アジアのテクノロジー株はここ数週間継続的に下落し、個人投資家から機関投資家にかけてのレバレッジ削減が進行しています。韓国などの市場では、証拠金残高が明確に減少しており、AI産業チェーンに大口投資している一部のファンドも損失により強制ロングの圧力に直面しています。半導体およびソフトウェア株がこの変動の中心となっています。
韓国の資金調達盤が明確に縮小しています
ブルームバーグの集計データによると、6月下旬以降、韓国などのアジア市場での証拠金融資残高は10％以上減少しました。これまで、こうしたレバレッジ資金は、特に半導体セクターを中心に、地元株式市場の上昇を牽引する重要な要因でした。
ブルームバーグ・シンクタンクのデータによると、韓国上場のサムスン電子およびSKハリトンのレバレッジETFの運用資産総額は、6月25日の110億ドル以上から、木曜日には41億ドルに減少しました。過去2週間で、こうした製品への資金流入は净流出に転じました。
AIファンドが大幅にポジションを決済したとの報道
さらに注目されているのは、以前のOpenAI研究員であるLeopold Aschenbrennerが設立したヘッジファンドSituational Awarenessが、保证金要件に対応するため、知る人によると、公開市場のほぼすべてのポジションを決済しているという点である。
報道によると、このファンドのマスターブローカーには、バンク・オブ・アメリカ、ゴールドマン・サックス、JPモルガンが含まれている。関係者によると、Citadelはこのファンドの公開取引資産を取得する合意に達した。ファンドの損失額や具体的な資金調達要件については、現在のところ確認されていない。
保有高がAIインフラに集中
報告によると、このファンドは7月初めに規模が450億ドルまで拡大したが、その後、AIインフラ関連のポジションの下落やソフトウェア株へのショートポジションの失敗により、大きな損失を被った。
監督当局のファイルによると、同社の第1四半期末の主な保有株式にはNebius Group、サンディスク、マイクロン、CoreWeaveが含まれており、これらの株式は今月いずれも35%以上下落しました。一方、SKハニックスなどの銘柄は、アジアの個人投資家による高レバレッジ取引の注目銘柄と重複しており、機関と個人投資家の同時レバレッジ削減が売却圧力をさらに強めています。
追加情報：報道によると、同ファンドは以前、保有するAnthropicの株式を売却するための交渉を行っていたが、取引が完了したかどうかは不明である。ファンドの広報は、Anthropicの株式を販売しているという主張を否定した。