Những điểm then chốt
- Giá cổ phiếu NVIDIA đã giảm về mức hỗ trợ quan trọng.
- Nó đã hoàn thành mô hình phá vỡ và kiểm tra lại.
- Một số yếu tố thúc đẩy đáng chú ý như tăng trưởng doanh thu cho thấy sự phục hồi.
Giá cổ phiếu NVIDIA đã giảm trong phiên thứ tư liên tiếp, rơi xuống mức thấp nhất kể từ ngày 7 tháng Năm. Sự điều chỉnh này xảy ra sau khi công bố kết quả kinh doanh quý mạnh mẽ và dường như chủ yếu do chốt lời sau đợt tăng giá mạnh mẽ hồi đầu năm.
Mặc dù có sự giảm điểm, các chỉ báo kỹ thuật cho thấy cổ phiếu đã tiếp cận một vùng hỗ trợ quan trọng mà các nhà giao dịch tiếp tục theo dõi sát sao.
Giá cổ phiếu NVIDIA kiểm tra lại mức đột phá quan trọng
Biểu đồ hàng ngày cho thấy giá cổ phiếu NVDA đã sụp đổ trong vài ngày qua. Một cách đầy tính hài hước, đợt điều chỉnh này bắt đầu sau khi công ty công bố kết quả tài chính mạnh mẽ vào tuần trước.
Một cái nhìn kỹ hơn vào biểu đồ này cho thấy đợt điều chỉnh này là một phần của mô hình break-and-retest, một tín hiệu tiếp diễn phổ biến trong phân tích kỹ thuật. Trong trường hợp này, giá đã kiểm tra lại mức hỗ trợ quan trọng tại $212.60, phía trên của mô hình cup-and-handle. Mức giá này cũng trùng với mức pivot mạnh, mức đảo chiều của công cụ Murrey Math Lines.
C&H là một tín hiệu tiếp diễn phổ biến bao gồm một mức kháng cự ngang, một đáy tròn và một đợt rút lui. Trong trường hợp này, chiếc cốc có độ sâu 23%. Đo cùng một khoảng cách từ phía trên của cốc sẽ cho mục tiêu là $260, cao hơn nhiều so với mức hiện tại là $212.
Triển vọng tăng giá sẽ trở nên không còn hiệu lực nếu giá giảm xuống dưới điểm then chốt S/R chính tại $200. Một cú giảm dưới mức đó sẽ làm vô hiệu hóa dự báo tăng giá và cho thấy khả năng tiếp tục giảm sâu hơn.
NVIDIA đang hoạt động hết công suất
Sự sụt giảm giá cổ phiếu NVDA đang diễn ra khi các nhà đầu tư chốt lời sau khi tăng 45% kể từ mức thấp nhất vào tháng Ba năm nay. Việc các cổ phiếu và các tài sản khác điều chỉnh sau một đợt tăng mạnh là điều phổ biến khi nhà đầu tư chốt lời.
Tuy nhiên, trên thực tế, có những dấu hiệu cho thấy NVIDIA đang hoạt động hết công suất, với các yếu tố thúc đẩy chính sắp đẩy giá tăng cao hơn trong dài hạn. Ví dụ, báo cáo kết quả kinh doanh gần nhất cho thấy hoạt động kinh doanh của công ty tiếp tục tăng trưởng trong quý đầu tiên.
Doanh thu của nó tăng 85% trong quý 1 lên hơn 80 tỷ USD, với ban quản lý dự báo doanh thu hàng năm đạt 91 tỷ USD trong quý hai. Sau đó, công ty được kỳ vọng sẽ vượt mốc 100 tỷ USD doanh thu trong quý ba.
NVIDIA đang hưởng lợi từ nhu cầu ngày càng tăng đối với các GPU của mình, vốn đã trở thành những GPU tiên tiến nhất trong ngành AI. Ngoài ra, công ty còn phát triển Compute Unified Device Architecture (CUDA), một gói phần mềm kích hoạt GPU của NVIDIA để xử lý đa mục đích. CUDA là tiêu chuẩn vàng trong ngành, vượt trội hơn các giải pháp tương tự như AMD ROCm và Triton của OpenAI.
Các chuyên gia phân tích tin tưởng rằng NVIDIA vẫn còn nhiều tiềm năng để tăng trưởng trong những năm tới khi làn sóng AI tiếp tục phát triển. Sau giai đoạn này, có khả năng nó sẽ đóng một vai trò trong thời đại máy tính lượng tử.
Một lĩnh vực tăng trưởng là ở Trung Quốc, nơi các công ty như Alibaba, Tencent và JD đã được phép mua các chip H200 ít tiên tiến hơn. Jensen Huang tin rằng Trung Quốc có thể tạo ra hơn 50 tỷ USD doanh thu hàng năm cho công ty.
Công ty cũng có thêm không gian để phát triển trong ngành CPU, vốn đã bắt đầu bùng nổ. Nhu cầu về CPU đang được thúc đẩy bởi sự tăng trưởng liên tục của các tác nhân AI.
Quan trọng nhất, dù có tất cả các chỉ số này, NVIDIA vẫn đang giao dịch với mức giá hời. Trong khi tỷ số giá/lợi nhuận (PE) trong 12 tháng qua (TTM) của nó là 33 hơi cao, thì bội số kỳ vọng của nó là 22.
Tỷ lệ này thấp hơn một chút so với mức trung bình 22 của chỉ số S&P 500. Ngoài ra, công ty có một trong những tỷ lệ quy tắc 40 tốt nhất. Công ty có mức tăng doanh thu kỳ vọng là 70% và biên lợi nhuận ròng là 55%. Điều này mang lại cho nó tỷ lệ 125%, và là một trong những lý do khiến hầu hết các nhà phân tích đều lạc quan về công ty.
Bài viết NVIDIA Stock Just Hit a Crucial Support: Is it Ready to Pounce? xuất hiện đầu tiên trên The Market Periodical.