Kripto para ticareti ve yatırımının, ilgili kripto para biriminin yanı sıra genel kripto piyasasını kapsamlı bir şekilde anlamayı gerektirdiği aşikardır.
Kripto piyasasında kazanç sağlamak, iyi tasarlanmış bir strateji oluşturmayı gerektirir. Bu strateji genellikle aşağıdaki faktörleri dikkate alır:
- Bir coin için makul giriş fiyatı,
- Potansiyel getiriler veya beklenen fiyat artışı, ve
- İstenilen fiyata ulaşmak için gereken süre.
Bu nedenle teknik ve temel analiz yatırım araştırmasının temelini oluşturur.
Temel analiz yapanlar, bir varlığın değerini belirlerken makroekonomik ve mikroekonomik trendleri, sektör koşullarını ve rekabet ortamını dikkate alır. Öte yandan, teknik analiz yapanlar piyasa duyarlılığını anlamak için kalıpları ve trendleri belirlemeye çalışır ve fiyat hareketlerini, fiyat ve hacim gibi geçmiş verilere dayanarak tahmin eder.
Yeni bir kripto meraklısı veya bilgilerini genişletmeyi arzulayan bir yatırımcı olarak, kripto para teknik analizini öğrenmek, işlem becerilerinizi önemli ölçüde geliştirebilecek hayati bir yetenektir. Bu başlangıç seviyesindeki rehberde, teknik analiz dünyasının karmaşıklıklarını basitleştirerek trendleri belirleme, fiyat hareketlerini tahmin etme ve dijital varlıkların dinamik ortamında bilinçli kararlar verme konusunda size gerekli araçları, teknikleri ve stratejileri sağlayacağız.
Teknik Analiz (TA) Nedir?
Kripto para teknik analizi, geçmiş fiyat hareketi verilerine dayalı matematiksel göstergeler kullanarak gelecekteki trendleri tahmin etmeyi içerir. Temel fikir, piyasaların tahmin edilebilir davranışlar sergilediği ve bir kez oluşan trendlerin belirli bir süre boyunca aynı yönde devam etme eğiliminde olduğudur.
Yatırımcılar genellikle piyasalar düşük seviyelere yakın olduğunda satın alıp, daha sonra daha yüksek bir seviyede satarak kar etmeyi hedefler. Düşük seviyeler olarak değerlendirilebilecek fiyat seviyelerini belirlemek için teknik analiz yapmak, özellikle bir pozisyona girmeden önce faydalıdır.
Kripto teknik analizine yönelik tek bir "herkese uyan" yaklaşım yoktur. Bunun yerine, her yatırımcı farklı göstergelere tercih gösterecek ve bunları büyük ihtimalle farklı şekilde yorumlayacaktır. Ayrıca, teknik analizin tamamen tahmin edici olmadığını da unutmamalısınız.
Temel analizin bir varlığın fiyatıyla ilgili çeşitli faktörleri dikkate aldığı durumlarda, teknik analiz yalnızca geçmiş fiyat hareketine odaklanır. Bu nedenle bir varlığın fiyat dalgalanmalarını ve hacim verilerini incelemek için kullanılır ve birçok yatırımcı trendleri belirlemek ve uygun işlem fırsatlarını yakalamak için teknik analizi kullanır.
Teknik Analiz Nasıl Çalışır?
Teknik analiz, geçmiş fiyat hareketlerini inceleyerek gelecekteki fiyat hareketlerini tahmin etmeyi içerir. Fiyat hareketinin temel fikri, bir işlem enstrümanının fiyatının rastgele hareket etmediğidir. Bunun yerine fiyat hareketinin arkasında bir hikaye vardır ve yatırımcılar fiyat geçmişini bir kitap gibi okuyarak bir sonraki adımı tahmin edebilir.
Kripto para piyasasındaki fiyatlar, arz ve talep değişiklikleri nedeniyle dalgalanır. Arz talebi aştığında fiyat düşer; talep arzı aştığında ise fiyat yükselir. Ancak asıl soru, fiyatın ne zaman ve nasıl hareket edeceğidir.
Teknik analistlerin temel sorumluluğu, genel piyasa bağlamını hesaplamak ve fiyatın hareket etme olasılığının daha yüksek olduğu kesin noktayı belirlemektir.
TA, fiyat hareketlerini tahmin etmek için en güvenilir ve etkili yöntemdir. Ancak, birkaç araç ve bileşeni kullanmayı gerektirir. Örneğin hacim ve likidite yatırımcıları, genellikle mum grafiklerinin yanı sıra göstergeler olarak adlandırılan çeşitli grafik araçlarını kullanır.
Göstergeler, teknik analizin önemli bir parçasıdır ve aşağıda bunları daha iyi anlamak için ele alacağız.
Temel Teknik Analiz Göstergeleri
Teknik analiz kullanan yatırımcılar, genellikle grafikler ve geçmiş fiyat hareketine dayalı piyasa trendlerini belirlemek için çeşitli göstergeler ve ölçümler kullanır. İşte bunlardan birkaçı:
Basit Hareketli Ortalama (SMA)
Basit Hareketli Ortalama, en çok kullanılan ve bilinen teknik analiz göstergelerinden biridir. SMA, bir dizi fiyatın toplanması ve toplamın veri noktalarının sayısına bölünmesiyle hesaplanır.
Örneğin, son üç fiyat 1, 2 ve 3 ise, ortalama fiyatların toplamı (1+2+3) veri dönemlerinin sayısına bölünerek hesaplanır. Toplam fiyat altı, ve veri dönemlerinin sayısı üçtür, dolayısıyla altı bölü üç eşittir iki.
SMA, "hareketli ortalama" olarak adlandırılır çünkü her çubukla birlikte grafik üzerinde çizilir ve ortalama fiyat değiştikçe grafikle birlikte "hareket eden" bir çizgi oluşturur.
Yeni bir fiyat mevcut olduğunda, ortalama "hareket eder", dolayısıyla her zaman benzer bir veri dönemi sayısına dayanır. Basit Hareketli Ortalama uygulamak, fiyat dalgalanmalarının oluşturduğu gürültüyü azaltarak genel trend yönünü belirlemeye yardımcı olur.
Üssel Hareketli Ortalama (EMA)
Üssel Hareketli Ortalama, Basit Hareketli Ortalama'nın (SMA) değiştirilmiş bir versiyonudur ve eski kapanış fiyatlarına kıyasla yeni kapanış fiyatlarına öncelik verir. Diğer bir deyişle, Üssel Hareketli Ortalama (EMA), en son fiyatlara ağırlık veren bir hareketli ortalamadır (MA).
Üssel Hareketli Ortalama (EMA), aynı zamanda Üssel Ağırlıklı Hareketli Ortalama (EWMA) olarak da adlandırılır. EMA, SMA ile aynı şekilde çalışır ve zaman içinde trend yönünü ölçer.
Üssel Hareketli Ortalama: Nasıl Kullanılır (EMA)
Bir yatırımcı, EMA'yı mevcut trendi belirlemek ve o yönde işlem yapmak için kullanabilir.
- Fiyat EMA çizgisine yaklaştığında veya EMA çizgisini geçtiğinde alım yapmayı düşünebilirsiniz.
- Bir varlığın fiyatı EMA çizgisinin altına düştüğünde ise satış yapmayı düşünebilirsiniz.
Hareketli ortalamaları, destek ve direnç alanlarını belirlemek için de kullanabilirsiniz.
- Yükselen bir EMA, genellikle fiyat hareketine destek sağlar.
- Düşen bir EMA, fiyat hareketine engel oluşturma eğilimindedir.
Bu, fiyatın yükselen bir EMA'ya yakın olduğunda satın alma ve düşen bir EMA'ya yakın olduğunda satma stratejisini güçlendirir.
Tüm hareketli ortalama göstergelerinde olduğu gibi, Üstel Hareketli Ortalamalar (EMA), trend olan piyasalarda en iyi performansı gösterir.
- Bir kripto varlığın fiyatı EMA çizgisinin üzerinde işlem gördüğünde, EMA çizgisi bir yükseliş trendini gösterecektir.
- Dijital bir varlığın fiyatı EMA çizgisinin altında olduğunda, EMA bir düşüş trendini gösterecektir.
- EMA çizgisinin eğimine (yönüne) ve bir mumdan diğerine momentumuna (değişim hızına) dikkat etmeliyiz.
- EMA gibi hareketli ortalamalar, bir trendin tam olarak zirvesini ve tabanını belirlemek için tasarlanmamıştır.
Hareketli ortalamalar, trendin genel yönüne göre işlem yapmamıza olanak tanır. Ancak, gecikmeli bir göstergedir ve giriş ve çıkış sinyalini biraz geç verir.
Son olarak, EMA, SMA'dan daha hızlıdır. Dolayısıyla, EMA SMA'yı aşağıdan yukarıya doğru keserse, bu bir alım sinyali olarak kabul edilir; tersi durumda ise satım sinyali olarak değerlendirilir.
Relative Strength Index (RSI)
Bir diğer yaygın olarak kullanılan gösterge Relative Strength Index (RSI) (Göreceli Güç Endeksi), osilatör sınıfına ait göstergelerden biridir.
Basit Hareketli Ortalamaların fiyat değişimlerini zaman içinde takip etmesinin aksine, osilatörler fiyatlandırma verilerine matematiksel formüller uygular ve önceden tanımlanmış aralıklar içinde okuma sağlar. RSI durumunda bu aralık 0 ile 100 arasındadır.
Relative Strength Index (RSI), bir varlığın veya kriptoparanın aşırı alınıp alınmadığını ya da aşırı satılıp satılmadığını gösteren teknik bir momentum aracıdır. RSI, fiyat dalgalanmalarının büyüklüğünü ve hızını tahmin ederken, iki zıt değer arasında yüksek ve düşük bantları belirleyen bir osilatördür.
Hisse senedi ve kriptopara piyasalarının dalgalı yapısı nedeniyle teknik göstergeler, giriş ve çıkış noktalarını belirlemek için bir rehber işlevi görür. Bu sebeple, RSI kriptopara yatırımcıları için güvenilir bir göstergedir.
Stokastik RSI
Bazı yatırımcılar, piyasanın duyarlılığını daha iyi anlamak için Stokastik RSI kullanarak bir adım daha ileri gider. Daha temel ve basit teknik göstergelerin yanı sıra, bazı göstergeler diğer göstergelere dayanarak veri üretir.
Örneğin, Stokastik RSI, normal RSI'ye matematiksel bir formül uygulanarak hesaplanır. Stokastik bir osilatör formülü ile RSI'nin birleştirilmesiyle oluşturulan ve 0 ile 100 arasında değişen bir teknik göstergedir.
Hareketli Ortalama Yakınsama Sapması (MACD)
Hareketli Ortalama Yakınsama Iraksama (MACD) göstergesi, bir diğer iyi bilinen örnektir. MACD, ana çizgiden (MACD çizgisi) iki EMA'nın çıkarılmasıyla hesaplanır. İlk çizgi, başka bir EMA oluşturmak için kullanılır ve bu da ikinci bir çizgi (sinyal çizgisi) ile sonuçlanır.
Ayrıca, bu iki çizgi arasındaki farkların kullanılmasıyla hesaplanan bir MACD histogramı da vardır:
MACD = 12 Dönemlik EMA − 26 Dönemlik EMA
MACD ile Nasıl İşlem Yapılır?
- Boğa Kesişimi: MACD, sıfırın (orta nokta) üzerine çıktığında boğa olarak kabul edilir.
- Ayı Kesişimi: MACD, sıfırın (orta nokta) altına düştüğünde ayı olarak kabul edilir.
Bollinger Bantları (BB)
Bollinger Bantları (BB) teknik göstergesi, yatırımcılar arasında popüler olan bir başka osilatör türüdür. BB göstergesi, hareketli bir ortalama çizgisini çevreleyen iki yatay banddan oluşur. Bu gösterge, potansiyel aşırı alım ve aşırı satım piyasa koşullarını belirlemek ve piyasa oynaklığını ölçmek için kullanılır.
Bollinger Bantları, fiyat hareketlerini içeren bir kanal oluşturan üç çizgiden oluşan teknik bir göstergedir. Ortadaki çizgi, basit bir hareketli ortalama (SMA) iken, üst ve alt çizgiler bu ortalamadan türetilir ve fiyat oynaklığına bağlı olarak hareket eder.
Yatırımcılar, mevcut trendi belirlemek, oynaklığı ölçmek ve potansiyel dönüş noktalarını tahmin etmek için Bollinger Bantlarını kullanır.
Fiyat Hareketi Ticareti
Fiyat hareketi, gelecekte ne olacağını tahmin etmek için fiyat dalgalanmaları ve hacim grafiklerini kullanır. Fiyat hareketi yatırımcıları için özel olarak tasarlanmış bir araç bulunmamaktadır. Bir yandan, yatırımcılar fiyat grafiğini analiz ederek kazanç sağlayabilirken, diğer yandan bazı yatırımcılar fiyat seviyelerini, desenleri ve göstergeleri kullanarak fiyat hareketlerini gözlemleyebilir.
Bir hisse senedi, döviz çifti veya kripto para gibi finansal bir varlığın fiyatı, ticaret açısından kritik öneme sahiptir; çünkü fiyat değişimi, kâr veya zararı belirler. Yalnızca fiyat grafiklerine odaklanan yatırımcılar, trend dalgalarını analiz ederek bir pozisyona ne zaman girip çıkacaklarını seçmek için bir fiyat hareketi stratejisi geliştirmelidir.
Fiyat hareketi mekaniğini anlamak ve son derece etkili bir işlem stratejisi geliştirmek kazançlı olabilir.
Fiyat hareketine dayalı işlem, trend dalgaları ve düzeltme dalgaları olarak da bilinen geri çekilme dalgalarını analiz etmeyi içerir. Bir trend, trend dalgalarının düzeltme dalgalarından daha büyük olduğu durumlarda ilerler.
Trendin yönünü belirlemek için işlem yapanlar "salınım zirveleri" ve "salınım dipleri" veya trend ve geri çekilme dalgalarının uzunluğunu arar. Yükselen bir trendin kuralları, fiyatın daha yüksek salınım zirveleri ve daha düşük salınım dipleri oluşturmasıdır. Öte yandan, düşen bir trend sırasında bunun tersi geçerlidir. Fiyat grafiğinde, trend çizgilerinin dip ve zirveleri destek ve direnç çizgileri arasında dalgalanır.
Mum Çubuk Analizi
Mum çubuk grafikleri, 1700'lerde bir Japon pirinç tüccarı tarafından icat edilmiş olup fiyat hareketlerini görselleştirmede etkili bir yöntemdir. Mum çubuk grafiklerini iyi anlamak, işlem yapanların piyasa hareketlerini daha iyi kavramasına yardımcı olur.
Mum çubuk grafikleri, fiyat bilgilerini birkaç mum çubuğundan hızlı bir şekilde yorumlamayı sağladığı için kripto teknik analizinin popüler bir parçasıdır.
Günlük bir grafik üzerinde odaklanıldığında, her mum çubuğu bir işlem gününü temsil eder. Mum çubuklarının üç ana özelliği vardır:
- Gövde, açılış ve kapanış fiyat aralığını ifade eder.
- Fitil veya gölge, gün içerisindeki en yüksek ve en düşük fiyatı gösterir.
- Renk, piyasa hareketinin yönünü belirtir – Yeşil (veya beyaz) bir gövde fiyat artışını, kırmızı (veya siyah) bir gövde ise fiyat düşüşünü işaret eder.
Mum çubukları, zamanla büyük destek ve direnç seviyelerini belirlemek için kullanılabilecek desenler oluşturur. Örneğin, birçok mum çubuğu deseni piyasa fırsatlarını işaret eder – bazıları alım ve satım baskılarının dengesini ortaya koyarken, bazıları devam eden trendleri veya piyasa kararsızlığını tanımlar.
Dönüş Noktası (Pivot Point) İşlemleri
Profesyonel kripto para yatırımcıları, potansiyel destek ve direnç seviyelerini belirlemek için dönüş noktalarını kullanır. Basitçe ifade etmek gerekirse, bir dönüş noktası ve buna bağlı destek/direnç fiyat seviyesi, fiyat hareketinin yönünün değişebileceği alanlardır.
Dönüş Noktalarını Cazip Kılan Nedir?
OBJEKTİFTİR. Yukarıda bahsedilen diğer göstergelerden farklı olarak, herhangi bir takdir yetkisi içermez.
Dönüş noktalarını ilk kullananlar, hisse senedi ve emtia piyasalarında destek ve direnç fiyat seviyelerini tahmin etmek için zemin traderları olmuştur. Ayrıca, genel piyasa trendlerini belirlemeye de yardımcı olabilirler. Belirli bir alanın yukarı yönlü kırılması durumunda piyasa yükseliş eğilimindeyken, aynı bölgenin aşağı yönlü kırılması durumunda piyasanın düşüş eğiliminde olduğu düşünülebilir.
En yaygın kullanılan yöntemi "beş nokta sistemi" olarak bilinir. Bu sistem, önceki işlem döneminin sayısal en yüksek, en düşük ve kapanış değerlerinin ortalamasını alarak beş seviyeyi oluşturur: iki destek seviyesi, iki direnç seviyesi ve bir "dönüş noktası."
- Dönüş Noktası P = (Önceki En Yüksek + Önceki En Düşük + Önceki Kapanış)/3
- Destek S1 = (Dönüş Noktası x 2) - Önceki En Yüksek
- Destek S2 = Dönüş Noktası - (Önceki En Yüksek - Önceki En Düşük)
- Direnç R1 = (Pivot Noktası x 2) - Önceki Dip
- Direnç R2 = Pivot Noktası + (Önceki Zirve - Önceki Dip)
Kripto para pivot noktaları, birçok açıdan Fibonacci seviyelerine benzer.
Fibonacci İşlemleri
Fibonacci düzeltmeleri, yatırımcıların potansiyel finansal piyasa fiyatlarını tahmin etmek için kullandığı yaygın bir teknik analiz aracıdır. Doğru bir şekilde kullanıldığında, Fibonacci düzeltmeleri ve oranları, yatırımcılara geçmiş fiyat hareketlerine dayalı olarak yakındaki destek ve direnç seviyelerini belirlemede yardımcı olabilir.
Fibonacci çizgilerinin bir onay aracı olduğunu hatırlamak önemlidir. Bu nedenle, bu gösterge başka teknik analiz araçlarıyla birleştirildiğinde en iyi şekilde çalışır; örneğin, Hareketli Ortalama Yakınsama Iraksama (MACD), trend çizgileri, Hareketli Ortalamalar ve hacim gibi. Genel olarak, ne kadar fazla onaylayıcı gösterge varsa, işlem sinyalinin gücü de o kadar yüksek olur.
Neden Yatırımcılar Fibonacci Düzeltmelerini Kullanır?
Kripto para piyasası genellikle düz bir çizgide hareket etmez ve sık sık geri çekilmeler veya düzeltmeler olarak adlandırılan geçici düşüşler yaşar. Bu nedenle, kripto para yatırımcıları mevcut trendden piyasaların ne kadar sapacağını belirlemek için Fibonacci geri çekilmelerini kullanır.
Geri çekilme seviyeleri, altın oran matematiksel prensibine dayanır. Altın oran, 0, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144 gibi sayılarla temsil edilir ve her bir sayı, kendisinden önceki sayının yaklaşık 1.618 katıdır.
Teknik analiz (TA), bir varlığın fiyat grafiği üzerine Fibonacci geri çekilme seviyelerini hesaplamak için altı çizgi çizer. İlk üç çizgi en yüksek nokta (%100), en düşük nokta (%0) ve ortalama (%50) üzerine çizilir. Kalan üç çizgi ise Fibonacci dizisindeki önemli yüzdelerde çizilir: %61.8, %38.2 ve %23.6. Altın orana göre, bu çizgiler destek ve direnç seviyelerinin karşılanacağı noktaları gösterebilir.
Sonuç
Kripto teknik analizinin birincil amacı, kripto paraları incelemek ve gelecekteki hareketleri öngörmektir. İyi haber şu ki, finansal enstrümanlar neredeyse her zaman önceki fiyat hareketlerini tekrarlar.
Unutmayın ki teknik analiz kusursuz değildir ve teknik analizin (TA) kullanılması %100 doğru sinyaller garanti etmez. Profesyonel teknik analistler her işlem sinyalinin zayıflıklarını sürekli analiz eder ve bir risk yönetimi stratejisine öncelik verir.
Traderlar, her bir Bitcoin hareketinin mantığını ve gerekçesini anlamalı ve bunu takip etmek için bir işlem yönetim sistemi kullanmalıdır. Teknik analiz kavramını anlamak zaman ve çaba gerektirir, ancak traderlar bunu öğrendikten sonra tutarlı getiriler sağlayacaktır.
Yöntemin üstün olup olmadığına dair eleştiriler ve uzun süredir devam eden tartışmalar bir yana, TA (Teknik Analiz) ve FA (Temel Analiz) kombinasyonu daha mantıklı bir seçimdir. Temel analiz geleneksel olarak uzun vadeli yatırım teknikleriyle ilişkilendirilirken, teknik analiz traderlara ve yatırımcılara özellikle uygun giriş ve çıkış noktalarını belirlerken kısa vadeli piyasa olayları hakkında önemli bilgiler sunabilir.