アンドリーセン・ホロウィッツは、人工知能を実際に動かすハードウェアにのみ専念する11億ドルのファンドを新たに設立しました。同社はこのファンドを「マシン・エイジ・ファンド」と呼んでおり、その名前はa16zがAIの進展における真の制約がコードではなく物理的世界にあると考えていることを物語っています。
8月28日に閉鎖されたこのファンドは、AIハードウェア全体のスタックを対象としています。つまり、チップ、メモリ、データセンター、ネットワーク機器、ロボティクスなど、大規模言語モデルと壁のコンセントから供給される電力の間にあるすべての有形の要素を含みます。
なぜハードウェア、なぜ今
AIワークロードが従来のインフラでは対応できない規模まで拡大したことで、計算の前提は大きく変化しました。データセンターにおけるラックの電力需要は、5～10kWから100～250kWへと急増すると予測されており、一部の推計では1ラックあたり最大1MWに達するともされています。
チームと実績
このファンドは、ハードウェアおよびデータセンター管理に深い経験を持つパートナーたちが主導しており、ラグ・ラグゥラム、マーティン・カサド、デイビッド・ウレヴィッチが含まれます。ラグゥラムの名前は、VMwareのCEOを務めた経歴を持つ方であればご存知でしょう。カサドは、VMwareが買収したネットワーキングスタートアップのNiciraを共同設立しました。
同社はすでに複数のハードウェア関連の投資ポートフォリオを保有している。自律ドローン企業のSkydioは、a16zの早期のハードウェア成功事例の一つとして注目されている。最近の投資には、物理的インフラをAIに提供する分野に位置づけられるVoltaとMind Roboticsが含まれており、これらはMachine Ageファンドが加速を目指す分野にまさに該当する。
これはa16zが今年AIインフラ分野で行う唯一の動きではない。同社は2026年のより広範な調達活動の一環として、AIインフラ投資に専用の17億ドルを割り当てたと報告されており、Machine Ageファンドはより大規模な資本配分戦略の一部となっている。
誰も話したくないサプライチェーンの問題
業界が予測する規模でのAIインフラ構築には、高度な半導体、専用の冷却システム、高帯域幅のネットワークコンポーネントの調達が必要であり、これらすべてにはそれぞれのボトルネックが存在する。チップ製造能力は、世界中のわずか数か所の施設に集中している。次世代AIアクセラレーターが依存するマルチダイアーキテクチャに不可欠な高度なパッケージング技術は、さらに限られた供給元しか持たない。
このファンドはまた、a16zの広範な「アメリカのダイナミズム」の思想とも一致しており、米国の産業および技術的能力を強化する企業を支援することに焦点を当てています。