Що таке фракційні NFT (FNFT), і як вони працюють?

Фракційні NFT (FNFT) з’являються як трансформаційна тенденція у цифрових активах, змінюючи концепцію власності у просторі NFT. Ці інноваційні токени демократизують доступ до надзвичайно цінних NFT, дозволяючи колективну власність. Цей підхід схожий на спільне володіння цінним витвором мистецтва групою людей, де кожен має частку, тим самим розділяючи як вартість, так і досвід.

 

Концепція FNFT робить раніше недоступні активи, як-от володіння часткою Мони Лізи або рідкісного CryptoPunk, доступними для багатьох. Це викликало значний інтерес не лише всередині спільноти NFT, але й серед ширшої технічної індустрії. У результаті відкриваються нові інвестиційні можливості, а цінні NFT стають доступнішими, FNFT швидко набувають популярності та стають центральною темою обговорення у сфері цифрових активів. 

 

Як випливає з назви, фракційні NFT — це фрагментовані незмінні токени. Фракціонування NFT здійснюється автоматично смарт-контрактами на блокчейні. Початковий власник NFT визначає кількість менших NFT (фракцій), їхню індивідуальну ціну та інші відповідні деталі.  

 

FNFT фундаментально змінюють традиційні NFT, які є унікальними та неподільними. Ці фракції потім можуть легко торгуватися на NFT-майданчиках, як звичайні NFT. Їхня ціна є часткою вартості початкового NFT, що робить їх набагато доступнішими для ширшого кола інвесторів та покращує їхню ліквідність на NFT-ринку. 

 

Приклад роботи фракційного NFT

Яскравий приклад використання фракційних NFT — це співпраця між KuCoin, глобальною криптовалютною біржею, і Fracton Protocol, платформою, створеною для покращення ліквідності NFT через фракціонування.  

 

Fracton Protocol пропонує дворівневий процес фракціонування (ERC721-ERC1155-ERC20), який перетворює один NFT у до 1 мільйона ERC-20 токенів фракцій, спрямований на розблокування ліквідності та полегшення володіння. Протокол пропонує інноваційні функції, як-от Vault Фракцій для спільних пулів ліквідності, децентралізоване фінансування для часткового володіння топовими NFT та Meta-Swap, який дозволяє обмінювати токени різних стандартів, покращуючи традиційний парадигм обміну.  

 

Одне з перших застосувань цієї концепції KuCoin і Fracton Protocol — це hiBAYC токен, який представляє 1/1,000,000 володіння NFT Bored Ape Yacht Club (BAYC) у Meta-Swap Fracton Protocol. Цей фракційний NFT дозволяє користувачам володіти часткою високовартісного NFT, який в іншому випадку був би недосяжний для середнього інвестора через його високу вартість. 

 

Наскільки великий ринок фракційних NFT?

Фракціонування NFT виросло у багатомільйонний бізнес, більша частина його зростання припала на 2021 рік. У лютому 2024 року загальна ринкова капіталізація сектора NFT становить $50,51 мільярда, з яких фракційні NFT складають трохи більше $268 мільйонів. 

 

Очікується вищий рівень ринкової оцінки та активності в найближчі місяці, оскільки криптоіндустрія виходить з одного з найгірших ведмежих циклів. 

 

Володіння надзвичайно бажаним цифровим мистецтвом або рідкісним колекційним предметом може здаватися недосяжною мрією для багатьох інвесторів. Але фракційні NFT (FNFT) змінюють правила гри, пропонуючи багатий спектр можливостей для дослідження.

 

1. Збільшена доступність та диверсифікація: Уявіть володіння часткою мільйонного NFT, як-от шматок цифрової нерухомості або легендарного CryptoPunk. Фракціонування робить це можливим, знижуючи бар’єр для входу для менших інвесторів і дозволяючи їм диверсифікувати свої портфелі з різноманітними захоплюючими активами.

2. Покращена ліквідність: Більшість NFT, побудованих на ERC-721 стандарті, є унікальними та незамінними. Хоча вони пропонують можливість похвалитися, ця унікальність створює проблему з ліквідністю. FNFT вирішують це, розділяючи актив на менші, більш торговельні одиниці. Це збільшує ліквідність і відкриває ринок для ширшого кола учасників. Згадайте знаменитий NFT «Перший твіт» Джека Дорсі. Проданий за неймовірні $2,9 мільйона у 2021 році, власник намагався перепродати його за $48 мільйонів через рік. Найвища ставка? Мізерні $30,000! Розділення дорогих NFT, як-от твіт Джека Дорсі, на менші частки через фракціонування могло б

3. Справедливіша ринкова оцінка: Фракціонування також може допомогти оцінити справжню ринкову вартість NFT. Спостерігаючи за попитом і ціновими позиціями окремих часток, власники отримують цінну інформацію про колективний інтерес до базового активу.

4. Можливість повернення до початкового NFT: Через функцію смарт-контракту спільнота може колективно вирішити відновити початковий NFT, об’єднавши всі існуючі фракції.

5. Розширені можливості монетизації: Для творців фракціонування відкриває двері до нових джерел доходу. Художники можуть продавати частки своїх робіт, дозволяючи їм охопити ширшу аудиторію та заробити більше на своїх творіннях. Аналогічно, NFT-майданчики можуть залучати нових інвесторів і збільшувати активність, інтегруючи FNFT у свої платформи.

6. Інтеграція з рішеннями DeFi: FNFT, побудовані на стандартизованих токенах, таких як ERC-20 та BEP-20, мають потенціал для безшовної інтеграції в екосистему DeFi. Це відкриває можливості для спекулятивної торгівлі, стейкінгу та фармінгу прибутків на децентралізованих біржах (DEX), ще більше розширюючи інвестиційні можливості.

FNFT представляють значний крок вперед у просторі NFT, сприяючи більшій доступності, ліквідності та інноваційним фінансовим можливостям. Вони пропонують підвищений потенціал для зростання вартості активів та інтеграції з ширшими фінансовими ландшафтами. 

 

Продажі NFT знову набирають обертів після періоду затишшя, адже настрої на крипторинку покращуються на початку 2024 року. Ethereum представив абсолютно новий стандарт токенів ERC-404 для забезпечення фракціонованої власності NFT, і цей сектор вже привертає увагу завдяки революційним продажам. Давайте розглянемо кілька проєктів, які встановлюють рекорди та переосмислюють власність у просторі NFT:

 

1. CryptoPunks: Від клубу мільйонерів до доступного для кожного

Пам’ятаєте ті ексклюзивні CryptoPunks , які продавалися за мільйони? Вони були символом статусу для NFT-еліти. Тепер, завдяки фракціонуванню, володіння часткою Punk можливе лише за кілька центів. 

 

У квітні 2022 року 50 Панків були розділені на 250 мільйонів токенів "uPunk", відкриваючи двері для кожного, хто хоче приєднатися до клубу. Ці мікровласності торгуються приблизно за $0.046 на Unicly, що робить їх максимально доступними для нових інвесторів.

 

2. Мистецтво Grimes: Від колекції за мільйони до шматочків за $20

Канадська художниця Grimes у 2021 році привернула увагу своїм продажем колекції NFT на $6 мільйонів. Але не всі могли дозволити собі частку її цифрових шедеврів. 

 

Ось де фракціонування вступило в гру! Два твори з колекції, Newborn 1 і 3, були розділені на 100 частин кожен і продані всього за $20 за фракцію. Цей геніальний хід дозволив шанувальникам володіти частиною її мистецтва, не витрачаючи значні кошти.

 

3. Mutant Cats: DAO-двигун, що приносить великі можливості всім

Зустрічайте Mutant Cats — спільно керований DAO, який збирає та фракціонує деякі з найпопулярніших колекцій NFT, таких як Cool Cats, CryptoPunks і Bored Ape Yacht Club. 

 

Цей проєкт використовує токен під назвою $FISH, який надає власникам частку у володінні цими бажаними NFT. Крім того, ви отримуєте доступ до ексклюзивної спільноти DAO, права голосу та спеціальні NFT-дропи.

 

4. Doge Meme Token: від вірусної сенсації до потужного проєкту з $220 мільйонами

Пам’ятаєте культовий мем Doge, який став маскотом Dogecoin? Його було продано як NFT за фантастичні $4 мільйони у 2021 році. Але історія на цьому не закінчується. Власник, PleasrDAO, зробив інноваційний крок — розділив NFT на 17 мільярдів частин під назвою $DOG токени. 

 

Це відкрило двері для масової участі, і протягом кількох місяців вони зібрали $44.6 мільйона через продаж цих часток. Сьогодні кожен $DOG токен коштує $0.0032, доводячи, що навіть мем може стати цінним активом у світі фракціонованих NFT.

 

Це лише кілька прикладів того, як дробові NFT змінюють індустрію, роблячи високовартісні NFT доступними для ширшої аудиторії та відкриваючи нові можливості для інвестицій і участі спільноти. 

 

Революція дробових NFT набирає обертів, і разом із нею з'являється різноманітний ландшафт торгових платформ. Кожен маркетплейс пропонує унікальні функції та переваги, щоб задовольнити потреби різних інвесторів. Ось огляд деяких популярних напрямків для вашого дослідження дробових NFT:

 

1. KuCoin

 

KuCoin нещодавно привернув увагу проектом hiBAYC, пропонуючи інвесторам можливість володіти часткою престижного NFT Bored Ape Yacht Club. Ця платформа дозволяє дробове володіння через токени ERC-20 і має такі функції, як гарантовані резерви ліквідності та зручні варіанти викупу.

 

KuCoin повідомив, що hiBAYC є стандартним токеном ERC-20 і був розділений на 1 мільйон часткових токенів, причому кожен hiBAYC продавався за 0.13 USDT ($0.13) на момент запуску, а оригінальний BAYC знаходиться у сховищі колекції криптовалютної біржі. Біржа цифрових активів також гарантує 100% резерв ліквідності. Інвестори можуть легко викупити токен BAYC через «Fracton Protocol» від KuCoin без зайвих складнощів.

 

2. Otis

 

Мистецтвознавці можуть звернутися до Otis для отримання доступу до часткових NFT. Ця платформа дозволяє створювати портфель NFT, купуючи часткові акції цифрових арт-колекцій і брати участь у торгівлі в реальному часі. Серед важливих прикладів можна відзначити CryptoPunk #543, Chromie Squiggle #524 і Grimes NFT Collection, а також фізичні колекційні предмети, такі як картка Pokémon Charizard 1-го видання, Super Mario 64 і квиток на останню гру Кобі Браянта​​. Цей різноманітний вибір свідчить про прагнення Otis пропонувати широкий спектр культурних активів — від цифрового мистецтва до пам’ятних речей і багато іншого.

 

Otis інтегрувався з Public.com, що робить Public.com першою інвестиційною платформою, на якій інвестори можуть створити диверсифікований портфель, що включає акції, криптовалюту та альтернативні інвестиції, такі як ті, що пропонує Otis​​. Otis впровадив інновації у перетворенні реальних предметів на цифрові колекційні активи, створюючи унікальне поєднання фізичного та цифрового світу для колекціонерів. Підхід платформи до часткової власності зробив її значним гравцем на ринку NFT і колекційних предметів, розширюючи доступ до високовартісних активів, які могли б бути недосяжними для середнього інвестора​​.

 

3. Unicly

 

Unicly — це децентралізована платформа NFT, яка революціонізує спосіб фракціонування та торгівлі NFT. Вона дозволяє користувачам токенізувати свої колекції NFT, перетворюючи їх на торговані активи із гарантованою ліквідністю. Платформа поєднує функції генерації прибутку, характерні для децентралізованих фінансів (DeFi), із токенізацією NFT, пропонуючи унікальне поєднання можливостей для колекціонерів, інвесторів і творців. Unicly дозволяє фракціонувати NFT у керовані, взаємозамінні токени, відомі як uTokens, які представляють частку в колекції NFT. 

 

Застосування моделі автоматизованого маркетмейкера (AMM) для торгів і інтеграція з ліквідним фармінгом через власний токен UNIC ще більше зближують NFT і DeFi. Платформа стимулює участь, пропонуючи винагороди за надання ліквідності та стейкінг, роблячи екосистему привабливою як для фермерів прибутковості, так і для звичайних інвесторів.  Ключовою особливістю Unicly є її гнучкість у керуванні колекціями NFT, що дозволяє користувачам створювати, торгувати та ефективно управляти фракціонованими NFT. Це відкриває нові можливості для запуску NFT, інструментів DAO і створення ліквідних ринків для фінансових NFT. Дизайн платформи вирішує проблеми фракціонування та дефракціонування, забезпечуючи, щоб кожна фракція точно представляла вартість NFT у сховищі та пропонуючи справедливий і прозорий механізм продажу та аукціонів NFT.

 

Це лише кілька прикладів, і оскільки екосистема фракціонованих NFT продовжує розвиватися, ми можемо очікувати появи більшої кількості інноваційних платформ, кожна з яких пропонуватиме унікальні функції та можливості. Дослідження та порівняння таких маркетплейсів є важливим для того, щоб знайти той, який найкраще відповідає вашим інвестиційним цілям і вподобанням.

 

Хоча фракціоновані NFT (FNFT) відкривають захоплюючі можливості, важливо враховувати їх потенційні недоліки перед тим, як почати. Ось кілька ключових моментів:

 

1. Невизначеність регулювання: Сфера фракційних NFT переважно нерегульована, як і багато криптоактивів. Це створює потенційні ризики для інвесторів, оскільки регуляції можуть змінюватися, а також можуть виникати юрисдикційні питання. Інвестиції у FNFT не підпадають під ті самі захисти, що й традиційні фінансові інструменти, тож покупцям варто бути обережними.

2. Проблеми інтелектуальної власності: Пам’ятайте, цифрове мистецтво може підпадати під правила інтелектуальної власності (IP). Інвестуючи у FNFT, проводьте ретельну перевірку, щоб переконатися, що продавець володіє необхідними правами на базовий актив. На щастя, підтвердження права власності часто можна перевірити через метадані, пов’язані зі смарт-контрактом FNFT.

3. Вразливості смарт-контрактів: Безпека FNFT безпосередньо залежить від безпеки його базового смарт-контракту. Контракти, побудовані на небезпечних блокчейнах, більш вразливі до експлойтів чи хакерських атак. Як завжди, важливо проводити всебічну перевірку, щоб зрозуміти потенційні ризики.

4. Волатильність ринку: Як і більшість криптоактивів, фракційні NFT можуть бути дуже волатильними порівняно із традиційними інвестиціями. Цей клас активів за своєю природою схильний до коливань цін, тому підходьте до нього з обережністю. Вивчення стратегій хеджування волатильності, таких як стейкінг, може допомогти зменшити потенційні втрати під час спадів на ринку.

Розуміючи ці потенційні недоліки, інвестори можуть приймати обґрунтовані рішення щодо розгляду дробових NFT. Пам’ятайте, що управління ризиками та ретельне дослідження є критично важливими для орієнтування в будь-якому новому класі активів.

 

Концепція дробової власності може й не бути новою, але її застосування в просторі NFT розпочало революцію. Дробові NFT (FNFT) руйнують бар’єри та відкривають нові можливості для інвесторів і творців.

 

Від доступу до бажаних активів у невеликих частках та покращеної ліквідності до захоплюючої інтеграції DeFi — FNFT змінюють ландшафт NFT. Однак галузь все ще стикається з викликами, і питання регулювання та захисту інвесторів потребують більшої уваги.

 

Одне можна сказати точно: FNFT залишаться, і їхній вплив на майбутнє цифрової власності є незаперечним. Незалежно від того, чи попереду нас чекає бичачий або ведмежий ринок, FNFT готові стимулювати інновації та доступність, відкриваючи нову еру для динамічного світу NFT.

 

1. Що таке децентралізовані фінанси (DeFi)?

2. Дослідження загадкових NFT боксів: від цифрового мистецтва до віртуальної нерухомості

3. Як налаштувати гаманець MetaMask за декілька хвилин

4. Топ-5 криптопроєктів, які токенізують реальні активи (RWAs) у 2024 році

5. Незамінні токени (NFT) проти напівзамінних токенів (SFT): пояснення