Es extraño ver a FTX de nuevo en la portada de la sección de negocios del WSJ. Las inversiones de SBF están obteniendo una segunda vida en el auge de la IA. TLDR: - Genesis Digital Assets, un minero de bitcoin respaldado por FTX, está cambiando su enfoque hacia infraestructura de IA. SWI Group está invirtiendo aproximadamente $900 millones para expandir sus centros de datos. - El patrimonio en quiebra de FTX demandó recuperar $1.15 mil millones invertidos en Genesis, pero retiró la demanda en junio. - La inversión de $500 millones de SBF en Anthropic en 2021 ha sido ampliamente documentada. El patrimonio de FTX vendió su participación por $1.3 mil millones en 2024. Esa participación valdría hoy aproximadamente $75 mil millones.

📖 Deuda de IA y liquidez en dólares: Dónde se encuentra el riesgo de crédito y quién lo asume La deuda de IA es el préstamo que financia chips de IA, centros de datos y energía. Su reembolso depende de la demanda futura de cómputo. Si esa demanda se desacelera, las pérdidas recaerán primero en los fondos de crédito privado y las aseguradoras. Un rescate estadounidense aumentaría la liquidez en dólares solo si la Reserva Federal o el sistema bancario expande su balance simultáneamente.

🗞️ Bitdeer firması, Malezya'nın Cyberjaya kentindeki kampüsünde yer alan 60 MW kapasiteli A103 veri merkezi tesisine yönelik 8 yıllık veri merkezi hizmetleri anlaşması imzaladı. Tesisin enerji bağlantısının 2028'in ilk çeyreğinde devreye alınması bekleniyor. #Bitdeer #Bitcoin #mining #Kripto

El mes pasado visité el almacén de minería de un amigo en Georgia, con 4,000 rigs funcionando, y me dijo que la mitad de su espacio en planta se había arrendado para cómputo de IA en lugar de minería. Ahora es oficial a una escala mayor: Genesis Digital Assets, la empresa en la que FTX adquirió una participación del 20% antes de colapsar en noviembre de 2022, está transformando sus granjas de minería en centros de datos de IA. Todos lo llaman una historia de IA. Yo lo llamo una historia de infraestructura de minería. Los mismos contratos de energía, sistemas de refrigeración y acuerdos de terreno que hicieron rentable la minería de bitcoin ahora valen aún más para la IA... lo que indica que el verdadero foso competitivo nunca fueron las monedas, sino el hardware y los acuerdos de electricidad que las sustentan. Esto es exactamente por lo que estoy posicionado en Kaspa. El Proof of Work no es un relicario esperando ser reemplazado por validadores que stakean tokens desde su sofá; es la capa de infraestructura a la que el gran capital sigue volviendo, ya sea gigantes de IA o el próximo superciclo de minería. Cadenas GPU, granjas ASIC, acuerdos de compra de energía... las cadenas POS no tienen ninguno de estos fosos físicos. Cuando llegue el próximo ciclo alcista, creo que KAS y otras apuestas de POW superarán las capitalizaciones de mercado que hoy se consideran "demasiado grandes". La masa activa en quiebra de FTX aún está encontrando valor en activos que nadie pensó que importaban en 2022. ¿Qué te dice eso sobre las rigs de minería que todos descartaron durante el mercado bajista: descuidadas, o ¿la cosa más infravalorada en todo este espacio en este momento?

Lo que hace esto particularmente interesante es que durante la llamada de resultados de agosto de $IREN, el copresidente ejecutivo Daniel Roberts dijo que la empresa había firmado un nuevo contrato de nube de varios años con un importante laboratorio de IA de vanguardia, sin identificar al cliente. Hoy, Barron’s lo confirmó, aunque ni Anthropic ni IREN han confirmado públicamente el acuerdo. Tener tanto a Microsoft como a Anthropic como clientes proporcionaría una validación significativa de su capacidad para competir por grandes cargas de trabajo de IA. Aquí está la pregunta que realmente me gustaría que se respondiera: ¿Es Anthropic el misterioso cliente de IA de vanguardia anunciado en agosto, o se trata de un contrato adicional? Esa distinción podría cambiar cómo los inversores interpretan el anuncio.

La tubería de BTM añadió apenas 29 GW en septiembre, casi el doble de agosto, con desarrolladores y neoclouds ya en un 60 % y 58 % de dependencia. Hoy solo el 4 % de la capacidad está en ella, pero el 42 % de la tubería completa está planeado así, por lo que la restricción de energía está obligando a soluciones en el lugar primero. $CIFR $APLD $IREN $NBIS

Suzlon Energy Q1 FY27 El viento en la India significa construir una máquina del tamaño de un bloque de oficinas. Luego se transporta en un convoy de remolques hasta un desierto y se fija al suelo. Después viene la espera de la aprobación que permita suministrar electricidad. La administración dice que 1.257 MW de turbinas de Suzlon están instaladas y aún esperan exactamente eso. Enlace en los comentarios

Siempre he sentido que la electricidad no es una buena inversión... Cuando se vincula con la política de los gobiernos locales, se vuelve extremadamente compleja y burocrática...