Vào thứ Tư, Coinshares đã công bố một chiến lược quản lý tài sản trên chuỗi mới kết hợp lợi nhuận từ finance phi tập trung ( DeFi) với các tài sản thực được token hóa trong một khung pháp lý được điều tiết.
Coinshares ra mắt chiến lược Onchain kết hợp lợi nhuận từ DeFi và tài sản được token hóa
Quản lý tài sản kỹ thuật số có trụ sở tại Jersey cho biết chiến lược này được xây dựng thông qua hợp tác với nhà cung cấp hạ tầng Kiln và được vận hành bởi lớp điều phối Railnet của họ, đánh dấu lần đầu tiên một nhà quản lý tài sản được cấp phép tại châu Âu kết hợp lợi tức từ vay DeFi, vay có bảo đảm dành cho tổ chức và lợi tức từ tài sản được token hóa thành một sản phẩm duy nhất.
Việc cung cấp này giới thiệu cột trụ thứ ba cho nền tảng của Coinshares, bên cạnh các sản phẩm giao dịch trao đổi crypto và các chiến lược được quản lý chủ động. Công ty cho biết cách tiếp cận mới nhằm tích hợp nhiều nguồn sinh lời vào một phân bổ được quản lý, cho phép tiếp cận các giao thức DeFi, quỹ trái phiếu và ETF được token hóa, cùng các chiến lược cơ sở delta-trung tính.
Coinshares cho biết danh mục đầu tư sẽ tận dụng sáu nguồn sinh lời khác nhau, với tỷ trọng được điều chỉnh theo thời gian dựa trên điều kiện thị trường và đánh giá rủi ro. Cấu trúc này được thiết kế để đa dạng hóa across credit, liquidity provision và các cơ hội giá trị tương đối, đồng thời duy trì cái nhìn tổng thể về rủi ro.
Chiến lược được quản lý dưới Coinshares Asset Management, công ty sở hữu giấy phép regulatory theo AIFMD và MiFID cho các công cụ tài chính, cũng như MiCA cho tài sản tiền điện tử. Công ty cho biết giấy phép kép này cho phép họ phân bổ vốn xuyên suốt cả thị trường chứng khoán truyền thống và thị trường crypto trong một khung pháp lý duy nhất, một khả năng mà họ mô tả là hiếm có trong số các nhà quản lý tài sản.
Railnet đóng vai trò là cơ sở hạ tầng nền tảng, kết nối nhiều sàn giao dịch và chuẩn hóa cách quản lý lợi nhuận từ các giao thức DeFi, nền tảng cho vay được đảm bảo và tài sản được token hóa. Coinshares cho biết cấu trúc này cho phép thực hiện giao dịch trên nhiều thị trường khác nhau mà không bị giới hạn bởi thanh khoản của một giao thức duy nhất, đồng thời duy trì khả năng giám sát có thể kiểm toán đối với hoạt động danh mục đầu tư.
CEO của Coinshares, Jean-Marie Mognetti, cho biết sáng kiến này phản ánh quan điểm lâu đời của công ty rằng tài chính truyền thống (TradFi) và DeFi đang hội tụ thành một hệ thống phân bổ vốn thống nhất. Ông mô tả chiến lược này là một cách tiếp cận có cấu trúc kết hợp nhiều nguồn lợi nhuận độc lập, bao gồm các cơ hội dựa trên tín dụng và thanh khoản, trong một khung đầu tư được quản lý.
CEO của Kiln, Laszlo Szabo, cho biết hệ thống Railnet được thiết kế để kết nối các hoạt động dựa trên blockchain trong ngắn hạn với các quy trình tài chính dài hạn bằng cách mã hóa các ràng buộc thực tế trực tiếp vào cơ sở hạ tầng onchain. Ông bổ sung rằng nền tảng này chuẩn hóa việc thanh toán, thời gian và quản lý liquidity trên các thị trường phân mảnh.
Coinshares cho biết kiến trúc này cũng cho phép phân phối doanh nghiệp đến doanh nghiệp, cho phép các nhà lưu ký, sàn giao dịch và các nhà cung cấp wallet cung cấp các chiến lược sinh lời cấp tổ chức cho khách hàng thông qua một hệ thống thống nhất. Công ty cho biết điều này mở rộng khả năng tiếp cận vượt ra ngoài việc nắm giữ tài sản đơn giản sang các sản phẩm tạo thu nhập phức tạp hơn.
Việc ra mắt phù hợp với chiến lược tổng thể của Coinshares nhằm mở rộng sang ba lĩnh vực: sản phẩm giao dịch trao đổi crypto, danh mục tài sản kỹ thuật số được quản lý chủ động và quản lý tài sản trên blockchain. Công ty cho biết sự đa dạng hóa này giúp họ đáp ứng nhu cầu từ các nhà đầu tư tổ chức đang tìm kiếm tiếp cận với cả các công cụ tài chính truyền thống và dựa trên blockchain.
Câu hỏi thường gặp 🔎
- Coinshares đã ra mắt chiến lược quản lý tài sản trên chuỗi kết hợp lợi nhuận từ DeFi và tài sản thực được token hóa.
- Vai trò của Railnet là gì? Railnet cung cấp cơ sở hạ tầng để kết nối và quản lý nhiều nguồn sinh lời trên các thị trường onchain và truyền thống.
- Chiến lược này có được quản lý không? Có, Coinshares hoạt động dưới các khung pháp lý AIFMD, MiFID và MiCA để tuân thủ trên tất cả các lớp tài sản.
- Ai có thể truy cập chiến lược? Khách hàng tổ chức và các đối tác phân phối như các sàn giao dịch và tổ chức lưu ký có thể truy cập sản phẩm này.