Ana Bilgiler
- Nvidia hissesi, SpaceX'in AI çiplerini kullanma sözü vermesinin ardından 220 dolar yönünde zıpladı.
- Elon Musk, SpaceX'ın bilişim altyapısını yalnızca Nvidia üzerinde kuracağını söyledi.
- Analist hedefleri ve teknik desenler 300 doları gösteriyor, ancak hareket koşullu kalıyor.
Nvidia hissesi, Elon Musk'un şirketin sonraki nesil yapay zeka çiplerini desteklemesiyle Çarşamba günü keskin bir şekilde yükseldi.
NVDA, SpaceX'ın hesaplama altyapısını yalnızca Nvidia ürünleri etrafında kuracağını açıklamasının ardından %4 civarında artış kaydederek 220 dolar yaklaştı.
Söz verme, gelecekteki veri merkezi talebi için beklentileri güçlendirdi. Ancak Nvidia hissesi, $250 ve $300 hedefleri ilgili hale gelmeden önce yaklaşık $236 civarındaki önceki rekorunu aşmalıdır.
Elon Musk, SpaceX AI için Nvidia çipleri kullanmayı planlıyor
Musk, SpaceX'ın ilk kamu gelir çağrısında, şirketin yalnızca Nvidia üzerinde inşa etmeye karar verdiğini söyledi.
Nvidia'nın yakında çıkarılacak Vera Rubin mimarisini, SpaceX'in planlanan hesaplama genişlemesi için en güçlü seçenek olarak belirledi.
“Vera Rubin mimarisinin en iyi mimari olduğuna inandığımız için yalnızca Nvidia üzerinde inşa etmeye karar verdik,” dedi Musk, bir gelir çağrısı transkriptine göre.
Taahhüt, SpaceX'in planlanan altyapısı için AMD ve diğer çip tasarımcılarının rakip hızlandırıcılarını hariç tutar.
Ayrıca, SpaceX'in xAI aracılığıyla edindiği yapay zeka operasyonlarını genişletmesiyle Nvidia'a büyük bir potansiyel müşteri sunar.
SpaceX, 2026 yılının sonuna kadar iki gigawattın üzerinde hesaplama kapasitesi kurmayı planladığını söyledi. 2027 sırasında yaklaşık on gigawatt hedefine ulaşmak, gelir çağrısında yapılan raporlamaya göre, uzun vadeli hedeflerinden biri.
SpaceX’in yapay zeka bölümü, ikinci çeyrek gelirini yaklaşık 2,6 milyar dolar olarak oluşturdu. Ancak şirket altyapı harcamalarını artırdıkça birim ciddi kayıplar kaydetti.
Şirket, bu çeyreklikte sermaye harcamaları için 18,4 milyar dolar harcadı ve bu miktarın çoğu yapay zeka altyapısına yönlendirildi.
Bu harcama, büyük Nvidia siparişlerine dönüşebilir. Ancak SpaceX, gelecekteki GPU satın alımları için sabit bir dolar değeri açıklamadı.
Orijinal taslak, Anthropic ve Google'dan aylık ödemeleri de listeliyordu.
Mevcut kazanç materyalleri, Anthropic'ın SpaceX'e aylık 1 milyar dolardan fazla ödeme yaptığı ya da Google'ın aylık 925 milyon dolar ödeyeceği iddialarını desteklemiyor. Bu rakamlar, adlandırılmış sözleşmeler veya düzenleyici dosyalar olmadan dışarıda bırakılmalıdır.
Nvidia, artan rekabet rağmen liderliğini koruyor
Nvidia için diğer yükseliş senaryosu, güçlü gelir ve karlılık büyümesine rağmen düşük değerleme çarpanlarına sahip olmasıdır.
Fiyatının aşırı değerli mi yoksa ucuz mu olduğunu belirlemenin birkaç yolu vardır. Bunlardan biri, ileriye dönük kazanç fiyat oranı ile geçmiş verilerini karşılaştırmaktır. Bu durumda, şirketin ileriye dönük PE oranı 23, S&P 500 Endeksi ortalaması olan 20'nin birkaç puan üzerindedir.
Şirketin ileri PEG oranı da 0,53'tür, bu oran sektör medyanı olan 1,29 ve beş yıllık ortalama olan 1,44'ten düşüktür.
Gerçekten, şirketi takip eden tüm analistler iyimser bir bakış açısına sahip. MarketBeat verilerine göre, hissenin konsensüs hedefi 304 dolar olup, mevcut seviyeye göre %43'lük bir artış anlamına gelmektedir. En iyimser analist, Baird'den Tristan Gerra'dır ve hissenin 500 dolara çıkacağını düşünmektedir.
Yine de, bunların hezme rağmen, şirket bazı zorluklarla karşı karşıya. Bunlardan biri, sektördeki rekabetin artmasıdır ki bu, gelecekte işini etkileyebilir. Ayrıca, Lumentum, CoreWeave ve Nebius gibi yatırım yaptığı üst düzey şirketlerin hisseleri son zamanlarda sert bir gerileme gösterdi.
Teknik göstergeler, NVDA hisse fiyatında güçlü bir iyileşme işaretliyor
Yakın dönemde güçlü bir iyileşme için teknik noktalar. En önemlisi, hissenin 200 günlük Üssel Hareketli Ortalama (EMA) seviyesinde dip yapmasıdır; bu, önemli bir destek seviyesi olmuştur.
Ayrıca, hisse, 191 dolar seviyesinde çift dip modeli oluşturdu ve şimdi 211 dolar seviyesindeki üst sınırının üzerine çıktı. Aynı zamanda bir alımlı bayrak modeli de oluşturdu ve şu anda üst sınırın üzerinde.
Bu nedenle, hisse senedinin en az dirençli yolu yukarı yönlüdür; izlenecek sonraki ana direnç seviyesi $236 all-time yüksek seviyesidir. Bu fiyatin üzerine çıkışı, potansiyel olarak psikolojik seviye olan $250'ye ve ardından $300'a doğru daha fazla kazançları işaret edecektir.
NVIDIA Hisseleri, SpaceX'in AI Çiplerine Yatırım Yapmasıyla Zıpladı ilk olarak The Market Periodical'de yayınlandı.