Với việc Cơ quan Dịch vụ Tài chính (FSA) chính thức công bố Tường thuật Cải cách Thuế năm 2026, "ngọn núi nặng nề" đã lâu nay đè nặng lên các nhà đầu tư tiền điện tử Nhật Bản cuối cùng cũng đang dịch chuyển. Đây không chỉ là việc giảm thuế; đây là "lễ trưởng thành" cho tài sản tiền điện tử khi chúng chuyển mình từ "thu nhập đầu cơ đa dạng" sang "tài sản tài chính chính thức" tại Nhật Bản.
Đối với mỗi nhà đầu tư, những câu hỏi về "cách rút tiền hiệu quả nhất" và "sẽ xảy ra chuyện gì nếu tôi mất tiền" đã tiến hóa từ những lo lắng đơn thuần thành các chiến lược có thể tính toán được.
-
Khoảng cách "Giàu Nghèo" trên Sổ kế toán: Hệ thống thuế cũ và mới
Trong hệ thống hiện tại, tiền ảo lợi nhuận được phân loại là "Thu nhập đa dạng", chịu mức thuế lũy tiến lên đến 55%. Bắt đầu từ năm 2026, việc thực hiện "Thuế tự đánh giá riêng biệt" sẽ thống nhất mức giá theo dạng phẳng 20% (bao gồm thuế địa phương).
Nghiên cứu trường hợp: Giả sử bạn thu được lợi nhuận 10 triệu yên Nhật vào năm 2026
| Mục | Hệ thống hiện tại (Thu nhập khác) | Cải cách năm 2026 (Thuế riêng lẻ) | Hiệu số (Tiết kiệm) |
| Thuế suất | Lên đến 55% (Tiến bộ) | Giảm 20% | -35% |
| Thuế phải nộp | Khoảng 5,5 triệu yên Nhật | 2,0 triệu yên Nhật | Tiết kiệm 3,5 triệu yên Nhật |
| Lợi nhuận ròng | 4,5 triệu yên Nhật | 8,0 triệu yên Nhật | +78% Tiền lương thực lĩnh |
-
"Chỗ dựa an toàn" của người chơi chuyên nghiệp: Chuyển lỗ
Đây là sự thúc đẩy quan trọng nhất đối với quản lý rủi ro trong cải cách mới.
-
Chuyển lỗ (Chu kỳ 3 năm):
-
Nếu bạn mất 2 triệu yên Nhật vào năm 2026 nhưng kiếm tiền 3 triệu yên Nhật vào năm 2027:
-
Trạng thái hiện tại: Bạn phải đóng đầy đủ thuế cho 3 triệu yên Nhật vào năm 2027.
-
Sau năm 2026: Lỗ năm 2026 có thể được chuyển sang năm sau, nghĩa là bạn chỉ phải trả thuế trên số 1 triệu yên Nhật sự khác biệt vào năm 2027.
-
-
Bù trừ đa tài sản:
-
Trong khi hiện đang tập trung vào giao dịch tiền điện tử sang tiền điện tử, bản phác thảo chính sách gợi ý về những khả năng trong tương lai để bù đắp các khoản lỗ từ tiền điện tử bằng cổ phiếu hoặc quỹ ETF theo giá thị trường. Điều này có nghĩa là nếu bạn mất tiền trên thị trường chứng khoán, bạn có thể sử dụng lợi nhuận từ tiền điện tử để giảm cơ sở tính thuế của mình.
-
Hoãn "Tiền điện tử sang Tiền điện tử": Kết thúc cơn ác mộng kế toán
Đối với những người dùng có nhu cầu cao thường xuyên giao dịch, "thu thuế cho mỗi lần hoán đổi" đã trở thành nỗi đau đầu lớn nhất.
-
Triển vọng năm 2026: Cuộc cải cách nhằm thực hiện "Chậm nộp thuế." Chừng nào bạn không chuyển đổi đến fiat (JPY), các hợp đồng hoán đổi thuần giữa tài sản tiền điện tử sẽ không còn kích hoạt sự kiện chịu thuế.
Điều này không chỉ tiết kiệm được chi phí tuân thủ khổng lồ (không còn phần mềm thuế đắt tiền) mà còn tạo điều kiện cho sự bùng nổ của hệ sinh thái on-chain tại Nhật Bản (DeFi/NFTs).
-
Chiến lược sinh tồn: Bán ngay hay chờ đến năm 2026?
Khi chúng ta đối mặt với khoản cổ tức năm 2026, cuối năm 2025 đã trở thành một trò "đợi chờ" ngượng ngập.
-
Nếu bạn có lợi nhuận chưa thực hiện cao:
-
Trừ khi bạn có nhu cầu cấp bách về tiền mặt, "giữ đến năm 2026" là lựa chọn hợp lý. Tuy nhiên, hãy cân nhắc điều này: khoản tiết kiệm thuế 35% có thể bù đắp cho một sự sụt giảm thị trường tiềm năng trong năm tới không? Nếu thị trường lao dốc hơn 35%, việc trả 55% ngay bây giờ có thể thực tế lại rẻ hơn việc trả 20% trên một khoản vốn nhỏ hơn nhiều sau này.
-
Nếu bạn hiện đang "dưới nước" (trong tình trạng lỗ):
-
Người ta khuyên nên chờ đến năm 2026 để thực hiện những khoản lỗ này. Các khoản lỗ năm 2025 không thể được chuyển sang năm sau, trong khi một khoản lỗ được thực hiện năm 2026 có thể đóng vai trò là "lá chắn thuế" cho ba năm tiếp theo.
Triển vọng: "Bước cuối cùng" cho Bitcoin Quỹ ETF theo dõi chỉ số
Việc thống nhất tỷ lệ thuế ở mức 20% đã xóa bỏ trở ngại cuối cùng để Nhật Bản dỡ bỏ lệnh cấm Quỹ ETF Bitcoin Spot. Ngay khi hệ thống thuế được ổn định, các công ty môi giới lớn của Nhật Bản (như SBI và Rakuten) rất có khả năng sẽ ra mắt các sản phẩm ETF tiền điện tử được quản lý vào nửa đầu năm 2026. Đến lúc đó, dòng tiền chảy vào từ TÀI KHOẢN TIẾT KIỆM CÁ NHÂN NHẬT BẢN (NISA) có thể trở thành tác nhân xúc tác lớn nhất của thị trường.