بيتكوين يُسعَّر حاليًا بمبلغ 101,110 دولار بزيادة +4.67% خلال الـ 24 ساعة الماضية، بينما يتم تداول إيثريوم عند 3,831 دولار، بزيادة +5.60% خلال نفس الفترة. لا يزال سوق العقود الآجلة متوازنًا، بنسبة 50.9% طويلة و49.1% قصيرة. قام مؤشر الخوف والطمع، وهو مقياس رئيسي لمعنويات السوق، بترقية المشاعر من 74 (طمع شديد) في الأمس إلى 83 (طمع شديد) اليوم. عالم العملات الرقمية يتغير بسرعة ويحول التمويل التقليدي أيضًا. تعيد التكنولوجيا الرقمية وبلوكتشين تعريف الأسواق العالمية. من صناديق الاستثمار المتداولة المدعومة ببيتكوين مثل بلاك روك وفيديليتي التي تشتري استثمارات بقيمة 500 مليون دولار في صناديق الاستثمار المتداولة لإيثريوم والارتفاع في العملات المستقرة، تُظهر أرقام أبحاث Citi كيف تقوم العملات الرقمية بتحويل التمويل التقليدي. تستكشف هذه المقالة ثلاثة اتجاهات رئيسية: انضمام MicroStrategy إلى ناسداك 100، صناديق الاستثمار المتداولة لإيثريوم التي تحرك مليارات في حجم التداول، والعملات المستقرة التي تعيد تشكيل التمويل العالمي بتريليونات في المعاملات.
ما هو الشائع في مجتمع العملات الرقمية؟
-
شهدت صناديق الاستثمار المتداولة في البيتكوين تدفقات صافية متتالية لمدة تسعة أيام، وشهدت صناديق الاستثمار المتداولة في الإيثريوم تدفقات صافية متتالية لمدة اثني عشر يومًا.
-
شركة مايكروستراتيجي (MSTR) تنضم إلى مؤشر ناسداك 100.
-
تحركت صناديق الاستثمار المتداولة في بلاك روك وفيديليتي بمبلغ 500 مليون دولار أمريكي في الإيثريوم.
-
العملات المستقرة تنافس هيمنة الدولار الأمريكي بمبلغ 1.4 تريليون في الربع الأول من عام 2024 وتستمر في الاتجاه حتى عام 2025 وفقًا لـ Citi Wealth.
-
الرئيس التنفيذي لبنك BNY Mellon: الترميز هو اتجاه رئيسي في الأسواق المالية.
مؤشر الخوف والطمع للعملات المشفرة | المصدر: Alternative.me
الرموز المتداولة اليوم
أفضل الأداء على مدى 24 ساعة
MicroStrategy تنضم إلى مؤشر ناسداك 100
المصدر: Eric Balchunas
MicroStrategy ستنضم إلى مؤشر ناسداك 100 للأسهم في 23 ديسمبر. هذا يمثل علامة فارقة لشركة قد حولت تركيزها إلى البيتكوين. منذ اعتماد استراتيجيتها الخاصة بالبيتكوين في عام 2020، ارتفع سعر السهم بنسبة 2500٪. ارتفع من حوالي 140 دولارًا للسهم إلى أكثر من 3600 دولار اعتبارًا من ديسمبر 2024. مؤخراً تجاوز البيتكوين 100,000 دولار، مما عزز MicroStrategy أكثر.
سيضع الانضمام إلى مؤشر ناسداك 100 شركة MicroStrategy في صندوق استثمار Invesco QQQ Trust ETF. يدير هذا الصندوق 322 مليار دولار في الأصول. الآن سيكون للمستثمرين المؤسساتيين وصول أسهل إلى MicroStrategy، التي تمتلك 152000 بيتكوين تقدر قيمتها بأكثر من 15.2 مليار دولار. يتوقع المحللون أن الشركة قد تنضم إلى مؤشر S&P 500 العام المقبل إذا وصل رأس مالها السوقي إلى 14 مليار دولار.
يسلط النقاد الضوء على المخاطر. تمتلك MicroStrategy ديونًا بقيمة 2.4 مليار دولار أمريكي، تم تمويل معظمها بأسعار فائدة منخفضة حوالي 0.75%.
صناديق الاستثمار المتداولة BlackRock وFidelity تدفع 500 مليون دولار أمريكي في Ethereum
المصدر: The Block
Ethereum يواصل جذب المستثمرين المؤسسيين. اشترت BlackRock وFidelity ما قيمته 500 مليون دولار أمريكي من Ethereum في يومين. استخدموا Coinbase ومنصته Prime لتنفيذ هذه الصفقات.
سجل ETF ETHA الخاص بـ BlackRock حجم تداول قدره 372.4 مليون دولار أمريكي في 10 ديسمبر. وأضاف ETF FETH الخاص بـ Fidelity حجم تداول قدره 103.7 مليون دولار أمريكي في نفس اليوم. مجتمعة، شكلت هذه الصناديق المتداولة حجم نشاط قدره 476.1 مليون دولار أمريكي. تم تداول Ethereum بسعر 3830 دولار أمريكي في 11 ديسمبر. ارتفع السعر بنسبة 5.1% في 24 ساعة مع حجم تداول قدره 39.3 مليار دولار أمريكي.
وافقت هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية على ثمانية صناديق استثمار متداولة في Ethereum في مايو 2024. تجاوزت التدفقات المؤسسية إلى Ethereum الآن 3 مليارات دولار أمريكي. يبلغ إجمالي الأصول تحت الإدارة لصناديق الاستثمار المتداولة في Ethereum حوالي 12 مليار دولار أمريكي.
ثروة Citi تشير إلى أن العملات المستقرة تنافس هيمنة الدولار الأمريكي بمقدار 1.4 تريليون في الربع الأول وتواصل الاتجاه
المصدر: The Block
العملات المستقرة تهيمن الآن على تداول العملات الرقمية، حيث تشكل أكثر من 80٪ من إجمالي الحجم. تملك Tether رسملة سوقية تبلغ 83 مليار دولار أمريكي. تبلغ رسملة USDC الخاصة بـ Circle 27 مليار دولار أمريكي. معًا، تتعامل هذه العملات المستقرة مع أكثر من 1 تريليون دولار أمريكي في المعاملات الشهرية.
تقرير Citi Wealth يشير إلى أن العملات المستقرة تعزز الهيمنة العالمية للدولار الأمريكي. العملات المستقرة المدعومة بسندات الخزانة الأمريكية تمثل 1٪ من إجمالي مشتريات الخزانة اليوم. يمكن أن يؤدي الوضوح التنظيمي إلى مضاعفة اعتماد العملات المستقرة بحلول عام 2026. الطلب على الخزانة من المصدرين قد يتجاوز 150 مليار دولار أمريكي سنويًا.
"بدلاً من اغتصاب الدولار، يمكن لهذا النوع من العملات الرقمية أن يجعل الدولارات أكثر سهولة في الوصول إلى العالم ويعزز الهيمنة العالمية القائمة منذ فترة طويلة للعملة الأمريكية."
في الربع الأول من عام 2024، عالجت العملات المستقرة معاملات بقيمة 5.5 تريليون دولار أمريكي. بينما تعاملت فيزا مع 3.9 تريليون دولار أمريكي في نفس الفترة. وحدها تيثر شكلت 3.4 تريليون دولار أمريكي من التحويلات. عملة Ripple المستقرة RLUSD حصلت مؤخرًا على الموافقة التنظيمية. هذه الموافقة تفتح الباب لمزيد من المنافسة في سوق العملات المستقرة.
"في الأصل، تم تصور العملات المشفرة مثل البيتكوين كمنافس للعملات الصادرة عن البنوك المركزية. في الواقع، اعتقد البعض – وما زالوا يعتقدون – أن البيتكوين قد ينهي هيمنة الدولار الأمريكي"، كتب الاستراتيجيون في تقرير جديد. "ومع ذلك، فإن العملات المستقرة – التي تشكل أكثر من أربعة أخماس حجم تداول العملات المشفرة – تتحدى تلك الرواية."
تشير سيتي إلى حقيقة أن الغالبية العظمى من العملات المستقرة مرتبطة بالدولار الأمريكي بينما يحتفظ المصدرون بكل من الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية كاحتياطي. كما يقترحون أنه إذا اتخذت الحكومة الأمريكية خطوات لتشريع العملات المستقرة بشكل أكبر، فإن ذلك يمكن أن يعزز هيمنة الدولار الأمريكي.
"يمكن أن تزيد الوضوح التنظيمي الأكبر من جاذبية [العملات المستقرة] أيضًا. إذا كان الأمر كذلك، فقد ينمو الطلب على سندات الخزانة الأمريكية من قبل مصدري العملات المستقرة من حوالي 1٪ من المشتريات اليوم"، قال سيتي. "بدلا من اغتصاب الدولار، يمكن لهذا النوع من العملات المشفرة أن يجعل الدولارات أكثر وصولًا للعالم ويعزز الهيمنة العالمية الطويلة الأمد للعملة الأمريكية."
مزودي الدفع التقليديين يتكيفون بسرعة. تتعاون فيزا مع سيركل لتسوية المعاملات باستخدام USDC. أطلقت باي بال عملة PYUSD المستقرة في أغسطس 2023. هذه التحركات تظهر كيف تتقارب الأنظمة التقليدية والأنظمة الأصلية للعملات المشفرة.
كما تضمنت سيتي بيانات توضح مدى استخدام العملات المستقرة على نطاق واسع.
"لقد وصلت الأنشطة إلى مستويات قياسية، بقيمة 5.5 تريليون دولار في الربع الأول من عام 2024. بالمقارنة، شهدت Visa حجمًا يبلغ حوالي 3.9 تريليون دولار"، قال الاستراتيجيون. "استجابة لهذا التحدي، تقوم Visa وPayPal ومزودون تقليديون آخرون بالتكيف من خلال تقديم عملات مستقرة خاصة بهم أو تسوية المعاملات بعملات شركات أخرى."
اقرأ المزيد: ما هو RLUSD؟ دليل شامل لعملة Ripple المستقرة وتأثيرها على XRP
الخلاصة
تعيد العملات المشفرة وتقنية البلوكشين تشكيل النظام المالي العالمي. تسلط الزيادة بنسبة 2500% في سعر سهم MicroStrategy وامتلاكها 152,000 بيتكوين الضوء على دور البيتكوين في استراتيجية الشركات. تحفز صناديق الاستثمار في الإيثيريوم تداولات بمليارات الدولارات وتجذب اللاعبين المؤسساتيين الكبار. تعالج العملات المستقرة الآن تريليونات من المعاملات سنويًا بينما تعزز هيمنة الدولار الأمريكي. هذه الاتجاهات لا تعيد تشكيل التمويل فقط، بل تبني مستقبل الاقتصاد العالمي.
اقرأ المزيد: توزيع Wise Monkey (MONKY) لحاملي FLOKI وTOKEN وAPE في 12 ديسمبر: كل ما تحتاج إلى معرفته
