1. [Thay đổi cơ sở đầu tư · Lợi ích lan rộng] NPU nội địa chính thức gia nhập hệ sinh thái NVLink của NVIDIA - Sự thật thay đổi: Vào ngày 9 tháng 11, NVIDIA, Rebellions và SK Telecom đã ký kết Biên bản ghi nhớ. NPU thế hệ mới R200 của Rebellions sẽ được kết nối với NVLink Fusion và MGX rack, trong đó GPU của NVIDIA đảm nhiệm tiền xử lý và NPU đảm nhiệm giải mã, hệ thống này sẽ được xác minh tại Trung tâm dữ liệu AI của SK Telecom. Mục tiêu hoàn thành là năm 2028. Đây là bước chuyển biến từ giai đoạn xác minh hiệu năng độc lập sang giai đoạn tích hợp phát triển với kiến trúc chuẩn của NVIDIA và các nhà vận hành thực tế. - Mã cổ phiếu & Đánh giá: SK Telecom (017670) là chủ thể trực tiếp thực hiện và áp dụng, nhưng không phải nhà cung cấp bán dẫn. Tính đến 15:30 phiên giao dịch chính thức ngày 9 tháng 11, giá là 77.400 won; giá kiểm tra sau đó tính đến 19:53 là 77.200 won. [Đang chờ xác nhận kết quả kinh doanh]—Đây chỉ là Biên bản ghi nhớ, chưa công bố lượng phát hành có điều kiện, chi phí đầu tư thiết bị hay thời điểm ghi nhận doanh thu, do đó chưa thể tính toán mức giá xem xét mua vào. - Hoãn lựa chọn cổ phiếu bán dẫn để mua vào: Rebellions—nhà hưởng lợi trực tiếp—không niêm yết; chưa xác định được hợp đồng cung cấp thực tế giữa các công ty bán dẫn niêm yết trong nước (fablis, thiết kế, đóng gói) và R200. Không đưa các mã cổ phiếu chỉ liên quan về tên như Gaon Chips vào danh sách候选. - Những điểm cần theo dõi tiếp theo: Thời điểm tape-out của R200, nhà cung cấp foundry/đóng gói/ODM, khối lượng đặt hàng và chi phí đầu tư AI DC của SK Telecom, kết quả xác minh hiệu năng và hiệu quả tiêu thụ điện năng, cũng như khả năng tuân thủ tiến độ năm 2028. - Nguồn gốc: Tuyên bố của NVIDIA · Tuyên bố của SK Telecom https://t.co/WPF1vjXRj7 #SK텔레콤 #리벨리온 #NVLinkFusion #AI반도체 #NPU #소버린AI