかし、「AIツールは劇的に強力になってきている」と彼は加え、最も専門的なソフトウェア企業ですら長期的にどうなるかは不透明だと指摘した。 この優れた実績を誇るヘッジファンドは半導体メーカーに強気で、1月末時点で上位10位の保有資産のうち7つが半導体企業だった。 同ファンドの最大保有資産はジェンセン・ホアンが率いるNvidiaで、ポートフォリオ全体の約10％を占めている。 同ファンドはネットワーク機器や光ファイバー製造企業、そして電力需要の高いデータセンターに不可欠な電力インフラを提供する企業にも前向きだ。 エヴァンス氏は1月にCloudflareやSnowflakeなどのインフラソフトウェア企業への保有資産を増やし、AIの進化による即時的な脅威がないと見られるサイバーセキュリティソフトウェアについては中立的な立場を取っていると述べた。 ウォールストリートでは、人工知能の台頭に対するソフトウェア業界の将来についてまだ議論が続いている。 JPモルガン・チェースの戦略家たちは先週、MicrosoftやServiceNowなどのソフトウェア株が最近の「極端な価格変動」の後、回復する可能性があるとより楽観的な見方を示した。 最新のテクノロジー情報を入手しよう！当サイトは人工知能、デバイス発表、ソフトウェア更新、サイバーセキュリティ、デジタルイノベーションに関する突破的な進展を信頼できる情報源としてお届けします。 最新の洞察、専門的なカバレッジ、トレンドテクノロジーニュースをご覧になりたい方は、こちらをクリックしてください。 https://t.co/JTrejwrsIm