Odaily Planet Daily News: Ang “White-Haired God of Stocks” Serenity ay nag-post ng pagsusuri sa mga gabay sa kapital na gastusin sa mga huling pagsasalaysay ng kita ng Amazon, Meta, Google, at Microsoft, kung saan inaasahan ng apat na malalaking teknolohiya na ang kabuuang kapital na gastusin noong 2026 ay magiging humigit-kumulang $720 bilyon hanggang $745 bilyon, na mas mataas kaysa sa dating inaasahang $695 bilyon hanggang $725 bilyon ng merkado. Ang merkado ay nakakaranas na ng malinaw na deleveraging at pag-iiwan ng posisyon dahil sa presyur sa margin mula sa mga retail at institutional investors; maaaring magpatuloy pa ang maikling panahong pag-adjust, ngunit mahirap manatiling bearish sa mga kumpanya ng semiconductor sa itaas at sa mga bagong infrastruktura ng cloud computing sa gitna at mahabang panahon.
Isinulong din ni Serenity ang lohika ng “investment sa bottleneck,” na naniniwala na kapag milyon-milyon dolyar ng kapital ang dumadaloy sa mga bahagi ng supply chain na dating itinuturing na mababang halaga, tulad ng mga kumpanya sa larangan ng memorya ng storage o kahit sa infrastruktura ng enerhiya, maaaring magkaroon ng pagbabago sa pagpapahalaga. Marami sa mga kumpanya sa AI supply chain na kasalukuyang populer ay dating hindi pinansin ng merkado sa loob ng telekomunikasyon cycle, ngunit habang pumasok sa mas mabilis na yugto ang pagtatayo ng infrastruktura ng AI at dumadaloy ang pagsasagawa ng kapital sa kanilang balance sheet, maaaring magkaroon ng pagbabago sa presyo ang mga kumpanyang ito.