🔥 Análise do Projeto - @WalrusProtocol @SuiNetwork parece estar levando a sério o negócio de dados. A maioria das pessoas ainda vê @SuiNetwork como uma L1 rápida, mas ultimamente estou observando que eles estão dedicando mais atenção à infraestrutura de dados, especialmente para IA. E acho que essa direção pode ser muito mais interessante do que outra corrida por transações mais rápidas, já que a maioria já fez isso. O último movimento foi um investimento de US$ 30 milhões no DATA Network, que já registrou mais de 250 milhões de contribuições de dados e processa mais de 3 milhões de recibos diariamente. Em vez de construir outra plataforma de IA do zero e esperar que os usuários apareçam, o Sui está trazendo uma rede de dados existente para seu ecossistema. @datafdn planeja migrar para o Sui, enquanto @WalrusProtocol se tornará a camada de armazenamento padrão para aplicações da DATA Foundation. Para quem não conhece, o Walrus é uma rede de armazenamento descentralizada desenvolvida pelo @Mysten_Labs, a equipe por trás do Sui. Uma blockchain pode registrar propriedade e transações, mas armazenar grandes quantidades de vídeos, documentos e dados de treinamento de IA diretamente na cadeia não é muito prático. O Walrus lida com esses arquivos grandes, enquanto as aplicações podem usar o Sui para gerenciar as transações e permissões relacionadas a eles. E consigo entender por que isso pode ser relevante para IA. Imaginem uma empresa de IA comprando milhares de conjuntos de dados para treinar um modelo. Ela precisa ter acesso aos arquivos originais, registros de quem os contribuiu e uma forma de verificar o que pode usar. Com o DATA Network gerenciando registros de contribuição e direitos de uso, o Walrus armazenando os arquivos e o Sui gerenciando transações, grande parte desse processo poderia ocorrer dentro do mesmo ecossistema. Para contribuidores de dados, isso pode facilitar o rastreamento de como seu trabalho é usado e como eles são remunerados. Para desenvolvedores, reduz a necessidade de construir sistemas separados para armazenamento, propriedade e pagamentos. O Walrus também está trabalhando em memória persistente para agentes de IA, permitindo que eles recuperem informações de sessões anteriores em vez de começar sempre do zero. O mercado potencial vai além da atividade de negociação de criptomoedas, o que é o que eu gosto nessa direção. Mas a economia do $WAL é uma história diferente. O armazenamento é pago em $WAL a cerca de US$ 0,023/GB/mês, e o token também é usado para staking para garantir a rede. É um caso de uso real, mas o armazenamento é intencionalmente barato. O Walrus precisa de muitos clientes pagantes antes que essas taxas se tornem significativas. A receita atual de armazenamento é apenas cerca de US$ 3,7 mil por mês, enquanto aproximadamente 52% dos 5 bilhões de $WAL máximos estão em circulação. E aquelas 250 milhões de contribuições do DATA Network não se traduzem automaticamente em 250 milhões de transações de armazenamento pagas no Walrus. Gosto da ideia de trazer uma base de usuários existente para a infraestrutura em vez de esperar anos por adoção orgânica. Mas quero ver quanto demanda real de armazenamento acompanhará a migração, especialmente com mais supply de $WAL ainda aguardando liberação. Para o Sui, acho que a oportunidade de longo prazo é construir um ecossistema onde empresas de IA possam acessar dados, gerenciar propriedade e pagar contribuidores sem precisar montar tudo isso sozinhas. O Walrus pode se tornar uma parte importante disso. Estou mais interessado na direção que o Sui está tomando do que em perseguir $WAL apenas por causa da narrativa de IA. Os próximos meses nos dirão se essas parcerias finalmente se transformarão em clientes pagantes.
