Tiger Araştırma Raporu: Tahmin Piyasaları Makro Veri Altyapısına Dönüşüyor

ChainCatcher haberiyle, araştırma kuruluşu Tiger Research araştırmacısı Ryan Yoon, tahmin pazarları serisinin son raporunu yayınladı ve tahmin pazarlarının pratik bir faydası olup olmadığını tartıştı. Rapor, katılımcıların sonuçları tahmin etmek için finansal kaynaklar koyduğunu, fiyatların yeni bilgilerle gerçek zamanlı olarak güncellendiğini ve geleneksel anketler, uzman araştırmaları ve ekonomik tahminlerle karşılaştırılabilir olasılık dağılımları oluşturduğunu belirtti. Tahmin pazarları, spor ve seçim tahminlerinden makroekonomik ve coğrafi politik veri altyapısına kadar genişlemiştir. Rapor, Google Finance, CNBC, CNN ve The Wall Street Journal’un tahmin pazarı olasılıklarını gösterdiğini; New York Borsası’nın ana şirketi Intercontinental Exchange ve bono elektronik ticaret platformu Tradeweb’un kurumsal müşterilere ilgili verileri dağıttığını listeliyor. Federal Rezerv Konseyi çalışma kağıdı, tahmin pazarı Kalshi’yi yüksek frekanslı, sürekli güncellenen ve bilgi açısından zengin bir referans olarak tanımlıyor. Çalışma kağıdında, Kalshi’nin联邦基金利率ın medyan ve mod tahminlerinin FOMC toplantısından bir gün önce mükemmel şekilde kaydedildiği ve bu süre içinde联邦基金期货’den önemli ölçüde daha iyi performans gösterdiği; Bloomberg Consensus’a kıyasla genel CPI için daha doğru, çekirdek CPI ve işsizlik oranı için ise istatistiksel olarak benzer olduğu belirtiliyor. Rapor, Iowa Electronic Markets araştırmasına da atıfta bulunuyor: 1988 ile 2004 yılları arasında beş ABD başkanlık seçimi ve 964 anket karşılaştırmasında, tahminlerin %74’ünde daha doğru sonuçlar verdi; seçimden bir hafta önce oyların payı hatası ortalama 1,5 puan olarak, Gallup’un son anketinin 2,1 puanından daha düşük kaldı. Rapor, platformun manipülasyona karşı direnmek için likiditeyi artırmak, düzenleyici kurumlarla iletişim kurmak ve bunu bir izleme aracı olarak tanımlamak gerektiğini; ayrıca açık, şeffaf ve bağımsız araştırmalarla desteklenmiş verileri korumayı öneriyor.