Kemunculan GPT-6 Astra telah membuka celah yang tidak terduga terhadap masalah "otak" yang telah lama mengganggu industri kecerdasan tubuhan, serta membawa kesan yang kuat.
Dalam video ujian sebenar Astra, model besar generik yang tidak dilatih khusus untuk robot ini mengendalikan lengan mekanik bernilai ratusan dolar yang memegang kuas, melukis Jambatan Golden Gate di atas kertas putih. Pada percubaan pertama, garis-garisnya masih berkelok-kelok, tetapi pada percubaan keempat, bentuk dan butiran Jambatan Golden Gate sudah jelas kelihatan.
Setelah seorang pekerja pasukan robot OpenAI, Thijs Simonian, memuat video ujian sebenar di X, perbincangan antara China dan Amerika mengenai sama ada model besar generik boleh bertindak sebagai otak kecerdasan berbadan tidak pernah berhenti, bahkan ada yang menyatakan bahawa “OpenAI dalam bidang robotik akan menjadi OpenAI sendiri, bukan Physical Intelligence atau Skild.”
Pada masa ini, ketika minat pasaran primer China terhadap pelaburan dalam kecerdasan badani mengalami penyejukan sementara, perbincangan mengenai Astra memberikan ukuran teknikal yang jarang ditemui untuk naratif otak badani yang sebelum ini hampir tidak boleh dibantah.
Peringkat senarai boleh dimanipulasi, demo boleh diedit, skala pengumpulan data peranti sebenar boleh menjadi alasan penilaian, tetapi apa sahaja yang sudah boleh dilakukan dengan baik oleh Astra, mungkin tidak lagi mempunyai ruang premium. Pemain dalam industri kecerdasan berbadan juga tidak lagi bersaing di dalam industri yang kelihatan berasingan ini.
01 Ancaman dan Peluang
Yushi Technology adalah salah satu perusahaan kecerdasan tubuh terkemuka di Tiongkok yang paling awal secara terbuka membahas Astra. Pendirinya, Wang Xingxing, mengakui bahwa kesalahan terbesarnya di masa lalu adalah "keyakinan saya terhadap AI belum cukup kuat," dan memprediksi bahwa ketika GPT-7 dirilis tahun depan, "mungkin secara langsung akan menyelesaikan masalah kecerdasan tubuh."
Tanpa sebarang latihan khusus terhadap model besar, Unitree Technology berjaya menggunakan GPT-6 Astra untuk membolehkan robot melakukan tindakan seperti mengenal pasti palet warna, menukar cat, dan mencuci kuas. Tugas yang lebih kompleks (contohnya, mengatur bilik mengikut arahan) mungkin boleh dicapai pada tahun depan.
Setelah menilai GPT-6 Astra, SenseTime juga menyatakan bahawa model generik kini mampu menangani tugas pengendalian dan navigasi robot yang sebelumnya terutama dijalankan oleh model khusus seperti VLA dan WAM, serta menunjukkan kemampuan seperti generalisasi tanpa sampel, pembelajaran konteks, dan pemulihan kegagalan.
Bagi pengeluar utama seperti Unitree Robotics dan Agi Robotics, ini sebenarnya merupakan masa yang halus di mana risiko dan peluang berdampingan.
Di satu sisi, pengilang badan yang sebelumnya bergantung pada kelebihan dalam prestasi badan, kawalan pergerakan, dan kos perlu mencari sokongan baru, mengingat jangkaan bahawa keupayaan "otak" mungkin akan disamakan dengan cepat oleh model am.
Di sisi lain, apabila bekalan “otak” menjadi pelbagai bahkan berlebihan, “tubuh” yang mampu membawa kecerdasan, mengumpul data, dan menyelesaikan penghantaran boleh berubah daripada peringkat rintangan rendah sebelum ini menjadi aset strategik yang tidak boleh dielakkan.
Pernyataan pengasas bersama Zhiyuan, Peng Zhihui, sangat menarik; beliau berpendapat bahawa sama ada model asas umum akhirnya menguasai kemampuan tubuh atau tidak, kecerdasan mesti direalisasikan melalui satu tubuh yang boleh dipercayai.
Jika model dasar mencakup segalanya, pertandingannya adalah siapa yang mampu memasukkan kecerdasan ke dalam dunia nyata dengan kos yang lebih rendah dan konsistensi yang lebih tinggi. Jika model dasar tidak dapat digeneralisasi, maka data model domain khusus masih berasal dari entiti dalam pelaksanaan—namun pada akhirnya, entiti berkualiti tinggi yang boleh diskalakan menjadi semakin penting.
Pada "Hari Inovasi Zhiyuan 2026" pada 29 Oktober, Peng Zhihui juga menyatakan, "Zhiyuan juga boleh menjadi syarikat AI." Untuk menyokong 30 juta tugas badan, kumpulan latihan syarikat tahun ini hampir mencapai skala sepuluh ribu GPU, dengan penggunaan kuasa komputasi yang termasuk yang terbesar dalam industri.
Dapat diramalkan bahawa kecerdasan badani sedang bersaing dengan model besar untuk kekuatan pengiraan, dan Zhiyuan sedang mencari legitimasi baharu untuk pendekatan tubuh + penuh stak. Jika elemen utama persaingan industri berpindah kepada model dan kekuatan pengiraan, maka syarikat-syarikat badani terkemuka sudah beroperasi mengikut logik syarikat AI.
Apalagi Astra bukanlah serba bisa; masalah latensi tinggi yang tak terelakkan dari inferensi awan adalah contoh klasik, dan kejayaan operasi halus dinamik tinggi yang melibatkan umpan balik daya dan sentuhan hampir nol. Oleh itu, bagi pengilang badan utama, jendela masa masih wujud.
Namun, bagi syarikat teknologi canggih yang menganut aliran otak tubuh, situasinya jauh lebih memalukan. Narasi paling penting—“otak tubuh yang berdiri sendiri” sebagai arah perniagaan yang berterusan dan berbenteng—telah tergoyahkan.
Dalam pembiayaan laluan kecerdasan badan tempatan pada separuh pertama tahun ini, peratusan pembiayaan syarikat yang mempunyai “otak” sebagai bisnes utama melebihi 50%, manakala peratusan pembiayaan syarikat mesin keseluruhan pada masa yang sama hanya 12.8%. Namun, kini masa pembiayaan yang meluas secara besar-besaran telah berlalu selamanya.
02 Soal penilaian
Baru-baru ini, syarikat otak badan Liyuan Wuxian menyelesaikan pembiayaan Siri A++ mendekati seratus juta yuan, dipimpin oleh Zhejiang Venture Capital Group (Zhejiang VC). Dua bulan lebih awal, Liyuan Wuxian baru sahaja mengumumkan pembiayaan Siri A dan A+ sebanyak hampir 1 miliar yuan.
Pembiayaan tinggi yang dilakukan oleh sedikit perusahaan otak berbadan tidak mewakili minat sebenar industri ini pada masa kini.
Berdasarkan statistik NE, pada bulan September, terdapat 46 pembiayaan di pasaran primer kecerdasan tubuh di Tiongkok, dengan jumlah yang dirujuk sekitar 11,624 bilion yuan, masing-masing menurun 4,2% dan 40,1% berbanding bulan Ogos, dan banyak daripada projek ini sebenarnya telah menyelesaikan keputusan pelaburan pada bulan Mei dan Jun, tetapi hanya mengumumkan penutupan pada bulan September.
Pembiayaan besar-besaran oleh syarikat-syarikat tubuh cerdas terkemuka hampir semua berlaku sebelum Mei, contohnya Xinghaitu, Qianxun, Yinhe Tongyong, Zhi Square, dan Zi Bianliang telah memuatkan senjata utama mereka dari Q1 hingga awal Q2, dengan jumlah pembiayaan lima syarikat teratas mewakili sekitar 70% keseluruhan laluan otak tubuh.
Selepas Mei, syarikat yang masih menerima pendanaan bernilai lebih daripada seratus juta yuan terutamanya adalah yang mempunyai sokongan jelas daripada modal negara (contohnya Yuanli Wuxian, Ju Nao Pan Shi), atau yang mempunyai pesanan sebenar sebagai penentu (contohnya Zhongke Diwu Ji).
Selain itu, dalam pendanaan tambahan selepas Mei, jumlah dan peringkat syarikat yang benar-benar berfokus semata-mata pada "otak universal" jelas menurun.
Seperti putaran malaikat US$200 juta dari Wujie Dongli, putaran benih berjumlah miliaran yuan dari YuanCe Weilai, dan putaran Pre-A berjumlah miliaran yuan dari Mou Shen Intelligence, jumlahnya kelihatan besar secara individu, tetapi jika dibandingkan dengan pembiayaan tingkat US$2 miliar hingga US$5 miliar yang diperoleh Xinghai Tu dan Qianxun pada Q1, tingkat valuasi mungkin sudah tidak lagi berada dalam logika naratif yang sama.
Untuk diketahui, sebelum ini, modal yang begitu terkumpul mempertaruhkan jalur badan cerdas kerana percaya bahawa ini adalah kawasan teknologi yang memerlukan syarikat berasingan untuk menaklukinya.
CFO Star Sea Map, semasa menjelaskan penggandaan penilaian, menyenaraikan "kelangkaan sasaran otak asli" sebagai salah satu daripada tiga sebab utama, yang merupakan ungkapan klasik dalam naratif ini. Dalam kerangka ini, syarikat otak adalah platform, pintu masuk, dan calon "sistem pengendalian" pada era kecerdasan berbadan.
Modal bahkan menghasilkan kepercayaan tambahan, iaitu data yang diperlukan untuk melatih otak badani juga memerlukan syarikat khas untuk mengumpul, menandakan, dan menghantar secara komersial.
Astra meruntuhkan bayangan penilaian semacam "OpenAI yang bebas" ini. Jika syarikat model besar universal sendiri merupakan pemberi "otak badani" terkuat, maka nilai keberadaan bebas syarikat permulaan yang hanya berfokus pada otak perlu diperdebatkan semula—bukan dengan membincangkan sama ada teknologinya baik atau tidak, tetapi dengan membincangkan mengapa ia perlu dilakukan oleh anda.
Lebih rumit lagi, syarikat model besar mempunyai kelebihan besar dalam data skenario dan hubungan pelanggan berbanding syarikat mula yang hanya bergantung pada otak semata-mata.
Sebagai contoh, Alibaba telah melancarkan rangkaian lengkap model besar Qwen-Robot pada Jun, termasuk model pergerakan VLN, model operasi VLA, dan model dunia, dengan tujuan membina dasar universal yang komprehensif untuk robot. Skenario pelaksanaan maya yang sudah ada oleh Alibaba, seperti gudang Cainiao dan penghantaran segera, secara alami menjadi medan ujian untuk model kecerdasan badan ini.
Sebaliknya, maklumat senario yang diterima oleh permulaan murni otak sering kali hanya video pengendalian jarak jauh dan tempat kerja makmal yang disediakan oleh pabrik badan asal. Di masa depan, dalam hal kos perolehan pelanggan, ia juga mudah tertinggal daripada pembekal model besar.
Namun, perlu diperhatikan bahawa ini tidak bermakna bahawa syarikat permulaan otak badani adalah satu kumpulan yang seragam dan sama rapuh.
03 Uji batas
Ujian tekanan tidak pernah memberi kesan secara seragam; ia lebih cenderung memperlihatkan perbezaan kualiti dalam struktur perniagaan yang berbeza apabila menghadapi sumber kejutan yang sama.
Ruang hidup perusahaan Embodied Brain sebenarnya bergantung pada struktur perniagaan di mana ia ditanamkan—adakah ia ditanamkan dalam naratif pembiayaan yang mengejar IPO, ditanamkan dalam arus tunai industri yang telah berjalan lancar, atau ditanamkan dalam kitaran pengendalian skenario.
Pasukan Otak Inti (StarMap, Qianxun Intelligence, Origin Infinity) bertaruh pada masa depan jangka panjang di mana "otak itu sendiri menjadi platform", dengan ruang naratif terbesar, tetapi memiliki kedalaman pertahanan paling tipis apabila menghadapi kelebihan kemampuan model besar umum; perubahan masa depan akan bergantung pada siapa yang lebih dahulu mengembangkan titik pendaratan komersial yang tidak dapat digantikan oleh Astra.
Mengambil contoh Qianxun Intelligence, ia mengikuti pendekatan integrasi "VLA + world model". Sebelum ini, berdasarkan kepemimpinan berterusan dalam ujian piawai, Spirit v1.6 pernah menduduki puncak RoboArena dan mengatasi NVIDIA dan PI, tetapi setelah penampilan menonjol Astra, pasaran pasti akan mula bertanya tentang ujian komersialisasi.
Sebelum ini, Qianxun Intelligence menggunakan model gabungan jualan mesin penuh + kuasa algoritma + langganan kemampuan, dengan menawarkan harga langganan berperingkat yang jelas (Versi Standard RM300,000/tahun, Versi Perusahaan RM880,000/tahun, Versi Unggul RM3,000,000/tahun), yang mungkin boleh dilihat sebagai permulaan model perniagaan daripada "menjual otak" kepada "menjual Token".
Titik kunci adegan Force Unlimited lebih praktikal, dengan harga pasaran robot cas FORCE sebanyak 368,000 yuan/unit, sehingga akhir 2025 telah menghantar 300 unit, meliputi lebih daripada 20 bandar dan 90 pelanggan terkemuka, dengan jumlah pesanan mencapai 200,000, dan tahun ini menargetkan pendapatan melebihi seratus juta.
Jika berubah menjadi syarikat “otak tubuh” yang berakar pada skenario tegak lurus dengan “ontologi khusus”, had bawah Force Unlimited sekurang-kurangnya dijamin.
Dalam aliran otak-badan fusi, Galaxy Universal dan Cloud Deep mewakili dua struktur risiko yang bertentangan.
Yinhe Tongyong mengendalikan tubuh melalui otak, aset intinya adalah otak bintang Yinhe dan siklus operasi skenario tertutup. Di sisi eceran, terdapat apotek pintar dengan seratus titik di lebih dari 30 kota dan telah menerima lebih dari 1 juta pesanan. Di sisi industri, terdapat kerja sama dengan CATL dalam lini produksi, dengan model kerja sama yang mencakup penjualan mesin lengkap, RaaS, dan layanan data.
Menghadapi tekanan dari Astra, perbezaan StarBrain yang dikembangkan secara dalaman oleh Galaxy General mesti semakin bergantung pada kitaran data eksklusif yang dihasilkan daripada pengoperasian skenario. Mungkin menjadi platform pengoperasian skenario dengan otak badani sebagai intinya akan menurunkan had penilaian, tetapi lebih mungkin untuk mengekalkan kelestarian perniagaan.
Risiko mendalam awan lebih mungkin berasal dari terkikisnya dasar utama perusahaan; daripada 1.169 miliar yuan yang diperoleh dari IPO perusahaan, sejumlah besar dialokasikan ke algoritma dan model tubuh nyata, tetapi hanya empat robot humanoid yang terjual dalam dua tahun. Dibandingkan dengan itu, otak tubuh nyata lebih tampak seperti investasi defensif daripada tindakan ofensif.
Ini sebenarnya serupa dengan situasi yang dihadapi perusahaan komponen seperti Megvii; Astra tidak akan menggantikan panduan visual 3D industri, juga tidak akan menggantikan keperluan rekabentuk untuk tempo dan kadar keberhasilan lini pengeluaran, tetapi bisnis "otak" yang ingin dimiliki sendiri oleh syarikat tersebut belum pernah memberikan pendapatan berskala, yang jelas merugikan penilaian syarikat berdasarkan naratif "mata-otak-tangan".
Tentu sahaja, ruang hidup otak tubuh sebagai produk berdiri sendiri semakin menyempit; yang pertama kali tersingkir bukanlah yang teknologinya paling lemah, tetapi yang tidak memiliki arus kas skenario dan tidak memiliki lingkaran data yang dapat diverifikasi, hanya bergantung pada narasi model untuk menopang valuasi.
Twitter：https://twitter.com/BitpushNewsCN
Kumpulan perbincangan TG BitPush: https://t.me/BitPushCommunity
Langgan BitPush di TG: https://t.me/bitpush