$OPEN за последние несколько дней сильно упал. Это ничего не меняет для меня. Никакие аргументы моей стратегии не были опровергнуты. Все причины, по которым я купил, остаются актуальными, и большинство из них только усилились. → команда работает с неослабевающей скоростью → только что запущено совершенно новое iOS-приложение → маржи по когортам — лучшие за всю историю компании → устаревшие запасы полностью распроданы → интеграция агентов запущена, более 100 000 агентов, и это ещё только начало Каз занимает своё место всего лишь три четверти года. Посмотрите, сколько уже изменилось. Теперь представьте, какой будет компания через 2–3 года. Вот суть ставки, просто: дома всегда будут покупаться и продаваться. Если вы создадите лучший опыт от начала до конца, люди будут автоматически выбирать вас. Сократите скорость оттока — и вы снизите риски, одновременно увеличив объём операций. Захватите достаточную долю рынка, и макрофакторы перестанут диктовать вам условия, потому что вы станете рынком. Подумайте о том, что Tesla сделала с автомобилями. Все говорили, что массовый электромобиль — это невозможно, автономия — фантазия. Они всё равно построили это, и вся отрасль была вынуждена последовать за ними. Нарушитель стал стандартом. Opendoor преследует нечто столь же укоренившееся и гораздо более масштабное. Сделки в сфере недвижимости не менялись фундаментально десятилетиями. Если Каз и эта команда перестроят её от начала до конца, награда будет огромной. Теперь представьте, что им это удастся. Потенциал роста — это не удвоение. Это колоссальный рост. Именно такая асимметрия меня привлекает: я принял возможный убыток ради огромной выгоды, если видение реализуется. Я беру этот риск с полной уверенностью. Краткосрочный шум меня не трогает. Создание — это всё. Терпение и убеждённость. nfa, long $OPEN 🏠