BlockBeatsの情報によると、6月15日に発表されたBernstein（バーンスタイン）のアナリスト、David Daiらによるレポートでは、韓国の5月の半導体装置輸入額は前月比で5％低下したが、年初以来の前年同月比成長率はさらに39％まで上昇した。同行は、輸入データがサムスンとSK hynixの合計資本支出と強い相関性を持つと考えており、両社の第1四半期の資本支出が前四半期比で減少したのは、季節的要因や前期のインフラ投資のペースによるものであり、今後の支出は回復すると見込んでいる。
報告によると、韓国が5月にオランダから輸入したリソグラフィ装置は9.28億ユーロに達し、前月比で28％増、前年同月比で約150％増となり、記録開始以来四半期で2番目に高い水準となった。Bernsteinは、ASMLの第2四半期における韓国向けシステム売上高が約23.1億ユーロに達し、前年同期比で2倍以上になると推定している。アナリストは、この勢いがDRAM生産能力の拡大と、リソグラフィ装置の需要がより高い1cノードの早期導入によって支えられている可能性があると指摘している。
テスト装置も前向きなシグナルを示しています。韓国が日本およびマレーシアから輸入したテスト装置は、5月の前年同月比で103%増、前月比で5%増となりました。Bernsteinの回帰モデルによると、Advantestの第2四半期における韓国売上高は前月比で84%増加する可能性があり、これは市場が同社の全体的な売上高の前月比成長率を3%と予想しているのを大きく上回っています。
ただし、すべての装置メーカーのデータが同じように堅調というわけではありません。東京エレクトロン関連の韓国ウェハー工場装置輸入は5月に前月比27%減少しました。ベルンスタインは、同社の第2四半期の韓国売上高が前四半期比15%減少する可能性があると予測しており、これは市場が予想する売上高の前四半期比横ばいを下回る見込みです。
ベルンシュタインは、ASML、Advantest、東京エレクトロン、サムスン電子、SKハイニックスに対して「市場を上回る」評価を維持。レポートでは、AIによるストレージ投資サイクルが上流の装置チェーンに引き続き伝播しており、その中でもリソグラフィ、テスト、および先進DRAMの増産に関連するセクターの景気感が特に顕著であることが示唆されている。