Saham NVIDIA Mencapai Tahap Sokongan Utama Semasa Pengambilan Keuntungan dan Pendapatan Yang Kuat

Wawasan Utama

• Harga saham NVIDIA mundur ke aras sokongan penting.
• Ia telah menyelesaikan pola tembus dan ujian semula.
• Beberapa katalis penting seperti pertumbuhan pendapatannya menunjukkan pemulihan.

Harga saham NVIDIA turun untuk sesi keempat berturut-turut, jatuh ke aras terendah sejak 7 Mei. Penarikan balik berikutan keuntungan kuartalan yang kuat dan kelihatan didorong terutamanya oleh pengambilan keuntungan selepas kenaikan tajam awal tahun ini.

Walaupun mengalami penurunan, indikator teknikal menunjukkan bahawa saham tersebut mendekati zon sokongan penting yang terus dipantau rapat oleh pedagang.

Graf harian menunjukkan bahawa harga saham NVDA telah jatuh dalam beberapa hari terakhir. Secara ironinya, penarikan ini bermula selepas syarikat menerbitkan keputusan kewangan yang kuat minggu lepas.

Pemerhatian lebih dekat terhadap carta ini menunjukkan bahawa penarikan ini merupakan sebahagian daripada corak break-and-retest, satu tanda kesinambungan yang biasa dalam analisis teknikal. Dalam kes ini, ia telah menguji semula sokongan utama pada $212.60, sisi atas corak cup-and-handle. Harga ini juga sejajar dengan pivot kuat, tahap songsang alat Murrey Math Lines.

C&H adalah tanda sambungan biasa yang terdiri daripada rintangan mendatar, dasar membulat, dan penarikan semula. Dalam kes ini, cawan mempunyai kedalaman 23%. Mengukur jarak yang sama dari sisi atas cawan memberikan sasaran $260, jauh lebih tinggi daripada $212 semasa ini.

Perspektif bullish akan menjadi tidak sah jika harga jatuh di bawah titik pivot S/R Utama di $200. Pergerakan di bawah aras itu akan membatalkan ramalan bullish dan menunjukkan tekanan penurunan yang lebih besar.

Kemerosotan harga saham NVDA yang sedang berlangsung berlaku apabila pelabur menarik keuntungan selepas naik 45% dari titik terendahnya pada Mac tahun ini. Ia adalah biasa bagi saham dan aset lain untuk mundur selepas mengalami kenaikan besar apabila pelabur menarik keuntungan.

Namun, dalam kenyataannya, terdapat tanda-tanda bahawa NVIDA beroperasi pada kapasiti penuh, dengan katalis utama yang akan mendorongnya naik dalam jangka panjang. Sebagai contoh, keuntungan terkini menunjukkan bahawa perniagaannya terus bertumbuh pada suku pertama.

Pendapatannya meningkat sebanyak 85% pada Q1 kepada lebih daripada $80 bilion, dengan pengurusan mengarahkan pendapatan tahunan sebanyak $91 bilion pada sukuan kedua. Selepas itu, syarikat dijangka melampaui tanda pendapatan $100 bilion pada Q3.

NVIDIA mendapat manfaat daripada peningkatan permintaan terhadap GPU-nya, yang telah menjadi yang paling canggih dalam industri AI. Selain itu, syarikat ini membina Compute Unified Device Architecture (CUDA), satu pakej perisian yang mengaktifkan GPU NVIDIA untuk pemprosesan tujuan umum. CUDA adalah piawaian emas dalam industri ini, mengalahkan penyelesaian serupa seperti AMD ROCm dan Triton milik OpenAI.

Analis optimis bahawa NVIDIA mempunyai ruang yang lebih besar untuk tumbuh dalam tahun-tahun mendatang seiring kebangkitan AI yang berterusan. Selepas peringkat ini, terdapat kemungkinan ia akan memainkan peranan dalam era komputasi kuantum.

Satu bidang pertumbuhan adalah di China, di mana syarikat seperti Alibaba, Tencent, dan JD telah dibenarkan membeli cip H200 yang kurang canggih. Jensen Huang percaya China boleh menghasilkan lebih daripada $50 bilion pendapatan tahunan untuk syarikat tersebut.

Syarikat ini juga mempunyai ruang yang lebih besar untuk tumbuh dalam industri CPU, yang telah bermula mengalami kemuncak. Permintaan CPU didorong oleh pertumbuhan berterusan agen AI.

Yang paling penting, walaupun semua metrik ini, NVIDIA masih diperdagangkan pada harga yang murah. Walaupun nisbah harga-kependapatan (PE) dua belas bulan terakhir (TTM) sebanyak 33 agak tinggi, gandaan hadapan ia ialah 22.

Gandaan ini sedikit lebih rendah daripada purata Indeks S&P 500 iaitu 22. Selain itu, syarikat ini mempunyai salah satu gandaan peraturan-40 terbaik. Ia mempunyai pertumbuhan pendapatan hadapan sebanyak 70% dan margin keuntungan bersih sebanyak 55%. Ini memberinya gandaan 125%, dan merupakan salah satu sebab mengapa kebanyakan analis optimis terhadap syarikat ini.

Pos NVIDIA Stock Just Hit a Crucial Support: Is it Ready to Pounce? muncul pertama kali di The Market Periodical.