ETFが10日間で2億9700万ドルの純流出を記録し、BTCが70,686 USDTを下回りました

本日、暗号資産市場は引き続き圧力を受け、BTCは一時70,686 USDTまで下落し、ETHも2,000ドルの重要なサポートを下回りました。市場のリスク志向は明確に冷え込みました。 今回の調整の背景には、機関、ETF、およびオンチェーン資金面での空頭シグナルが同時に現れていることが挙げられます。SECの文書によると、Strategy（旧MicroStrategy）は最近32枚のBTCを売却し、2022年以来初のビットコイン売却となりました。同時に、411枚のBTCがCoinbaseに転送され、今後の減持期待が市場で注目されています。 ETFの資金面も継続的に悪化しています： • BTC現物ETFは10日連続でネットアウトフローとなり、累計で約29.7億ドルの流出が発生しています。 • ベアリングのIBITは単日で約5.28億ドルのネットアウトフローを記録。 • ETH現物ETFは13日連続でネットアウトフローとなり、累計で約6.95億ドルの流出が発生しています。 AiCoinデータによると、BTC-ahr999保有指数は現在0.5803と、約2か月ぶりの低水準となり、すでに「積立投資ゾーン」に入っています。 一方で、恐怖と贪婪指数（FGI）は23まで低下し、単日で20.69％の下落を記録。市場感情は「極度の恐怖」状態に陥っています。 オンチェーンおよびデリバティブ市場でも空頭シグナルが確認されています。巨額保有者「Evaded」はBTCのロングポジションを決済し、約483万ドルの損失を出しました。その後、940枚のBTCショートポジションを再構築し、現在のショートポジション規模は約7,100万ドルに達しています。 しかし、歴史的パターンを見ると、FGIが極度の恐怖状態に陥り、ahr999が積立投資ゾーンに入った場合、市場は中長期的な価値域に近づいている可能性が高いです。ただし、ETF資金やオンチェーンの大口投資家が再び流入するまでは、短期的には明確な右肩上がりの反転シグナルが欠けています。 取引面では、「取引量増加による下落停止＋ETF資金の流入」後の右肩上がり確認を待つことが適切であり、無謀なショートや過剰な買い戻しは避けるべきです。 短期的な注目ポイント： • サポートゾーン：70,686、69,300 USDT • レジスタンスゾーン：72,000（EMA30）、72,600（レンジ上部） 取引戦略： • BTCが70,686–69,300 USDTゾーンで下落を停止し、取引量が減少する場合、軽めのポジションで段階的にロングを試すことを検討。 • BTCが72,000–72,600 USDTゾーンで反発に失敗し、長い上影線を形成した場合、短期的な右肩下がりの勝率は相対的に高くなります。 • 真の右肩上がり確認シグナルは、ETFが単日で再びネットインフローを記録し、オンチェーンの大口投資家が買い増しを再開し、4H MACDでゴールデンクロスが発生した時点で確認されます。 リスク警告：市場は大きな変動を伴います。本資料は市場情報の共有を目的としており、いかなる投資アドバイスでもありません。