Upstart Holdings vừa vượt qua một mốc kiểm định quy định quan trọng. Công ty cho vay sử dụng AI đã công bố vào ngày 23 tháng 7 rằng Văn phòng Kiểm soát Tiền tệ đã cấp phê duyệt có điều kiện cho Upstart Bank, N.A., một ngân hàng kỹ thuật số quốc gia được thiết kế hoàn toàn dựa trên định giá do trí tuệ nhân tạo dẫn dắt.
Upstart vẫn cần sự phê duyệt từ FDIC để được bảo hiểm tiền gửi và từ Cục Dự trữ Liên bang để được công nhận là công ty holding ngân hàng.
Từ trung gian trở thành nhân vật chính
Upstart đã dành toàn bộ sự tồn tại của mình như một công ty nền tảng. Nó xây dựng các mô hình AI để dự đoán khả năng tín nhiệm, sau đó chuyển các mô hình đó cho các đối tác ngân hàng thực hiện cấp vay. Bằng cách thành lập chính mình một ngân hàng, Upstart sẽ gộp toàn bộ chuỗi cung ứng này thành một thực thể duy nhất.
Công ty đã nộp đơn vào ngày 10 tháng 3 năm 2026. Chỉ hơn bốn tháng sau, công ty đã nhận được sự đồng ý có điều kiện từ OCC.
Nếu được phê duyệt hoàn toàn, Upstart Bank sẽ cấp tín dụng trên toàn quốc và chấp nhận các khoản nạp được bảo hiểm bởi FDIC. Hiện tại, Upstart phụ thuộc vào các đối tác vốn bên thứ ba và thị trường chứng khoán hóa để tài trợ cho các khoản vay của mình. Việc chuyển sang tài trợ từ các khoản nạp có thể làm giảm đáng kể chi phí vốn của nó.
Annie Delgado, hiện là Giám đốc Rủi ro của Upstart, đã được đề cử làm Tổng giám đốc của ngân hàng mới. Paul Gu, Giám đốc Công nghệ của công ty, cũng đã được nhắc đến trong bối cảnh chuyển giao lãnh đạo khi tổ chức đang được hình thành.
Tại sao một ngân hàng bản địa AI lại là một điều lớn lao
Upstart Bank sẽ là ngân hàng đầu tiên được cấp phép hoạt động trên toàn quốc và được xây dựng từ đầu để sử dụng các hệ thống định giá dựa trên AI. Điều này có nghĩa là toàn bộ kiến trúc vận hành của ngân hàng, từ đánh giá rủi ro đến định giá khoản vay và quản lý danh mục đầu tư, sẽ được xây dựng xung quanh các mô hình học máy thay vì được tích hợp vào hạ tầng cũ.
Hệ quả cạnh tranh mở rộng xa hơn cả Upstart. Các nhà cho vay fintech khác như SoFi, vốn đã giành được giấy phép ngân hàng riêng vào năm 2022, và LendingClub, vốn đã mua lại Radius Bank vào năm 2021, đã chứng minh rằng sự tích hợp theo chiều dọc có thể biến đổi kinh tế đơn vị.
Thử thách pháp lý phía trước
OCC đánh giá đơn xin cấp giấy phép, nhưng FDIC tự chủ đánh giá xem tổ chức có xứng đáng được bảo hiểm tiền gửi hay không, và Ngân hàng Dự trữ Liên bang xác định xem công ty mẹ có đủ điều kiện trở thành công ty holding ngân hàng hay không.
Sự chấp thuận của OCC mang tính điều kiện, có khả năng đi kèm các yêu cầu cụ thể liên quan đến mức vốn tối thiểu, cam kết của ban quản lý và các cột mốc hoạt động mà Upstart phải đáp ứng trước khi giấy phép trở nên hiệu lực đầy đủ.
Điều này có nghĩa gì đối với nhà đầu tư
Bằng cách kiểm soát chính ngân hàng của mình, Upstart có thể giảm sự phụ thuộc vào các tổ chức đối tác, hạ chi phí huy động vốn thông qua các khoản nạp, và nắm giữ nhiều lợi ích kinh tế hơn từ mỗi khoản vay mà họ tạo ra. Việc vận hành một ngân hàng cũng đi kèm rủi ro bảng cân đối kế toán, nghĩa là nếu hiệu suất vay xấu đi, tổn thất sẽ nằm trên sổ sách của Upstart thay vì của đối tác.