Các quỹ phòng hộ đã giảm 15% các vị thế bán khống ròng trên hợp đồng tương lai bitcoin, ngay cả khi giá bitcoin giảm xuống gần mức 80.000 USD. Dữ liệu từ Ủy ban Giao dịch Hợp đồng Tương lai Hàng hóa (CFTC) cho thấy các quỹ đòn bẩy đang giữ vị thế bán khống ròng tương đương 30.611 BTC tính đến ngày 13 tháng 10. Vị thế bán khống ròng giảm 5.292 BTC so với mức 35.903 BTC một tuần trước đó. Giá bitcoin giảm gần 3% trong giai đoạn báo cáo, từ khoảng 85.600 USD vào ngày 6 tháng 10 xuống còn 83.100 USD vào ngày 13 tháng 10. Bitcoin tạm thời rơi xuống dưới mức 81.000 USD do lợi suất trái phiếu kho bạc tăng, nhu cầu từ các tổ chức suy yếu và đợt bán tháo cổ phiếu công nghệ toàn cầu ảnh hưởng đến tâm lý rủi ro.
Các con số của CFTC cho thấy các vị thế bán trần giảm 6.437 BTC xuống còn 59.458 BTC. Các con số của CFTC cũng cho thấy các vị thế mua trần giảm ít hơn, 1.145 BTC, xuống còn 28.847 BTC. Sự sụt giảm nhanh hơn của các vị thế bán đã thu hẹp sự mất cân bằng giảm giá, mặc dù các quỹ đòn bẩy vẫn duy trì mức phơi nhiễm bán trần cao hơn hơn gấp đôi so với mức phơi nhiễm mua. Sự giảm giá của bitcoin đã mang lại cơ hội để các nhà giao dịch giảm giá chốt lời, trong khi các đợt đảo chiều giá lặp lại làm tăng rủi ro khi giữ các vị thế đòn bẩy.
Sức yếu của bitcoin đã gia tăng vào ngày 7 tháng 10 khi lợi suất trái phiếu kho bạc tiến gần mức 5,3% và kỳ vọng về các đợt thắt chặt thêm từ Cục Dự trữ Liên bang Mỹ gây áp lực lên các tài sản đầu cơ. Giá dầu tăng cao đã củng cố mối lo ngại về lạm phát kéo dài. Lợi suất trái phiếu cao hơn đã làm tăng sức hấp dẫn tương đối của các khoản đầu tư sinh lãi. Bitcoin rơi xuống dưới mức 81.000 USD vào ngày 8 tháng 10, mở rộng đà điều chỉnh từ mức gần 87.000 USD đầu tháng. Sự sụt giảm này làm suy yếu niềm tin vào đà phục hồi của bitcoin vào cuối tháng Chín, đặc biệt khi nhu cầu thông qua các quỹ giao dịch trao đổi niêm yết tại Mỹ suy giảm.
Biến động thị trường gia tăng vào ngày 13/10 khi đợt bán tháo mạnh mẽ đối với cổ phiếu bán dẫn Hàn Quốc lan rộng sang các thị trường chứng khoán châu Á. KOSPI của Hàn Quốc giảm khoảng 5,5%. Samsung Electronics và SK Hynix chịu tổn thất nặng nề do lo ngại về khả năng tài trợ và lợi nhuận của các khoản đầu tư trí tuệ nhân tạo. Đợt bán tháo trùng với khoảng 813 triệu USD vị thế tiền điện tử bị thanh lý trong 24 giờ, trong đó có 686,72 triệu USD là vị thế mua. Bitcoin tạm thời rơi xuống dưới mức 81.000 USD trước khi phục hồi vượt trên 83.000 USD. Những biến động giá này làm cho các vị thế định hướng lớn trở nên rủi ro hơn, tạo động lực kinh tế cho các quỹ đòn bẩy giảm thiểu rủi ro, bất chấp áp lực tiếp tục đối với Bitcoin.
Dữ liệu của CFTC cho thấy các quỹ đòn bẩy đã tăng vị thế spread lên 2.719 BTC tương đương mỗi chân, lên khoảng 8.434 BTC, tăng gần 48% trong tuần báo cáo. Các chiến lược spread có thể bao gồm việc mua hợp đồng giao sau với một ngày hết hạn và bán các hợp đồng hết hạn vào tháng khác. Những chiến lược này cho phép các nhà giao dịch tìm kiếm lợi nhuận từ sự khác biệt trong giá giao sau, đồng thời hạn chế rủi ro theo hướng thị trường. Sự gia tăng này đã làm tăng tổng vị thế dài lên 1.574 BTC, lên khoảng 37.281 BTC, ngay cả khi các vị thế dài thuần giảm. Tổng vị thế ngắn giảm 3.718 BTC xuống còn 67.891 BTC do hoạt động spread tăng lên một phần bù đắp cho sự giảm sút trong các vị thế ngắn theo hướng. Tổng khối lượng vị thế mở trên các hợp đồng giao sau bitcoin tiêu chuẩn và vi mô của CME giảm khoảng 3.567 BTC tương đương, hay 3,2%, trong tuần. Các con số cho thấy các quỹ đòn bẩy đang giảm bớt sự tiếp xúc trực tiếp với thị trường trong khi dành nhiều vốn hơn cho các vị thế giao sau đối ứng.
Các nhà quản lý tài sản duy trì một hồ sơ đối lập, nắm giữ khoảng 18.440 BTC tương đương ở vị thế mua ròng. Sự mất cân bằng tăng giá của các nhà quản lý tài sản tăng khoảng 547 BTC, chủ yếu do vị thế bán giảm nhanh hơn vị thế mua. Tuy nhiên, diễn biến tiếp theo của bitcoin đã làm phức tạp thêm triển vọng cho cả các nhà quản lý tài sản lẫn các quỹ đòn bẩy. Lạm phát tiêu dùng Mỹ cao hơn dự kiến vào ngày 14 tháng 10 đã khôi phục kỳ vọng về một đợt tăng lãi suất khác từ Cục Dự trữ Liên bang, đẩy bitcoin xuống dưới mức 83.000 USD. Sự gia tăng mạnh mẽ trong lạm phát sỉ vào ngày hôm sau đã đẩy bitcoin xuống khoảng 79.730 USD và kích hoạt thanh lý 939 triệu USD trong thị trường tiền điện tử. Bitcoin phục hồi lên khoảng 82.800 USD vào ngày 19 tháng 10, mặc dù thị trường vẫn dễ bị tổn thương trước các đợt bán tiếp theo. Glassnode xác định sự tập trung đáng kể của nhu cầu mua gần mức 80.000 USD, với hỗ trợ chính tiếp theo khoảng 78.000 USD nếu mức 80.000 USD không giữ được.
Các diễn biến giá tiếp theo xảy ra sau bản ghi vị thế mới nhất của CFTC. Việc các quỹ đòn bẩy có tiếp tục giảm mức phơi nhiễm giảm giá hay tái xây dựng vị thế bán khống trong đợt bán tháo tái khởi động vẫn còn là một câu hỏi bỏ ngỏ. Báo cáo CFTC tiếp theo dự kiến vào ngày 23 tháng 10 và bao gồm vị thế tính đến ngày 20 tháng 10. Báo cáo này sẽ cung cấp chỉ dấu đầu tiên về phản ứng của các quỹ phòng hộ trước đợt giảm giá do lạm phát mới nhất, cũng như liệu các vị thế giảm giá có tiếp tục thu hẹp khi bitcoin nỗ lực thiết lập hỗ trợ trên mức 80.000 USD.
Các nhà giao dịch giao ngắn bitcoin cắt giảm vị thế khi giá giảm về mức 80.000 USD
CryptoSlateChia sẻ
Tóm tắt
Giá bitcoin giảm gần mức 80.000 USD khi các nhà giao dịch giảm vị thế ngắn. Dữ liệu CFTC cho thấy các quỹ đòn bẩy đã giảm vị thế ngắn ròng 15% xuống còn 30.611 BTC tính đến ngày 13 tháng 10, giảm từ 35.903 BTC một tuần trước đó. BTC giảm gần 3% trong giai đoạn báo cáo do nhu cầu từ các tổ chức yếu và cổ phiếu công nghệ giảm điểm. Vị thế ngắn giảm nhanh hơn vị thế dài, thu hẹp sự mất cân bằng giảm điểm. Thị trường Hàn Quốc và 813 triệu USD thanh lý đã làm gia tăng biến động. Các nhà quản lý tài sản giữ vị thế dài ròng 18.440 BTC, trong khi dữ liệu lạm phát cao đã đẩy BTC xuống dưới 83.000 USD, kích hoạt thêm 939 triệu USD thanh lý. Báo cáo tiếp theo vào ngày 23 tháng 10 có thể cho thấy cách các nhà giao dịch điều chỉnh tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận sau đợt giảm gần đây.
Nguồn:Hiển thị bản gốc
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Thông tin trên trang này có thể được lấy từ bên thứ ba và không nhất thiết phản ánh quan điểm hoặc ý kiến của KuCoin. Nội dung này chỉ được cung cấp cho mục đích thông tin chung, không có bất kỳ đại diện hay bảo đảm nào dưới bất kỳ hình thức nào và cũng không được hiểu là lời khuyên tài chính hay đầu tư. KuCoin sẽ không chịu trách nhiệm về bất kỳ sai sót hoặc thiếu sót nào hoặc về bất kỳ kết quả nào phát sinh từ việc sử dụng thông tin này.
Việc đầu tư vào tài sản kỹ thuật số có thể tiềm ẩn nhiều rủi ro. Vui lòng đánh giá cẩn thận rủi ro của sản phẩm và khả năng chấp nhận rủi ro của bạn dựa trên hoàn cảnh tài chính của chính bạn. Để biết thêm thông tin, vui lòng tham khảo Điều khoản sử dụng và Tiết lộ rủi ro của chúng tôi.