Kerajaan UK merancang untuk melonggarkan peraturan pemisahan yang telah menjaga perbankan eceran terpisah daripada operasi perbankan pelaburan yang lebih berisiko sejak selepas krisis kewangan 2008. Perubahan tersebut, dijangka akan diperkenalkan minggu depan sebagai sebahagian daripada Undang-Undang Peningkatan Perkhidmatan Kewangan, akan mengurangkan kos pematuhan bagi pemberi pinjaman terbesar negara dan berpotensi membentuk semula cara bank-bank seperti Lloyds, NatWest, HSBC, Barclays, dan Santander UK membina operasi mereka.
Apa yang sebenarnya berubah
Perubahan operasi paling signifikan yang sedang dibincangkan ialah membenarkan bank berkongsi fungsi belakang penting di antara entiti terpagari dan tidak terpagari mereka. Dalam bahasa Inggeris: bank eceran dan bank pelaburan boleh menggunakan sistem IT, pasukan pematuhan, dan infrastruktur operasi yang sama, alih-alih mengekalkan penyelesaian selari yang mahal.
Rombakan sedang dirangkum dalam Undang-Undang Meningkatkan Perkhidmatan Kewangan, diumumkan pada 13 Mei 2026. Undang-undang ini mewakili usaha yang lebih luas oleh kerajaan UK untuk mengurangkan geseran peraturan di seluruh sektor kewangan, dengan matlamat yang dinyatakan untuk meningkatkan akses kepada kewangan bagi perniagaan UK, terutamanya syarikat-syarikat kecil yang bergantung kepada pembiayaan bank.
Rangka keselamatan selepas krisis dipotong
Pembatasan rentang merupakan salah satu tindakan regulasi utama sebagai respons terhadap krisis kewangan. UK melaksanakan versi mereka mengikut cadangan daripada Suruhanjaya Merdeka tentang Perbankan, yang dipimpin oleh Sir John Vickers, yang melaporkan pada tahun 2011. Peraturan tersebut berkuat kuasa sepenuhnya pada tahun 2019, memerlukan bank-bank terbesar UK untuk memisahkan secara undang-undang dan operasi perkhidmatan perbankan eceran utama mereka daripada aktiviti perbankan eceran dan perbankan pelaburan.
Ambang, yang ditetapkan pada £35B dalam deposit inti, merangkumi lima kumpulan perbankan utama: Lloyds, NatWest, HSBC, Barclays, dan Santander UK. Institusi-institusi ini secara kolektif memegang sebahagian besar deposit pengguna UK, yang tepatnya merupakan sebab mengapa regulator ingin mengekang mereka sejak awal.
Apa yang bermaksud ini kepada pelabur dan pasaran yang lebih luas
Lloyds dan NatWest, sebagai pemberi pinjaman utama di UK yang bersifat domestik, akan mendapat manfaat paling jelas. Entiti yang dipisahkan secara terpisah mewakili inti operasi mereka, dan kos kepatuhan untuk mengekalkan pemisahan ketat secara langsung mempengaruhi margin pada pinjaman perumahan, pinjaman usaha kecil, dan perbankan pengguna harian. HSBC dan Barclays, dengan operasi perbankan pelaburan yang lebih besar, menghadapi kalkulasi yang lebih kompleks, tetapi fleksibilitas untuk berkongsi infrastruktur di antara bahagian-bahagian boleh membuka kecekapan yang bermakna seiring masa.
Ambang deposit £35B bermaksud ini adalah permainan hanya untuk pemain terbesar. Bank menengah dan bank pencabar, yang sebelum ini tidak perlu dipisahkan, tidak mendapat pengurangan kos. Mereka hanya memantau pesaing terbesar mereka menjadi lebih ringkas.