Ang pagkakasalubong ng tradisyonal na pagsasaparita at ang espasyo ng digital na ari-arian ay nakarating sa isang mahalagang sandali. Kamakailan, ang American Bankers Association (ABA) ay umiiral ng opisyal na pananaw sa pamamagitan ng paghingi sa Office of the Comptroller of the Currency (OCC) na ipagpahinga o pagabain ang pagpapahintulot ng mga pambansang banko charter para sa mga kumpanya ng cryptocurrency. Ang hakbang na ito ay nangyayari sa isang panahon kung saan ang mga pangunahing player tulad ng Circle at Ripple ay naghahanap na pagsasamahin ang pagkakaiba sa pagitan ng blockchain technology at pambansang kalagayan ng bangko.
Para sa karaniwang participant sa digital na ekonomiya, ang institutional friction na ito ay higit pa sa isang headline—nagpapabago ito sa kinabukasan ng paano mo hahawakan, gagastusin, at iisang ang mga digital asset mo. Mahalaga na maintindihan kung bakit ang mga tradisyonal na institusyon ay humihingi ng isang "wait-and-see" na pagkakataon para sa sinumang naglalakbay sa kasalukuyang financial landscape.
Mga Pangunahing Takaway
-
Pagsasara sa regulasyon: Ang ABA ay nagtataguyod ng pagpapabagal sa pagbibigay ng mga lisensya sa pambansang bangko sa mga kumpanyang crypto-native hanggang sa matapos ang mas malawak na pambansang batas, tulad ng GENIUS Act.
-
Pokus sa Fiduciary: Ang mga tradisyonal na bangko ay nagpapaliwanag na ang mga kumpanya ng crypto ay kadalasang kulang sa tradisyonal na "fiduciary" na tungkulin na kinakailangan para sa mga pambansang lisensya ng tiwala.
-
Pangangalaga ng Konsyumer: Ang pangunahing pag-aalala na binanggit ng ABA ay ang posibilidad ng pagkakamali ng mga konsyumer tungkol sa kaligtasan at "bank" na katayuan ng mga di-tradisyonal na entidad.
-
Pagsasama ng Merkado: Ang pagkaantala na ito ay maaaring magpahaba ng oras kung gaano katagal para sa mga gumagamit ng crypto na makamit ang mga walang hangganan, pampederal na isinaproseso na on-ramps at off-ramps sa isang solong platform.
Ang Pakikidigma sa Pagbubukas ng Digital Asset Banking
Sa puso ng kasalukuyang pagtalakay ay ang depinisyon ng ano ang itinuturing na "bank." Ang American Bankers Association ay kumakatawan sa libu-libo ng institusyon na gumagana sa ilalim ng isang mahigpit, daan-daang taong patakaran sa regulasyon. Ang kanilang kamakailang liham sa OCC ay nagmumungkahi na ang kasalukuyang bilis ng pagpapalakas ng mga digital asset sa sistema ng bangko sa pamamagitan ng mga bagong charter ay maaaring masyadong maaga.
Mula sa pananaw ng ABA, ang pagpapahintulot sa mga kumpanyang crypto-native na gamitin ang pamagat na "bank" nang hindi sumasailalim sa parehong matigas na pamantayan tulad ng tradisyonal na tagapagpautang ay maaaring magdulot ng systemic risk. Nagpapaliwanag sila na kung ang isang crypto na kumpanya na may federal charter ay makakaranas ng insolvency, ang epekto ay hindi lamang makakaapekto sa mga user nito kundi maaari ring sirain ang tiwala ng publiko sa mas malawak na sistema ng finansya.
Bakit mahalaga ang fiduciary duty para sa mga user
Ang isang pangunahing punto ng pagkakaibigan ay ang "pambansang tiwalaang bangko" na charter. Sa tradisyon, ang mga ito ay nakalaan para sa mga institusyon na nagmamay-ari ng mga asset sa ngalan ng iba na may legal na obligasyon na mag-act sa kanilang pinakamabuting interes—isang fiduciary duty. Ang ABA ay nagpapahiwatig na maraming crypto firms ay pangunahing nakatuon sa payment processing o stablecoin issuance kaysa sa tradisyonal na fiduciary services. Para sa isang user, ang pagkakaiba na ito ang tumutukoy kung anong uri ng legal na pagtugon ang mayroon ka kung ang isang service provider ay nakakaranas ng teknikal o pampinansyal na suliranin.
Mga epekto sa karanasan ng cryptocurrency user
Kapag tumanggap ng pambansang lisensya sa bangko ang isang kripto na kumpanya, nakakakuha ito ng kakayahan na mag-operate sa pagitan ng mga estado nang walang magkakahiwalay na mga lisensya sa bawat estado. Karaniwang nangangahulugan ito ng mas mababang bayarin at mas mabilis na oras ng pagproseso para sa huling gumagamit. Gayunpaman, ang pagbagsak sa mga pagtanggap na ito ay nangangahulugan na ang industriya ay maaaring manatili sa isang hiwa-hiwalay na kalagayan nang higit pang panahon.
Accessibility at On-Ramps
Kung susundin ng mga regulahong ahensya ang suhestyon ng ABA na magpabagal, maaari pa ring magtiwala ang mga user sa isang "gitnang layer" ng mga intermediate. Karaniwang nangangahulugan ito ng paglipat ng pera mula sa isang tradisyonal na bangko patungo sa isang crypto exchange, at pagkatapos ay patungo sa isang pribadong wallet. Ang pangarap na "iwasan ang gitnang layer"—kung saan isang magkakatulad, regulahong entidad ang magdadala ng iyong USD at iyong BTC—ay nananatiling isang gawaing nasa proseso.
Mga Pamantayan sa Seguridad at Pagmamalayari
Isa sa mga pangunahing benepisyo ng pambansang charter ay ang pagpapalit ng mga pambansang pamantayan sa kaligtasan at katatagan. Habang may ilang gumagamit na prefer ang awtonomiya ng sariling pag-aalaga, maraming retail na miyembro ang naghahanap ng pagpapaligtas ng mga digital asset sa sistema ng bangko upang mapabawasan ang mga panganib ng nawawalang susi o pag-hack sa exchange. Mas mabagal na proseso ng pagpapayag ay nangangahulugan na mas mahabang panahon ang kakailanganin upang maging malawak na magagamit ang mga istandar, "bank-grade" na solusyon sa pag-aalaga sa ilalim ng pambansang pagmamalay.
Ang Papel ng Mga Darating na Batas
Ang panawagan ng ABA para sa pagtitiis ay karamihan ay nakasalalay sa "GENIUS Act" at ang "Clarity Act"—dalawang malaking batas na kasalukuyang naglalakbay sa U.S. Congress. Ang mga batas na ito ay naglalayong tukuyin kung aling ahensya ang magiging tagapagmaneho ng mga stablecoin at paano dapat i-classify ang mga digital asset.
Ang GENIUS Act at ang Stablecoin
Inaasahan na magbigay ang GENIUS Act (The Guiding and Establishing National Innovation for US Stablecoins) ng "rulebook" na sinasabing nawawala ng ABA. Hanggang sa matapos ang rulebook na ito, naniniwala ang mga tradisyonal na banker na ang OCC ay "nagpapalipad nang walang pananaw" kapag sinusuri ang mga kumpanya tulad ng Circle (ang tagapaglabas ng USDC).
Kalinawan sa Pamamaraan ng Merkado
Ang pagkakalate sa mga lisensyang ito ay nagpapakita rin ng mas malawak na kahinaan sa istruktura ng merkado. Kung ang SEC at CFTC ay patuloy na nagdadalawang-isip kung sino ang nagregula sa bawat token, ayon sa ABA, hindi dapat ang OCC ay magpapatibay sa katayuan ng mga kompanyang ito sa pamamagitan ng pagkakaloob sa kanila ng prestihiyo ng isang pambansang banko.
Pagkukumpara sa mga Pagkakataon: Tradisyonal vs. Crypto-Native
| Katangian | Tradisyonal na Pambansang Bangko | Ipinoprosedyra na Crypto-Native na Bank |
| Regulasyon | OCC / Federal Reserve / FDIC | OCC (Trust Charter) / Batas ng Estado |
| Pangunahing Asset | Pera ng fiat (USD) | Mga Digital Asset / Stablecoin |
| Paggalang sa Konsyumer | FDIC Insurance (karaniwan) | Pribadong Insurance / Pagsisiguro |
| Pananagutang Pampagkakatiwala | Tiyak na tinukoy ng batas | Nagkakaiba batay sa modelo ng serbisyo |
Tingnan ang Hinaharap: Ano ang dapat inaasahan ng mga gumagamit?
Habang ang pagtutol ng ABA para sa pagpapabagal ay maaaring mukhang hadlang sa pagbabago, ito ay nagpapakita rin ng paglipat patungo sa mas seryosong, pangmatagalang integrasyon. Ang katotohanan na ang pinakamalaking pangkat ng mga banko sa bansa ay aktibong nagdadalawang-isip tungkol sa mga lisensya na ito ay patotoo na ang cryptocurrency ay hindi na isang pangkalahatang interes—ito ay isang kompetitibong puwersa sa sektor ng pampublikong finansya.
Bilang isang user, maaari mong makita ang isang panahon ng "regulatory stabilization." Maaaring ibig sabihin nito na mas matagal ang iyong paboritong crypto platform upang magbigay ng debit card o savings account na parang tradisyonal na bank account. Gayunpaman, ang huling resulta ay maaaring isang mas matibay na framework kung saan ang pagpapalakas ng mga digital asset sa banking system ay suportado ng malinaw, pambansang mga batas kaysa sa pansamantalang interpretasyon ng administrasyon.
Kaugnay na Tanong
Ano ang American Bankers Association (ABA)?
Ang ABA ay ang pinakamalaking samahan sa kalakalan para sa industriya ng bangko sa Estados Unidos, na kumakatawan sa mga bangko ng lahat ng sukat. Sila ay nagtataguyod ng mga patakaran at kapaligiran sa regulasyon na sumusuporta sa mga tradisyonal na institusyon ng bangko.
Bakit gusto ng ABA na pigilan ang pagbibigay ng mga lisensya sa crypto bank?
Naniniwala sila na ang mga patakaran para sa mga kumpanya ng crypto ay hindi pa lubos na ilarawan ng Kongreso. Nag-aalala sila na ang pagkakaloob ng "bank" na katayuan sa mga kumpanyang ito ay maaaring magmali sa mga konsyumer at maglikha ng di-makatarungang kompetisyon sa tradisyonal na mga banko na pinapahintulutan ng mas mahigpit na regulasyon.
Paano ito nakakaapekto sa kakayahan ko na bumili ng Bitcoin o ethereum?
Hindi ito nagpapahinto sa iyo mula sa pagbili o pagbenta ng crypto sa mga umiiral na exchange. Gayunpaman, maaari itong magdulot ng pagkakabigo sa pagdating ng mas maraming integrated na serbisyo kung saan ang iyong tradisyonal na bangko at crypto wallet ay bahagi ng iisang pederal na reguladong institusyon.
Ano ang GENIUS Act?
Ang GENIUS Act ay isang panukalang batas sa U.S. na layuning lumikha ng pambansang framework para sa mga stablecoin. Gusto ng ABA na hintayin ng OCC ang pagpasa ng batas na ito bago pagtanggapin ang karagdagang mga banko na may kinalaman sa crypto.
Ligtas ba ang aking crypto kung hindi ito nasa isang “bank”?
Nakadepende ang kaligtasan sa iyong paraan ng pag-aalaga. Habang ang isang pambansang banko na charter ay nagbibigay ng pambansang pagmamasid, maraming kilalang kripto na kumpanya ay gumagamit ng advanced na encryption at mga audit mula sa ikatlong paks. Gayunpaman, karaniwan nilang hindi iniaalok ang FDIC insurance, na isang standard na katangian ng tradisyonal na banko account.