Apa Itu Perdagangan Kripto, dan Bagaimana Perbedaannya dengan Perdagangan Tradisional?

Selamat datang di dunia perdagangan cryptocurrency yang penuh kegembiraan! Dalam beberapa tahun terakhir, mata uang digital telah mengguncang pasar keuangan global, menarik perhatian investor dan pedagang. Jika Anda tertarik dengan frontier investasi era baru ini, Anda berada di tempat yang tepat.

Dalam panduan komprehensif ini, kami akan mengungkap misteri  perdagangan kripto, memeriksa karakteristik uniknya, dan menyoroti perbedaan utama antara metode perdagangan cryptocurrency dan perdagangan tradisional. Panduan ini dirancang untuk investor berpengalaman maupun pemula yang penasaran, menyediakan wawasan berharga dan pengetahuan penting untuk membantu Anda menjelajahi dunia aset digital yang dinamis dengan sukses.

Mari kita mulai dengan dasar-dasarnya: Cryptocurrency adalah mata uang digital atau virtual yang menggunakan kriptografi untuk mengamankan transaksi. Keunggulan kripto terletak pada tidak adanya otoritas penerbit atau pengatur terpusat; sebagai gantinya, mereka mengandalkan sistem terdesentralisasi untuk mencatat transaksi. 

Jadi, apa sebenarnya perdagangan cryptocurrency, dan bagaimana cara kerjanya dibandingkan dengan perdagangan tradisional? Pasang sabuk pengaman Anda dan bergabunglah dengan kami untuk memulai perjalanan yang mendebarkan ke dalam dunia perdagangan cryptocurrency yang menarik dan beragam peluang yang ditawarkannya.

Cryptocurrency yang pertama kali layak secara global lahir ketika Satoshi Nakamoto meluncurkan protokol Bitcoin pada Januari 2009. Cryptocurrency adalah kelas aset digital baru yang beroperasi dengan cara yang sangat berbeda dari mata uang fiat yang kita gunakan sehari-hari. Perbedaan yang paling mencolok adalah bahwa ini hanya berupa mata uang virtual, yang berarti tidak ada koin atau uang kertas cryptocurrency fisik untuk disimpan di saku Anda.

Alih-alih diterbitkan oleh bank sentral atau pemerintah, seperti dolar AS, euro, dan mata uang fiat lainnya, unit cryptocurrency baru biasanya masuk ke peredaran melalui proses teknologi yang melibatkan partisipasi sukarelawan dari seluruh dunia menggunakan komputer mereka.

Itulah sebabnya Cryptocurrency sering disebut sebagai "terdesentralisasi." Biasanya, cryptocurrency tidak diatur atau dikelola oleh satu entitas tunggal di satu negara. Oleh karena itu, diperlukan jaringan sukarelawan di seluruh dunia untuk mengamankan dan memvalidasi transaksi cryptocurrency. Para sukarelawan ini dikenal sebagai node. 

Definisi Cryptocurrency akan terus berkembang seiring inovasi membentuk kembali sektor cryptocurrency, termasuk kategori baru yang menarik seperti keuangan terdesentralisasi (DeFi).

Pasar cryptocurrency bersifat terdesentralisasi, yang berarti mereka tidak diterbitkan atau didukung oleh badan terpusat seperti pemerintah. Sebaliknya, mereka didistribusikan melalui jaringan komputer. Di sisi lain, Cryptocurrency dapat dibeli dan dijual di bursa dan disimpan dalam "wallet."

Mata uang digital, tidak seperti mata uang tradisional, hanya ada sebagai catatan digital bersama tentang kepemilikan yang dipelihara di blockchain. Ketika seseorang ingin mengirim unit Bitcoin kepada pengguna lain, mereka melakukannya melalui bursa kripto atau dompet digital. Transaksi tersebut tidak dianggap selesai hingga divalidasi dan diunggah ke blockchain melalui proses penambangan. Ini juga merupakan cara mayoritas token cryptocurrency baru dibuat.

Apa Itu Teknologi Blockchain?

Blockchain adalah persis seperti namanya - rantai virtual dari blok, masing-masing berisi satu set transaksi dan data lainnya. Ketika sebuah blok ditambahkan ke rantai, blok tersebut menjadi tidak dapat diubah, yang berarti data yang tersimpan di dalamnya tidak dapat diubah atau dihapus. Node jaringan menjalankan berbagai fungsi, mulai dari menyimpan arsip lengkap semua transaksi historis hingga memvalidasi data transaksi baru.

Sampai sejauh ini dalam panduan ini, kita telah membahas apa itu cryptocurrency dan bagaimana cara kerjanya. Sekarang, mari kita lihat lebih dekat apa itu perdagangan aset digital.

Pertukaran aset digital antara para pedagang dikenal sebagai "perdagangan cryptocurrency." Hal ini memungkinkan mereka untuk mendapatkan keuntungan dari fluktuasi harga yang disebabkan oleh permintaan dan penawaran. Karena volatilitas pasar kripto, perdagangan cryptocurrency bisa sangat menguntungkan namun juga berisiko.

Perdagangan kripto masih dalam tahap awal. Namun, lonjakan harga BTC baru-baru ini telah menarik banyak perhatian media. Selain Bitcoin, ada ribuan aset digital lainnya, yang disebut altcoin, yang tersedia untuk diperdagangkan di berbagai platform perdagangan. Bergantung pada gaya perdagangan, seorang pedagang kripto dapat membeli dan menjual aset digital dengan harga lebih tinggi dalam hitungan menit atau minggu. 

Apa yang Perlu Anda Ketahui Tentang Perdagangan Cryptocurrency?

- Pertukaran cryptocurrency tidak berafiliasi dengan bursa saham tradisional.

- Pemula mungkin lebih memilih untuk memperdagangkan saham cryptocurrency karena pasar terbuka 24/7.

- Pasar cryptocurrency sangat volatil. Oleh karena itu, pedagang kripto dapat memanfaatkan peluang perdagangan kapan saja.

- Keindahan pasar cryptocurrency adalah bahwa jika kita menggunakan strategi yang tepat, kita dapat melakukan perdagangan yang menguntungkan baik di pasar bullish maupun bearish.

Memulai Perjalanan Perdagangan Kripto Anda 

Sebelum Anda memulai perdagangan, penting untuk memastikan terlebih dahulu bahwa Anda memiliki hal-hal berikut:

- Dompet cryptocurrency (Anda dapat memilih dari dompet kertas, seluler, perangkat lunak, atau perangkat keras)

- Akses ke pertukaran cryptocurrency yang memungkinkan Anda membeli, menjual, atau memperdagangkan aset digital.

Seperti kebanyakan pasar keuangan, pasar Cryptocurrency juga didorong oleh permintaan dan penawaran. Ketika permintaan melebihi penawaran, harga aset naik; sebaliknya, ketika penawaran melebihi permintaan, harga cryptocurrency cenderung turun.

Apakah semudah itu?

Kita semua akan menjadi jutawan jika memang semudah itu. Karena pasar cryptocurrency bersifat terdesentralisasi, mereka kebal terhadap banyak masalah ekonomi dan politik yang mengganggu mata uang fiat tradisional. Namun, masih ada banyak ketidakpastian yang mengelilingi cryptocurrency.

Berbagai metode tersedia untuk menganalisis pasar kripto dan mengidentifikasi berbagai tren. Misalnya, tren bullish terjadi ketika sebuah cryptocurrency mengalami kenaikan dalam jangka waktu yang lama. Sebaliknya, pasar bearish terjadi ketika pasar mengalami penurunan dalam waktu yang lama. 

Jadi, mari kita bahas beberapa faktor lain yang memengaruhi pasar kripto.

Supply: Jumlah total koin yang beredar, tingkat di mana koin tersebut dirilis, dibakar, atau hilang, disebut sebagai supply.

Kapitalisasi pasar: Nilai total semua koin yang beredar dan bagaimana pengguna memandang perkembangannya. Secara umum, semakin besar kapitalisasi pasar sebuah cryptocurrency, semakin dominan posisi yang dianggapnya di pasar. Akibatnya, kapitalisasi pasar sering dianggap sebagai ukuran paling penting untuk peringkat cryptocurrency.

Cakupan media: Harga cryptocurrency sangat dipengaruhi oleh media dan jumlah perhatian yang diterima. Semakin banyak perhatian yang didapatkan sebuah cryptocurrency, semakin tinggi permintaannya.

Integrasi: Ini mengacu pada seberapa mudah cryptocurrency dapat diintegrasikan ke dalam infrastruktur yang sudah ada, seperti sistem pembayaran e-commerce.

Peristiwa besar: Cryptocurrency, tidak seperti mata uang fiat, tidak diterbitkan oleh bank sentral atau didukung oleh pemerintah. Selain itu, membeli cryptocurrency berbeda dengan membeli saham atau obligasi karena Cryptocurrency bukan entitas korporasi. Oleh karena itu, tidak ada neraca perusahaan atau Formulir 10-K yang dapat diperiksa. Maka, peristiwa besar yang dapat memengaruhi harga mata uang digital meliputi pembaruan regulasi dari komisi sekuritas dan bursa, pelanggaran keamanan, dan kemunduran ekonomi.

Ketika pertama kali memasuki dunia perdagangan kripto, kita biasanya memulai dengan membeli Cryptocurrency pertama menggunakan mata uang fiat. Ratusan bursa kripto memungkinkan kita untuk membeli Bitcoin atau Ethereum dengan mata uang fiat, tetapi tidak semua menawarkan pasangan kripto yang besar.

"Mata uang nasional, seperti dolar AS, Pound Inggris, Euro, Yen Jepang, atau dolar Australia, disebut mata uang fiat." 

Setelah kita mulai terbiasa, kita sebaiknya memulai perdagangan antara dua mata uang digital, seperti Bitcoin (BTC) dan Ethereum (ETH). Seperti pasar valuta asing (forex), cryptocurrency dapat diperdagangkan dalam pasangan. Ini bisa jadi membingungkan bagi pemula karena bursa mencantumkan pasangan dalam bentuk singkatan, seperti BTC/USDT, BTC/ETH, BTC/USDC, dll.

Sejauh ini, dalam panduan ini, kami telah membahas apa itu perdagangan cryptocurrency dan bagaimana cara kerjanya. Mari kita lihat lebih dekat apa yang dimaksud dengan perdagangan kripto.

Investasi dalam cryptocurrency masih dianggap sangat spekulatif dan berisiko tinggi. Meskipun setiap cryptocurrency menghadapi risiko runtuh, hampir semua pakar keuangan sepakat bahwa Cryptocurrency adalah masa depan. Jadi, pertanyaannya bukan apakah cryptocurrency akan menjadi aset utama dalam lima, sepuluh, atau lima belas tahun, melainkan koin mana yang akan memimpin.

Ketika menganalisis kripto – baik itu Bitcoin, Ethereum, Litecoin, atau koin kecil lainnya – anggaplah pasar kripto sebagai bursa saham dan lakukan tiga jenis analisis yang berbeda.

- Analisis Teknikal 

- Analisis Fundamental 

- Analisis Sentimen

Pada pelajaran berikutnya, kita akan membahas tiga jenis analisis ini secara lebih mendetail. Mari kita lihat perbedaan antara perdagangan kripto dan perdagangan tradisional.

Dalam beberapa tahun terakhir, bursa cryptocurrency semakin populer dan menjadi lebih umum berkat teknologi baru dan inovasi. Lonjakan investasi dalam mata uang digital telah meningkatkan total kapitalisasi pasar kripto hingga lebih dari $3 triliun. Kenaikan spekulatif teknologi blockchain dan berbagai mata uang kripto telah menarik minat para trader yang khawatir akan kehilangan peluang keuntungan signifikan.

Perdagangan di bursa cryptocurrency sangat kontras dengan bursa saham dan perdagangan forex karena kedua pasar tersebut relatif kurang volatil. Selain itu, leverage yang digunakan dalam forex dan bursa saham membuatnya menarik bagi para trader.

Bagian ini akan membahas kesamaan dan perbedaan antara forex, bursa saham, dan perdagangan cryptocurrency.

Lingkungan Perdagangan Kripto vs. Perdagangan Tradisional

Baik perdagangan cryptocurrency maupun forex memiliki kesamaan dan perbedaan; misalnya, pembelian dan penjualan aset digital seperti cryptocurrency, token, dan NFT (non-fungible tokens) dikenal sebagai perdagangan kripto. Di sisi lain, perdagangan Forex melibatkan pertukaran satu mata uang dengan mata uang lainnya dengan harapan nilainya akan meningkat, memungkinkan trader untuk menukarkannya kembali dan mendapatkan keuntungan.

Faktor-faktor yang memengaruhi valuasi cryptocurrency dan mata uang, seperti suplai dan permintaan, memiliki kesamaan. Namun, kekuatan spesifik yang mendorong suplai dan permintaan untuk kripto dan forex sangat berbeda.

Cryptocurrency, misalnya, berbasis pada teknologi blockchain, yang menggunakan buku besar terdistribusi dan terdesentralisasi. Akibatnya, investasi besar sedang dilakukan pada infrastruktur baru ini, dan permintaan untuk cryptocurrency melonjak.

Lingkungan Perdagangan Forex

Perdagangan Forex telah ada selama beberapa dekade, pada dasarnya mempertemukan satu ekonomi dengan ekonomi lain dengan harapan nilai mata uang yang Anda beli akan meningkat. Kekuatan yang mendorong permintaan dan suplai dalam forex sangat besar, dan ketidakseimbangan apa pun dapat berdampak pada ekonomi global.

Lingkungan Perdagangan Bursa Saham

Ketika kita berinvestasi dalam saham, kita membeli saham di perusahaan publik. Saham yang kita beli memberi kita bagian dari perusahaan dan aset berwujud untuk mendukung investasi kita. Namun, tidak seperti cryptocurrency, yang nilainya berfluktuasi berdasarkan opini publik, nilai saham ditentukan oleh kinerja perusahaan, prospek, valuasi, dan arus kas, di antara faktor lainnya.

Bursa saham telah beroperasi sejak tahun 1611. Dengan sejarah perdagangan yang panjang, para ahli keuangan memiliki banyak data yang dapat digunakan untuk mengidentifikasi tren dan memprediksi kinerja pasar di masa depan. Meskipun memprediksi keberhasilan satu perusahaan yang diperdagangkan secara publik cukup sulit, dana indeks, dana bersama, dan dana yang diperdagangkan di bursa mengurangi risiko dengan berinvestasi dalam kelompok perusahaan daripada hanya satu perusahaan.

Kapitalisasi Pasar

Kapitalisasi Pasar Cryptocurrency: Kapitalisasi pasar cryptocurrency secara keseluruhan adalah sekitar $3 triliun. Triliun pertama dalam valuasi gabungan membutuhkan waktu 12 tahun untuk berkembang, dan tambahan $2 triliun berikutnya tercapai dalam 11 bulan. Mengingat sifat crypto yang terdesentralisasi, menentukan volume perdagangan cukup menantang, meskipun perkiraan berkisar antara $100 miliar hingga $500 miliar per hari.

Kapitalisasi Pasar Forex: Namun, menentukan nilai FX lebih sulit. Para ekonom dapat memperkirakan nilai keseluruhan ekonomi global, yang diperkirakan bernilai $80 triliun pada tahun 2017.

Bank for International Settlements (BIS) memperkirakan volume perdagangan valuta asing dunia setiap tiga tahun. Data terbaru dirilis pada September 2019, ketika BIS menemukan bahwa forex bertransaksi sebesar $6,6 triliun per hari, naik dari $5,1 triliun tiga tahun sebelumnya.

Kapitalisasi Pasar Bursa Saham AS: Kapitalisasi pasar keseluruhan untuk pasar saham di Amerika Serikat saat ini mencapai $53.366.436,4 juta (31 Desember 2021). Nilai pasar ini adalah total kapitalisasi pasar dari semua perusahaan yang diperdagangkan secara publik di Amerika Serikat yang terdaftar di New York Stock Exchange, Nasdaq Stock Market, atau OTCQX US Market. 

Meskipun ada pandemi, total kapitalisasi pasar perusahaan Amerika yang diperdagangkan secara publik naik sebesar 20,15 persen pada tahun 2020. Kapitalisasi pasar perusahaan yang diperdagangkan secara publik di Amerika Serikat meningkat 170,11% antara 1 Januari 2010 hingga 31 Desember 2020. Tabel di bawah ini juga menunjukkan total kapitalisasi pasar historis dari 500 perusahaan terbesar di Amerika Serikat.

Kepemilikan

Saham: Perbedaan paling penting antara berinvestasi di pasar saham, forex, dan kripto adalah apa yang Anda peroleh. Saham adalah sekuritas yang mencerminkan persentase kepemilikan perusahaan (atau ekuitas): perusahaan penerbit atau penerbitnya. Saham sering memberikan hak tertentu kepada pemiliknya, seperti hak suara atau persentase keuntungan dari penerbit dalam bentuk dividen.

Forex: CFD diperdagangkan dan diselesaikan dengan broker di pasar forex. Kita tidak mendapatkan kepemilikan atas mata uang yang diperdagangkan dengan broker kecuali kita membelinya langsung dari pasar uang.

Cryptocurrency: Cryptocurrency memiliki perbedaan yang signifikan dalam hal pengguna dan tujuan mereka. Misalnya, banyak aset digital seperti Ether (ETH), Basic Attention Token (BAT), dan Vechain token (VET) adalah token utilitas yang dirancang untuk digunakan dalam lingkungan berbasis blockchain dan tidak mencerminkan kepentingan hukum pada entitas yang menerbitkannya.

Likuiditas

Investor mungkin akan menghadapi likuiditas rendah saat memperdagangkan koin dan token berkapitalisasi kecil atau membeli dan menjual platform kripto berskala lebih kecil. Perdagangan di pasar saham juga memiliki masalah likuiditas, terutama saat berurusan dengan perusahaan mikro atau saham penny over-the-counter (OTC). Sebaliknya, pasar kripto dan forex sangat likuid.

Ini adalah salah satu alasan mengapa forex diperdagangkan sekitar $6,6 triliun per hari, sementara perdagangan kripto diperkirakan antara $100 miliar hingga $200 miliar per hari, dengan puncaknya mencapai $516 miliar pada Mei 2021. Artinya, likuiditas di pasar forex 12 hingga 60 kali lebih besar dibandingkan dengan pasar cryptocurrency.

Jam Pasar 

Pasar kripto beroperasi 24/7, artinya dapat diakses setiap saat, termasuk akhir pekan dan hari libur. Sebaliknya, pasar keuangan tradisional biasanya memiliki jam perdagangan tertentu dan tutup selama akhir pekan dan hari libur. Pasar kripto tidak pernah tutup, memungkinkan investor untuk melakukan perdagangan tanpa memandang lokasi geografis. 

Walaupun cryptocurrency dan aset perdagangan tradisional menawarkan peluang investasi yang berbeda, perdagangan tradisional dan ekosistem kripto dengan cepat bergabung untuk membentuk ekonomi digital baru. Aset sintetis sedang digunakan oleh proyek seperti Synthetix dan Terra untuk membawa saham tradisional ke blockchain.

Dengan demikian, para pedagang kripto akan segera dapat memperdagangkan saham favorit mereka di pasar terdesentralisasi di seluruh dunia berkat jaringan kuat dari oracle berbasis blockchain yang menghubungkan basis data keuangan tradisional ke pasar cryptocurrency. Pertimbangkan karakteristik dan risiko unik dari masing-masing pasar untuk melihat apakah Anda siap. Berdasarkan toleransi risiko Anda, mana yang terbaik untuk Anda?