Các nhà quản lý tài sản đã nắm giữ tổng cộng mức lãi ròng mở lớn nhất mọi thời đại là 207 tỷ USD tại CME Group vào tháng Tám, tăng 20% so với cùng kỳ năm ngoái.
Các con số rộng hơn cũng cho thấy một câu chuyện tương tự. CME báo cáo khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày là 29,7 triệu hợp đồng trong tháng Tám, đây là mức cao thứ hai mọi thời đại đối với tháng Tám và tăng 6% so với cùng kỳ năm trước. Các sản phẩm lãi suất dẫn đầu với 16,7 triệu hợp đồng mỗi ngày, các hợp đồng chỉ số cổ phiếu trung bình 6,8 triệu, và các hợp đồng năng lượng đóng góp 2,3 triệu.
Kho bạc và lãi suất là sự kiện chính
Khối lượng lãi suất là ngôi sao không thể tranh cãi của tháng. Các hợp đồng và quyền chọn tương lai trái phiếu kho bạc Mỹ ghi nhận khối lượng trung bình hàng ngày tăng 15% so với cùng kỳ năm trước lên 11,8 triệu hợp đồng. Nhiều sản phẩm cá nhân đã thiết lập kỷ lục mới, bao gồm hợp đồng tương lai trái phiếu kho bạc Mỹ Ultra, trung bình 791.000 hợp đồng mỗi ngày.
Sự tăng 20% trong tổng giá trị danh nghĩa mở của các nhà quản lý tài sản phản ánh động lực này trong một con số duy nhất. Giá trị danh nghĩa gộp đo tổng giá trị mặt của tất cả các vị thế phái sinh đang còn hiệu lực. Con số 207 tỷ USD cho thấy các quầy giao dịch tổ chức đang duy trì các vị thế lớn hơn và bền vững hơn đối với các sản phẩm niêm yết trên CME so với bất kỳ thời điểm nào trước đó.
Hợp đồng tiền điện tử giữ giá trị riêng
Các sản phẩm tiền điện tử của CME cũng ghi nhận con số ấn tượng riêng. Các hợp đồng tiền điện tử trung bình 175.000 hợp đồng mỗi ngày trong tháng Tám, tương đương khoảng từ 7,9 tỷ đến 12 tỷ USD giá trị danh nghĩa tùy vào cơ cấu sản phẩm. CME đã ra mắt Bitcoin giao sau vào tháng 12 năm 2017, và bộ sản phẩm này đã không ngừng mở rộng kể từ đó để bao gồm các hợp đồng Ether và nhiều hợp đồng quy mô vi mô khác.
BrokerTec, công ty con của CME chuyên xử lý giao dịch tiền mặt trái phiếu cố định và repo, cũng ghi nhận kết quả ấn tượng. Tổng giá trị danh nghĩa trung bình hàng ngày tăng 16% so với cùng kỳ năm trước lên 1,059 nghìn tỷ USD. Hoạt động repo châu Âu đặc biệt nổi bật, tăng 27% so với năm trước.
Điều này có nghĩa gì đối với thị trường
Sự tập trung tăng trưởng trong các sản phẩm lãi suất cho thấy nơi mà các nhà đầu tư tổ chức đang chú tâm. Sự tăng trưởng 15% so với cùng kỳ năm trước trong khối lượng giao sau và quyền chọn trái phiếu kho bạc cho thấy biến động lãi suất, hoặc ít nhất là kỳ vọng về nó, vẫn ở mức cao.