Quem está pronto para os dados de inflação amanhã?! 😅

INTEL: As exportações de petróleo pelo Estreito de Ormuz retomarão no T3, mas o tráfego não deverá retornar aos níveis pré-guerra até o início de 2027, diz a AIE

O consenso gastou a sexta-feira chamando o topo. O gráfico caiu fortemente, e nenhuma das três linhas que definem uma verdadeira ruptura realmente se quebrou. 📰 TLDR: A sexta-feira foi uma limpeza de posições dentro de um regime tenso, não uma ruptura de ciclo liderada por crédito. Permanece como uma limpeza até a CPI na quarta-feira e o PPI na quinta-feira, a menos que uma das três linhas se inverta até o fechamento de sexta-feira. ❗️ A leitura: · Uma verdadeira ruptura de ciclo aparece primeiro no crédito, depois as ações seguem. Na sexta-feira, o Nasdaq caiu 4% enquanto os spreads de renda fixa de alto risco permaneceram abaixo de 3%. Essa é a assinatura de flush, não a assinatura de ruptura. · As três linhas abaixo resistiram à queda de sexta-feira e à estabilização de segunda-feira. O movimento ocorreu sem que elas se quebrassem, o que é evidência de que foi um desfazimento de posições congestionadas, e não uma propagação de estresse de solvência. · A CPI na quarta-feira e o PPI na quinta-feira são o verdadeiro teste. Impressões quentes pressionam simultaneamente o longo prazo e o crédito. Esse é o único canal que poderia converter esse flush em uma ruptura. 🏆 As 3 linhas (e onde estão): · V1: Os spreads de crédito de renda fixa de alto risco permanecem abaixo de 3,00% até o fechamento de sexta-feira. Em 2,76% na entrada de terça-feira. · V2: A taxa do Treasury de 30 anos permanece abaixo de 5,10% até o fechamento de sexta-feira. Em 5,03% na entrada de terça-feira, a menor margem das três. · V3: O S&P 500 permanece acima de 7.250 em base de fechamento. Qualquer fechamento abaixo quebra. Em 7.440 na entrada de terça-feira, o piso cerca de 2,5% abaixo. Se todas as três resistirem até sexta-feira, o flush se estabiliza e a leitura permanece cautelosa, não quebrada. Se alguma delas se inverter, a chamada está descartada e o regime muda de tensão para ruptura. Salve isso. Reavaliar em qualquer fechamento que quebre uma linha.

A venda de hoje em ações e criptomoedas não pode ser atribuída exclusivamente à narrativa do IPO da SpaceX, nem ao forte mercado imobiliário, com base nos dados de hoje sobre as Vendas de Imóveis Existente, que eliminaram a probabilidade de um corte de juros e aumentaram a de um aumento. Uma possibilidade digna de consideração é que os mercados estejam começando a se posicionar de forma defensiva antes dos dados de inflação de amanhã. Não estou sugerindo que alguém tenha acesso aos números antecipadamente. Em vez disso, quando a incerteza está elevada, grandes participantes frequentemente reduzem o risco antes de grandes lançamentos macroeconômicos, em vez de esperar pelo resultado real. Se os dados de inflação de amanhã vierem mais altos do que o esperado, a movimentação de preços de hoje pode se revelar um aviso precoce. Caso contrário, os mercados poderão reverter rapidamente e recuperar parte da queda. Por enquanto, os dados permanecem desconhecidos. A única coisa que sabemos é que a aversão ao risco piorou significativamente antes de um importante evento macroeconômico. NFA. DYOR ⚡

🚨 Alerta da Sessão Asiática: A China divulga o CPI e o PPI de maio hoje à noite, CPI ano a ano esperado em ~1,3% (após o dado fraco de abril), PPI ano a ano esperado em ~3,8% (persistente devido à energia). Observe se a inflação retorna diante da volatilidade do petróleo e da absorção do estímulo. O Japão divulga o PPI de maio (ano a ano esperado em ~5,5%) + Pedidos de Máquinas-Ferramenta posteriormente. O PIB final do Q1 da Coreia do Sul também está previsto (QoQ esperado em ~1,7-1,8%). CPI da China acima das expectativas? Menos urgência para easing do PBOC, força de curto prazo da moeda fiduciária. PPI persistente? Pressões contínuas alimentam a narrativa de hedge do bitcoin diante da incerteza macroeconômica e medos de desvalorização

Hoje à noite, às 21h30 Divulgação esperada dos dados do CPI dos EUA Bitcoin subirá drasticamente? Ou cairá bruscamente? $85K vs $55K