$NBIS turun 7,4% pada hari Kamis, hari ketika FT melaporkan pendapatan tahunan OpenAI sekitar $50 miliar, bukan sekitar $70 miliar yang beredar sebelumnya. CNBC mengonfirmasi angka $50 miliar. Satu hari sebelumnya, Rosenblatt mulai membahas Nebius dengan rekomendasi Beli dengan target $304. Tidak ada yang berubah tentang Nebius antara kedua hari tersebut. Pelanggan dari pelanggan dihitung ulang. Kesenjangan ini sebagian besar adalah pertanyaan penghitungan. Angka $70 miliar adalah angka kotor yang mencakup penjualan melalui mitra. Angka $50 miliar lebih mendekati jumlah yang dipegang OpenAI. Kedua angka tersebut menggambarkan perusahaan yang menghabiskan banyak uang untuk komputasi. Saya menimbang apa yang ditagihkan pemasok dibandingkan apa yang diproyeksikan siapa pun. Nebius menaikkan harga GPU on-demand sebesar 17% hingga 21% mulai 1 Oktober, peningkatan kedua sejak Mei. Anda tidak akan menaikkan harga dua kali dalam lima bulan jika mesin-mesin tersebut tidak digunakan. Pada minggu yang sama, COO Nebius menjual 500.000 saham melalui rencana yang telah ditetapkan, sekitar setengah dari staking-nya, dan Lambda, pesaing swasta, dilaporkan mengumpulkan $4 miliar menjelang IPO. Penjualan melalui rencana mengungkapkan tentang kalender pajak seseorang. Sebuah pesaing yang mengumpulkan $4 miliar memberi tahu saya bahwa uang masih ingin masuk. Saya memiliki NBIS. Harga penutupan pada hari Jumat adalah $221,07. Yang akan mengubah pendapat saya adalah pemotongan harga, bukan revisi pendapatan yang berjarak dua langkah ke bawah.