Ayon sa ChainCatcher, ang analyst na si Jukan mula sa Citrini ay nag-post ng tugon sa mga malawakang kumikinang na negatibong ulat tungkol sa NAND at sa mga negosasyon sa presyo ng QLC. Hindi nakakagulat na tanggap ng SanDisk ang mas mababang presyo kaysa sa orihinal na tawag nito habang nag-sign ng matagalang kasunduan kasama ang Meta; ang SanDisk ay ang pinaka-aktibong manufacturer ng NAND sa paghahanap ng LTA, at plano nito na i-allocate ang higit sa 50% ng kabuuang paglabas sa ganitong uri ng kasunduan. Batay sa estratehiyang ito, natural na handa silang tanggapin ang mas mababang presyo ng LTA kaysa sa kasalukuyang contract price, at hindi ito maaaring gamitin upang konkludirin na “hindi kayang i-transfer nang walang problema ng SanDisk ang lahat ng kanilang order sa mga kliyente sa North America na nag-aalok ng mas mataas na presyo.” Tungkol sa rumepektor na tinanggihan ng mga lokal na CSP sa China ang eSSD na ipinapakilala ng mga lokal na module manufacturer, ipinaliwanag ni Jukan na may direkta silang channel ng pagbili mula sa Yangtze Memory Technologies, hindi dahil sa kakulangan sa pangangailangan. Sa pagpapaliwanag tungkol sa pagsabog ng presyo ng QLC eSSD mula sa mga super-scale cloud vendor na nagresulta sa ilang产量 na hindi nabebenta, inaasahan niya na may sapat na pangangailangan ang mga bagong cloud vendor upang makalabas sa mga dami na ito. Huling pinagsama ni Jukan, ang mga negatibong headline ay mas madaling mapalakas kapag nahihirapan ang mga stock ng storage, ngunit hindi nagkakaroon ng tunay na pagbabago sa基本面. Ibinabalik niya ang kanyang “bullish stance sa storage.” Bago pa, sinabi ni Jukan na mayroon pa ring halos 40% na potensyal na pagtaas sa contract price ng DRAM hanggang sa dulo ng 2027, at patuloy na mahirap ang supply ng HBM; ang paglilinaw na ito tungkol sa NAND ay karagdagang pinatibay ang kanyang bullish stance sa buong storage sector.
Analyst: Ang mga negatibong rume tungkol sa NAND ay sobra-sobra, ang mababang presyo ng LTA ni SanDisk ay nagpapakita ng estratehiya
ChaincatcherI-share
Summary
Tinugon ni Citrini analyst Jukan ang mga pag-aalala tungkol sa kamakailang paggalaw ng presyo sa merkado ng NAND, at inalis ang mga balita na bearish bilang pinapalaki. Tiniyak ni Jukan na ang mas mababang LTA price ni SanDisk kay Meta ay isang estratehikong desisyon, hindi isang isyu sa demand. Tinatanggihan ng mga Chinese CSP ang mga alok ng eSSD dahil sa direkta na pagkuha mula sa YMTC, hindi dahil sa mahinang demand. Ang mga takot sa sobrang suplay ay walang batayan, dahil ang mga bagong cloud provider ay nag-aabsorb ng sobrang volume. Nananatiling bullish si Jukan sa storage, na binibigyang-diin ang malakas na mga fundamental at pataas na pag-aanalisa ng presyo para sa DRAM at HBM.
Source:Ipakita ang original
Disclaimer: Ang information sa page na ito ay maaaring nakuha mula sa mga third party at hindi necessary na nagre-reflect sa mga pananaw o opinyon ng KuCoin. Ibinigay ang content na ito para sa mga pangkalahatang informational purpose lang, nang walang anumang representation o warranty ng anumang uri, at hindi rin ito dapat ipakahulugan bilang financial o investment advice. Hindi mananagot ang KuCoin para sa anumang error o omission, o para sa anumang outcome na magreresulta mula sa paggamit ng information na ito.
Maaaring maging risky ang mga investment sa mga digital asset. Pakisuri nang maigi ang mga risk ng isang produkto at ang risk tolerance mo batay sa iyong sariling kalagayang pinansyal. Para sa higit pang information, mag-refer sa aming Terms ng Paggamit at Disclosure ng Risk.