Friday, July 31, ay ang huling araw ng pagtinda para sa anim na Bitwise option-income ETFs. Ang mga tagapag-ayos na mayroon pa ring mga bahagi hanggang Aug. 3 ay tatanggap ng awtomatikong pambayad sa pera kesa sa pagbebenta sa exchange.
Bumoto ang board ng Bitwise Funds Trust noong Hunyo 30 upang likuidin ang ICOI, IMRA, IMST, IGME, ICRC, at IETH, ayon sa isang SEC prospectus supplement.
Ang mga produkto ay gumagamit ng mga estratehiya ng kita mula sa opsyon na kaugnay sa Coinbase, Marathon Digital, Strategy, GameStop, Circle, at ethereum. Ang mga pondo ay inaasahan na huminto sa pagtatanggap ng mga order para sa paglikha at pagpapalit pagkatapos ng pagsasara noong Hulyo 31.
Ang naayos na takdang-panahon ng Bitwise ay naglalagay ng huling kalkulasyon ng net asset value sa Agosto 7 at inaasahan na makakarating ang mga kita sa mga investor sa pamamagitan ng mga broker o iba pang mga financial intermediary noong Agosto 10 o malapit dito.
Ang sequence na ito ay nangangahulugan na ang mga tagapag-ari ay hindi pumipili ng presyo ng pagpapatupad matapos matigil ang pagtinda. Ang mga bahagi na hawak pa hanggang Agosto 3 ay inaasahang babayaran sa pera batay sa NAV ng pondo. Sinasabi ng pagpapasa sa SEC na karaniwang nakikita ng mga tagapag-ari ang isang kapital na kita o pagkawala, at maaari o hindi magsagawa ang pondo ng isang o higit pang distribusyon bago o kasama ang bayad sa pagbabalik.
Anumang nilalaman ng mga pagbabayad noong Abril
Ibinigay ng Bitwise ang mga rate ng distribusyon taun-taon kasama ang mga standardisadong yield. Ang estimado ng payout noong Abril 23 ng Bitwise Asset Management ay nasa pagitan ng 11.15% para sa IETH at 25.93% para sa IMST, habang ang 30-araw na SEC yield ng bawat fund ay 0%.
Ang mga tukoy na pagsusuri ay sumasagot sa iba’t ibang tanong. Kalkulahin ng Bitwise ang rate ng distribusyon sa pamamagitan ng pag-annualize ng pinakabagong monthly payment at paghahati nito sa kamakailang NAV; ito ay eksplisitong sinasabi na ang bilang na ito ay hindi ang kabuuang return.
Ang 30-day SEC yield ay sumusukat sa annualized dividends at interes pagkatapos ng gastos. Ang pagbabalik ng kapital ay ang pagtataya ng Bitwise ng bahagi na kumakatawan sa orihinal na pamumuhunan ng investor. Sabi ng issuer, ang mga pagkakaloob ay maaaring mabawasan ang NAV at presyo sa pagtinda, habang ang klasipikasyon ay hindi patunay na ang pagbabayad ay fiktibo.
Ipinagpalagay ng Bitwise na ang mga pagbabayad noong Abril para sa ICOI, IMRA, IMST, ICRC, at IETH ay 100% pagbabalik ng kapital, habang ang IGME ay inakala na 0%. Ito ay mga nakaraang pagsasakatuparan, hindi pinal na pagkakaroon ng tax karakter. Nagbago ang komposisyon sa May estimate ng Bitwise, kung saan ang IMST ay isinakatuparan sa 23.01% pagbabalik ng kapital at ang ICRC sa 0%, habang ang apat na mga katulad ay nasa 100%.
Sa paunawing pagkakabahagi noong Hunyo 25, inakma ng Bitwise ang lahat ng anim na pagbabayad bilang 100% pagbalik ng kapital, muli na may 0% yield ng SEC para sa bawat pondo. Ang mga taunang rate ng pagkakabahagi ay naka-move sa saklaw na 7.44% hanggang 22.36%, habang ang parehong paunawa ay nagraport ng mga return mula pa noong pagkakatatag mula sa -14.45% para sa IGME hanggang -58.34% para sa IETH.
Ang mga opisyal na pahina ng pondo na may petsa noong Hulyo 26 hanggang Hulyo 29 ay nagpakita ng halos $23.1 milyon na kabuuang AUM bago ang liquidation. Ang kanilang pinakabagong ipinakikita na NAV ay nagsasaklaw mula sa $7.22 para sa IMST hanggang sa $22.82 para sa IGME. Ang mga numero sa kaban ng buwan habang nasa Hulyo 29 ay naglalagay ng kumulatibong NAV returns mula pa noong pagkakatatag sa pagitan ng -12.47% para sa IGME at -66.11% para sa IMST.
Ano ang tatanggap ng mga natitirang holder next
Ang mga numerong ito ay mga snapshot mula sa iba’t ibang petsa, na nagiwan ng hindi alam ang pagsasara ng mga asset noong Hulyo 31, mga halaga ng liquidation, at lifetime returns. Ang mga available na pagpapahayag ay nagiwan ng hindi sagot ang dahilan ng board para sa pagsasara ng mga pondo.
Ang amount na tatanggap ng mga natitirang holder ay depende sa huling NAV na jadwal para sa Agosto 7, na may cash na inaasahan noong Agosto 10.
Ang post Bitwise ay nagliliquidate ng anim na crypto option ETF na nag-aalok ng 25% payout habang bumabalik sa kapital ng mga investor ang unang lumabas sa CryptoSlate.