Lisa Su, da AMD, acabou de abordar uma das perguntas mais importantes na infraestrutura de IA no momento. Perguntada sobre a prontidão para aproximadamente 3 GW de implantações em 2027, ela foi clara: “Temos boa visibilidade sobre terrenos, energia, estruturas, todos esses elementos da infraestrutura de data centers. Sabemos onde os GPUs serão instalados, em quais data centers e localizações.” Esse nível de especificidade é importante. A disponibilidade de energia e de locais tornou-se uma verdadeira limitação para os projetos de IA, e a AMD está sinalizando que tem visibilidade sobre a infraestrutura física, não apenas sobre os chips. Olhando mais adiante, Su disse que a AMD está investindo seletivamente ao lado de parceiros-chave para identificar e garantir capacidade de data centers anos antes do lançamento de novos silícios. Os horizontes de planejamento, que antes eram de 1 a 2 anos, agora estão se estendendo para 3 a 5 anos. Isso vem após um trimestre recorde: a receita de Data Center quase dobrou (+97% em relação ao mesmo período do ano anterior); as previsões para o Q4 implicam forte crescimento sequencial; e a gestão agora prevê crescimento de receita superior a 80% em 2027, com Data Center esperado para superar 80% das vendas totais. A mensagem é consistente: a demanda está ultrapassando a oferta, a AMD está garantindo mais capacidade em toda a cadeia e a empresa está trabalhando para reduzir os riscos relacionados à infraestrutura física para a próxima onda de implantações. Energia, terrenos e estruturas estão se tornando tão estratégicos quanto wafers e embalagens. $AMD