Chuyên gia phân tích: OpenAI và Anthropic có thể chiếm hơn 70% doanh thu AI của ba nhà cung cấp đám mây hàng đầu

ChainCatcher tin tức, theo nhà phân tích công nghệ Ed Zitron trích dẫn các ước tính từ Barclays, UBS và Wells Fargo, chi tiêu cho năng lực tính toán từ OpenAI và Anthropic có thể chiếm hơn 70% doanh thu AI của ba nhà cung cấp đám mây lớn là Microsoft, Google và Amazon. Cụ thể, nhà phân tích Ross Sandler của Barclays ước tính khoảng 73% doanh thu AI của AWS năm 2026 đến từ hai công ty này; nhà phân tích Stephen Ju của UBS ước tính khoảng 28% doanh thu Google Cloud năm 2026 và hơn 48% năm 2027 đến từ hai công ty này; Wells Fargo ước tính khoảng 23% doanh thu Azure của Microsoft trong tài khóa 2026 và khoảng 35% trong tài khóa 2027 đến từ hai phòng thí nghiệm AI này. Phân tích chỉ ra rằng doanh thu AI không đến từ OpenAI/Anthropic của AWS năm 2026 dự kiến chỉ khoảng 8,5 tỷ USD, trong khi chi tiêu vốn của Amazon trong năm đó dự kiến đạt 220 tỷ USD. Doanh thu nền tảng Vertex AI của Google năm 2026 dự kiến khoảng 28,3 tỷ USD, nhưng chi tiêu năng lực tính toán từ OpenAI và Anthropic cùng kỳ dự kiến vượt quá 35,6 tỷ USD. Doanh thu AI của Microsoft trong tài khóa 2026 khoảng 34,5 tỷ USD, với chi tiêu vốn cùng kỳ khoảng 115,9 tỷ USD. Phân tích này đã gây lo ngại trên thị trường về nguy cơ xây dựng quá mức các trung tâm dữ liệu AI và tính bền vững của nhu cầu, đồng thời đặt câu hỏi liệu ba nhà cung cấp đám mây lớn có nên minh bạch hơn trong việc tiết lộ rủi ro tập trung doanh thu từ khách hàng hay không. Hiện tại, Microsoft, Google và Amazon đều chưa đưa ra phản hồi công khai về vấn đề này.