Доброе утро, друзья. Palantir почти удвоила выручку, Apple показала рост на 12%, но обе компании получили негативную реакцию на предторговом рынке — это важное напоминание на эту неделю: рынок хочет видеть не только оставшуюся прибыль после расходов, но и то, какие перспективы компании обещают на будущее. Вчера Nasdaq упал на 1,1%, S&P 500 потерял около половины процента, в то время как Dow вырос на 0,4%, а Russell упал на 0,2%. Таким образом, мелкие компании снова показали лучшие результаты по сравнению с технологическим сектором, но мы все еще не видели роста во всех сегментах рынка. Apple отчиталась о выручке в 114,5 млрд долларов и прибыли в 2,10 доллара на акцию, достигнув рекордных показателей выручки от iPhone за квартал сентября и рекордной активности в сегменте услуг. Однако опасения по поводу затрат на память и их влияния на прибыльность в праздничном квартале затмили реакцию на отчет. У Palantir выручка достигла около 2,31 млрд долларов — рост на 96% — а коммерческая активность в США выросла на 148% и впервые превысила доходы от американского правительства. Компания также повысила годовой прогноз и сгенерировала около 1,2 млрд долларов наличных средств от основной деятельности. Это сильные цифры, но когда ожидания высоки, даже сильный отчет может закончиться падением. Для меня ключевой тест будет заключаться в том, вернутся ли покупатели в ходе основной сессии или любая попытка восстановления столкнется с продавцами. Вечерние фьючерсы показали смешанную картину: Nasdaq возглавил рост поддержкой чипов, S&P 500 оставался близко к стабильности, а Dow ослаб. Теперь нужно посмотреть, сохранится ли восстановление в технологическом секторе после открытия и распространится ли оно на другие акции. Сегодня также состоятся промежуточные выборы в США, где будет решаться контроль над Палатой представителей и Сенатом. Результат определит, насколько свободен Трамп будет продвигать законодательство и насколько ему придется идти на уступки по вопросам налогов, бюджета и государственных расходов. Что касается рынка, односторонняя победа демократов или республиканцев не гарантирует определенного направления. Важно также то, что уже учтено в ценах: получим ли мы четкое решение и как быстро прояснится распределение сил в Конгрессе? Результат, отличающийся от ожиданий, может вызвать колебания даже без немедленных изменений в экономике. Также важно правильно интерпретировать исторические графики роста после выборов: положительная доходность в течение нескольких месяцев не гарантирует зеленого открытия на следующий день и тем более не означает, что отчеты, процентные ставки и данные перестанут влиять на рынок. Что касается отчетов, сегодня до открытия выйдут такие компании, как Shopify, Pfizer и Eaton. В Shopify я смотрю на активность перед праздничным сезоном и прибыльность; в Eaton — на заказы и прогнозы в секторах электричества и инфраструктуры, которые также обслуживают дата-центры. После закрытия последуют AMD и Arista, где важно будет увидеть, продолжается ли спрос на ИИ-инфраструктуру в виде выручки, прибыльности и прогнозов, оправдывающих ожидания. Их реакция может повлиять на весь сектор чипов и связи — даже за пределами самих акций. В течение дня мы также получим данные о вакансиях в США. Помимо числа вакансий, я наблюдаю за наймом, увольнениями и уходами, чтобы понять: продолжают ли компании нанимать или начинают проявлять большую осторожность. Для меня сегодня важно увидеть, сможет ли NQ сохранить восстановление, присоединится ли ES и продолжит ли Russell удерживать позиции относительно хорошо — особенно когда первые росты подвергаются испытанию, а не просто когда фьючерсы зеленые утром. Этот рынок продолжит двигаться и после закрытия — благодаря отчетам и результатам выборов, которые начнут поступать ночью. Поэтому я также наблюдаю за уровнями, которые рынок способен восстановить, и за его способностью оставаться над ними, когда приходят новости.
KuCoin вернулся слабо, характер Спад на 683 плюс разочарование от Apple сегодня Собираются дать тон к 650 со всей силой.. Давайте посмотрим, что они для нас придумали
Завтра растем еще на год Будем только здоровыми
Иногда самая дорогая сделка дня — это та, в которую вы входите после того, как уже упустили прибыль, просто потому что чувствуете, что не заработали достаточно. Я хорошо знаю это чувство: вы определяете направление, входите вовремя и видите, как движение начинает работать — но затем приходит страх вернуть прибыль рынку, и вы закрываете позицию слишком рано. Цена продолжает двигаться именно туда, куда вы предполагали, и вместо того чтобы радоваться успешной сделке, вы начинаете подсчитывать, сколько могли бы заработать. Отсюда очень легко снова войти — только на этот раз вас движет ощущение, что на столе осталась еще деньги. Внезапно вы находите оправдание для еще одного входа, иногда даже убеждаете себя, что будет рывок, хотя график показывает лишь слабость. Таким образом даже день, начавшийся с правильного чтения рынка, может закончиться в красной зоне — и со мной это тоже случалось. Почти каждый, кто торгует достаточно долго, знаком с мыслью, что рынок «делает» именно с вами: вы купили — цена пошла вниз; продали — цена пошла вверх; решили подождать — и именно в этот раз движение прошло мимо вас. После нескольких таких случаев вы начинаете сомневаться в себе. Но рынок не знает, по какой цене вы вошли и насколько для вас важна успех этой сделки. Мы просто ощущаем каждое движение намного сильнее, когда наши деньги на кону, а сделку, которую мы упустили, часто помним больше, чем десять хороших решений, которые приняли. Одна из вещей, которые я узнал о себе, — это то, что способность распознавать движение и способность управлять им — это две разные навыки. Можно отлично понимать, что происходит на графике, и все равно выйти из страха, вернуться из фрустрации и потерять на направлении, которое вы правильно определили. Поэтому для меня работа начинается еще до входа: я должен знать, зачем я вхожу, что отменит мою идею, сколько я готов потерять и как я планирую управлять прибылью. Когда все решения остаются на момент, когда деньги движутся на экране, гораздо сложнее оставаться взвешенным. Важен также размер позиции, но я понял: не все зависит от суммы. Иногда даже в небольшой сделке давление возникает из необходимости быть правым или страха упустить возможность — и это то, что нужно осознать самому, а не пытаться решить новой сделкой. Тем, кто только начинает: падение после покупки не означает автоматически, что вы ошиблись; рост после продажи не означает, что вам следовало остаться. Важно только то, действовали ли вы по причине, по которой вошли, и знали ли вы, когда выходить — ведь эта причина уже перестала быть актуальной. Если есть что-то, над чем я все еще работаю — это умение заканчивать. Принимать тот факт, что я не взял всю движение и не пытаться превратить каждую упущенную возможность в новую сделку. Иногда лучшее решение на оставшуюся часть дня — выключить экран. Я чувствую свой прогресс по сравнению с тем местом, откуда начал — но я также знаю, что улучшение должно проявляться в управлении и результатах в долгосрочной перспективе, а не только в том, насколько красиво я распознал движение. Поэтому, если вы находитесь в периоде, когда кажется, что все зарабатывают, а вы только запутываетесь — не превращайте тяжелый день в приговор себе. Уменьшайте объемы, когда нужно; останавливайтесь, когда нужно; и честно проверяйте, что повторяется снова и снова. Вам не нужно извлечь из рынка всё возможное за сегодняшний день. Вам нужно прийти завтра с возможностью принимать хорошие решения и достаточным капиталом, чтобы продолжать учиться.
Доброе утро, друзья, и шабат шалом. NASDAQ упал почти на 3% в пятницу, и несколько часов после закрытия появился отчет, что OpenAI снизила свою цель привлечения капитала с 30 до 20 миллиардов долларов. Для меня эти две новости напрямую связаны с вопросом, который сопровождал нас всю неделю: сколько инвесторы еще готовы платить за рост в ИИ и как долго они готовы ждать, чтобы получить прибыль от него. Согласно Financial Times, OpenAI также снизила свою оценку с 1,4 до 1,25 триллиона долларов после того, как некоторые инвесторы уменьшили планируемые суммы вложений. Привлечение еще не завершено, но уже сейчас видно, что даже те, кто хочет принять участие в раунде, пересматривают цену входа. Мы увидели тот же вопрос в отчете Amazon с другой стороны: выручка AWS выросла на 39% и достигла почти 46 миллиардов долларов в квартал, однако свободный денежный поток всего Amazon за последние 12 месяцев оставался отрицательным на 42 миллиарда долларов. Для меня спрос на облачные услуги уже очевиден из отчета — теперь нужно понять, когда инвестиции в инфраструктуру начнут оставлять больше наличных средств в компании. У Intel достаточно было одного взгляда на прогноз, чтобы понять давление пятницы: компания ожидала прибыль ниже ожиданий, а акции упали почти на 29% за один день. На этой неделе не стало легче и для Fed: процентная ставка осталась в диапазоне от 3,75% до 4%, и двое членов комитета вообще хотели ее повысить. Тем не менее, если вы смотрели только на NASDAQ, вы упустили то, что происходило на остальном рынке: совокупный NASDAQ упал на 2% на этой неделе, S&P 500 — на 0,6%, Dow — на 0,9%, в то время как Russell 2000 смог завершить неделю с ростом на 1,3%, несмотря на падение в пятницу. Именно поэтому я люблю следить за ним: в день, когда весь рынок красный, легко пропустить, что мелкие компании сохранили большую часть своих ростов. В $QQQ мы получили ответ на то, что писал в пятницу утром: хотел посмотреть, смогут ли покупатели вернуть уровень 700 после падения на предварительных торгах. На дневном максимуме мы застряли на 698,63 и затем упали до 683,45 — прямо внутрь зоны, которую мы обозначили между 682,71 и 686,47. Оттуда пришли покупатели и вернули цену к закрытию на уровне 690,49: мы увидели реакцию на уровне поддержки, но еще не возврат выше 700. На следующую неделю я смотрю на оба графика вместе: если Russell продолжит удерживаться, а $QQQ вернет сначала 695, а затем 700, будет интересно посмотреть, присоединится ли технологический сектор к силе, которую мы уже видели в мелких компаниях. Если каждый рост $QQQ будет останавливаться ниже 700, а одновременно Russell начнет терять свою недельную прибыль — это уже скажет мне, что слабость распространяется за пределы технологических акций.
Понимаете, почему 650 $ кипит? 50-недельный уровень стоит на 660, и они хотят проверить глубину июля. Слабость там усилится и укрепится. $QQQ https://t.co/lbjvWtP1Wa
На следующей неделе мы раскроем, когда настоящий бум продолжится Не помню, когда Apple сообщила во вторник $AAPL $PLTR $AMD $DIBS $APP $AEHR $QCOM $AMC $SHOP $MRNA $SMCI $TXG $UBER $LITE $COHR $CHKP $KTOS $NVTS $ANET $FSLY $AAOI $BMRN $VSH $NET $OKLO $DOCS $TEM $PFE $CIFR $EL $CAVA $RIOT $BKNG $TEAM $NVO $ABNB $ETN $BXSL $MPC $FN $GFS $DDOG $MP $U $IREN $FISV $BROS $RUN $ALAB $ARM
На KuCoin больше беспокоит Друг спрашивает, какой направление победит? Крупные деньги чаще всего не ошибаются. https://t.co/K2R9EV1dsH
Все выходные все твиты начнутся с историй о крупном обвале и сравнениях с 399 годами назад.