Peraturan cukai kripto IRS memicu kebimbangan meluas di kalangan pelabur pada 2025

WASHINGTON, D.C. – Mac 2025. Gelombang kebimbangan sedang merambat melalui komuniti mata wang kripto AS apabila peraturan transparansi baharu dari Perkhidmatan Pendapatan Dalam Negeri (IRS) berkuat kuasa sepenuhnya. Akibatnya, jutaan pelabur aset digital kini menghadapi beban pentadbiran yang menakutkan dan ketakutan nyata terhadap tanggungjawab cukai yang tidak dijangka. Data tinjauan terkini menunjukkan bahawa lebih daripada separuh pemegang kripto Amerika bimbang mengenai caj tambahan daripada IRS. Kekhawatiran ini berpunca secara langsung daripada peraturan pelaporan yang dikemaskini yang memindahkan tanggungjawab kepatuhan yang signifikan kepada pembayar cukai individu.

Inti masalahnya terletak pada panduan terkini yang telah disempurnakan oleh IRS mengenai transaksi aset digital. Peraturan ini mengharuskan pelaporan menyeluruh daripada pelbagai perantara. Namun, tanggungjawab utama untuk mengira keuntungan modal yang tepat terletak pada pelabur. Secara khusus, pembayar cukai kini perlu membuktikan kos pengambilan asal, atau asas kos, bagi setiap aset kripto yang mereka jual atau perdagangkan. Keperluan ini berlaku walaupun untuk transaksi yang dilaksanakan bertahun-tahun yang lalu di platform yang mungkin sudah tidak wujud lagi. Oleh itu, beban mendokumentasikan data sejarah sepenuhnya terletak pada individu.

Perubahan peraturan ini mewakili peningkatan besar dalam pendekatan IRS terhadap cukai mata wang kripto. Sebelum ini, panduan sering kabur dan penegakan tidak konsisten. Kini, kerangka kerjanya jelas. Agensi ini memanfaatkan kuasanya di bawah undang-undang cukai sedia ada untuk menuntut transparansi yang lebih besar. Sebagai contoh, peraturan tersebut menjelaskan perlakuan hadiah staking, cabang keras, dan transaksi kewangan terdesentralisasi (DeFi). Akibatnya, aktiviti yang dahulu dianggap dalam kawasan kelabu kini mempunyai implikasi cukai yang jelas.

Beban Pentadbiran Terhadap Pelabur

Impak praktikalnya ialah peningkatan ketara dalam kerja pencatatan dan pengiraan. Seorang pelabur yang secara aktif berdagang di pelbagai bursa selama beberapa tahun kini perlu meng重建 sejarah transaksi keseluruhan mereka. Proses ini melibatkan pelacakan:

• Tarikh dan harga pembelian untuk setiap aset yang diperoleh.
• Tarikh pembuangan dan harga jualan untuk setiap aset yang dijual atau diperdagangkan.
• Nilai pasaran yang wajar pada masa menerima hadiah staking atau pinjaman.
• Rekod pindah antara dompet dan bursa.

Tanpa rekod yang sempurna, pelabur berisiko melaporkan keuntungan mereka dengan tidak tepat. Pelaporan yang tidak tepat boleh memicu audit, denda, dan caj faedah. Kompleksiti diperburukkan bagi mereka yang terlibat dalam token bukan fungsi (NFT) atau pertukaran lintas rantai. Setiap tindakan mungkin merupakan peristiwa cukai yang memerlukan penilaian tepat pada masa transaksi berlaku.

Satu tinjauan terkini oleh penyedia perisian cukai mata wang kripto, Awaken Tax, mengukur kebimbangan pasaran. Poll terhadap 1,000 pelabur mata wang kripto AS mendapati bahawa 53% bimbang bahawa peraturan baharu akan membawa kepada bil cukai tambahan dari IRS. Selain itu, 61% melaporkan merasa bingung mengenai bagaimana peraturan tersebut berlaku kepada situasi khusus mereka. Data ini menonjolkan jurang penting antara niat peraturan dan kefahaman awam.

Analis industri menunjukkan beberapa sebab untuk kekeliruan ini. Pertama, ekosistem mata wang kripto secara intrinsik kompleks dan bergerak pantas. Kedua, banyak pengguna awal tidak mengekalkan rekod yang teliti, mengharapkan pengawasan yang kurang ketat. Akhir sekali, kod cukai itu sendiri menggunakan istilah yang tidak selalu sesuai dengan teknologi blok rantai. Istilah seperti “broker” dan “keselamatan” tunduk kepada tafsiran undang-undang yang sedang berterusan dalam konteks kripto.

Menghadapi landskap baharu ini, bursa mata wang kripto utama sedang melancarkan alat-alat untuk membantu pengguna. Sebagai contoh, Coinbase telah mula mengeluarkan dokumen cukai yang diperkasa, termasuk Form 1099-MISC dan laporan keuntungan/kerugian terperinci. Laporan-laporan ini bertujuan untuk membantu pengguna mengenal pasti kos perolehan asal mereka. Secara serupa, platform lain seperti Kraken dan Gemini sedang memperluaskan ciri-ciri pelaporan cukai mereka. Mereka sedang mengintegrasikan dengan penyedia perisih pihak ketiga untuk menawarkan eksport data yang lebih lancar.

Namun, alat-alat ini mempunyai had. Mereka biasanya hanya merangkumi transaksi yang berlaku di platform mereka sendiri. Tanggungjawab cukai pelabur yang lengkap memerlukan pengumpulan data dari semua dompet, bursa terdesentralisasi (DEX), dan tempat lain yang digunakan. Pemecahan ini masih menjadi halangan utama. Akibatnya, pasaran perisian cukai kripto khas telah meningkat pesat. Syarikat seperti Awaken Tax, CoinTracker, dan Koinly melaporkan pertumbuhan pengguna melebihi 200% dari tahun ke tahun kerana pelabur mencari penyelesaian automatik.

Peranan Penting Laporan Asas Kos

Cabaran utama bagi pelabur dan bursa ialah pelaporan asas kos. Asas kos ialah nilai asal aset untuk tujuan cukai. Ia digunakan untuk menentukan keuntungan atau kerugian modal apabila dijual. Bagi mata wang kripto, mengira ini boleh sangat sukar. Pelabur mungkin telah membeli Bitcoin pada 2017 di satu bursa, memindahkannya ke dompet peribadi, menggunakan sebahagiannya dalam protokol DeFi pada 2023, dan menjual baki pada 2025. Setiap langkah memerlukan penilaian.

IRS membenarkan beberapa kaedah akauntan, seperti First-In-First-Out (FIFO) atau Pengenalpastian Spesifik. Memilih kaedah yang paling optimum boleh mengubah bil cukai seseorang dengan ketara. Namun, membuktikan kaedah yang dipilih tanpa rekod yang lengkap adalah hampir mustahil. Keperluan bukti ini adalah apa yang meletakkan “beban pentadbiran yang signifikan” yang dirujuk oleh pakar secara langsung kepada puluhan juta pelabur kripto AS.

Peraturan semasa tidak muncul dalam semalam. Ia adalah hasil akhir usaha peraturan yang berterusan selama bertahun-tahun. Perjalanan bermula dengan pemberitahuan IRS pada 2014 yang menyatakan mata wang maya sebagai harta untuk tujuan cukai. Selepas itu, panduan 2019 memberikan butiran lebih lanjut tetapi meninggalkan banyak soalan tidak terjawab. Akta Pelaburan Infrastruktur dan Pekerjaan 2021 memperkenalkan keperluan pelaporan broker yang luas, dengan menetapkan tarikh akhir 2025 untuk pelaksanaan.

Sepanjang 2023 dan 2024, Jabatan Kewangan dan IRS terlibat dalam proses pembuatan peraturan yang panjang. Mereka mempertimbangkan ribuan komen awam daripada peserta industri. Peraturan akhir cuba menyeimbangkan keperluan transparansi dengan realiti operasi pasaran kripto. Namun, ramai dalam industri berpendapat bahawa jangka masa pematuhan terlalu agresif. Mereka berhujah bahawa ia tidak memberi masa yang mencukupi kepada pembangun untuk membina infrastruktur yang diperlukan, terutamanya untuk protokol terdesentralisasi.

Selain pembayar cukai individu, peraturan kripto IRS yang baharu boleh mempengaruhi tingkah laku pasaran yang lebih luas. Sebahagian analis menyarankan bahawa kejelasan cukai yang meningkat mungkin mendorong pengambilan oleh institusi. Syarikat-syarikat kewangan besar memerlukan kepastian peraturan sebelum mengcommitkan modal yang besar. Sebaliknya, beban pematuhan mungkin menghalang pelabur runcit biasa. Ketakutan membuat kesilapan mahal dalam laporan cukai boleh bertindak sebagai halangan untuk masuk.

Terdapat juga kebimbangan terhadap likuiditi pasaran. Jika pelabur menjadi enggan menjual aset disebabkan pengiraan cukai yang kompleks, volum dagangan boleh berkurang. Selain itu, peraturan mungkin mempercepatkan profesionalisasi ruang kripto. Era pelaburan tidak formal dan kurang rekod kemungkinan berakhir. Penyertaan masa depan mungkin semakin memerlukan penggunaan akauntan profesional, peguam cukai, dan perisian canggih.

Pelaksanaan peraturan baharu IRS mengenai mata wang kripto menandakan momen penting dalam pengambilan aset digital di Amerika Syarikat. Walaupun dirancang untuk meningkatkan kejelasan cukai dan pematuhan, peraturan ini telah menghasilkan kebimbangan yang besar di kalangan pelabur. Isu utama ialah beban pentadbiran yang besar dalam membuktikan asas kos sejarah, tugas yang kini terletak semata-mata kepada pembayar cukai. Bursa sedang membangunkan alat untuk membantu, tetapi sifat yang terpecah-pecah daripada ekosistem mata wang kripto menjadikan pelaporan menyeluruh sebagai cabaran. Seiring dengan musim penyerahan cukai 2025 yang semakin dekat, kejelasan, pendidikan, dan penyimpanan rekod yang kukuh akan menjadi penting bagi jutaan rakyat Amerika yang melalui landskap cukai mata wang kripto yang kompleks ini.

Q1: Apakah sebab utama pelabur AS takut cukai tambahan di bawah peraturan crypto IRS yang baharu?
Ketakutan utama berasal dari kesukaran membuktikan harga pembelian asal (asas kos) bagi transaksi mata wang kripto, terutamanya yang lebih lama. Tanpa rekod yang mencukupi, pelabur mungkin mengira keuntungan dengan salah dan terutang cukai lebih banyak daripada yang dijangka, berpotensi menghadapi denda.

Q2: Bagaimana bursa mata wang kripto seperti Coinbase membantu pelabur dengan peraturan baharu?
Bursa-bursa mengeluarkan dokumen cukai yang lebih terperinci, seperti laporan keuntungan/kerugian yang membantu mengenal pasti kos akuisisi. Walau bagaimanapun, laporan-laporan ini biasanya hanya merangkumi aktiviti di platform mereka sendiri, bukan di semua dompet dan perkhidmatan terdesentralisasi yang mungkin telah digunakan oleh pelabur.

T3: Apa yang berlaku jika saya tidak dapat menemukan rekod untuk mata wang kripto yang saya beli bertahun-tahun yang lalu?
Jika anda tidak dapat membuktikan asas kos anda, IRS mungkin menganggapnya sebagai sifar. Ini bermaksud keseluruhan hasil jualan anda boleh dianggap sebagai keuntungan yang dikenakan cukai, yang mengakibatkan bil cukai yang jauh lebih tinggi. Profesional cukai merekomendasikan menggunakan pengembara blok rantai dan sejarah bursa untuk memulihkan rekod dengan seakurat mungkin.

T4: Adakah peraturan cukai IRS yang baharu berlaku kepada aktiviti kewangan terdesentralisasi (DeFi)?
Ya, peraturan ini berlaku kepada pelbagai aktivitas aset digital. Mendapat hasil melalui staking atau kolam likuiditi, menerima token daripada cabang keras, atau bertukar token di DEX semuanya dianggap sebagai peristiwa cukai yang memerlukan pelaporan mengikut panduan baharu.

Q5: Apa tindakan paling penting seorang pelabur kripto perlu ambil untuk cukai 2025?
Pelabur sepatutnya segera memulakan pengumpulan semua data transaksi mereka dari setiap bursa, dompet, dan protokol yang digunakan. Penggunaan platform perisian cukai kripto khas untuk mengimport dan mengkategorikan data ini sangat digalakkan untuk memastikan pelaporan yang tepat dan meminimumkan risiko audit IRS.