Goldman Sachs, Wells Fargo, Morgan Stanley Melihat Tokenisasi sebagai Peluang Pertumbuhan

Goldman Sachs, Wells Fargo dan Morgan Stanley melihat tokenisasi sebagai peluang pertumbuhan, bukan ancaman kepada perniagaan sedia ada. Eksekutif menjelaskan peluang yang berbeza semasa panggilan pendapatan suku ketiga minggu ini: perniagaan perdagangan untuk Goldman Sachs, penghantaran wang untuk Wells Fargo dan perkhidmatan nasihat untuk Morgan Stanley. Tiada seorang pun eksekutif yang menetapkan angka pendapatan untuk peluang ini.

Tokenisasi membawa aset kewangan dan dunia nyata ke blok rantai. Semakin ramai syarikat mengatakan bahawa syarikat-syarikat tersebut menawarkan atau merancang untuk menawarkan ekuiti, bon, dan komoditi yang ditokenisasi. Aset-aset tersebut boleh diperdagangkan 24 jam sehari dengan sedikit, jika ada, sekatan geografi.

CEO Goldman Sachs, David Solomon, ditanya sama ada tokenisasi, kewangan terdesentralisasi, dan pasaran ramalan boleh mengurangkan pendapatan perniagaan syarikat itu. Solomon berkata perkembangan tersebut sebaliknya boleh memperluaskan perniagaan. Solomon merujuk kepada peralihan kepada perniagaan saham elektronik hampir 50 tahun lalu, yang menimbulkan kebimbangan serupa sebelum Goldman Sachs beradaptasi dan memperluaskan perniagaan ekuiti bank tersebut. Solomon berkata tokenisasi boleh mengikuti jalan yang serupa. Solomon berkata dalam panggilan pada Selasa dengan analis bahawa perkembangan tersebut sedang mencipta lebih banyak produk, aktiviti yang lebih besar, calon pelanggan baru, dan saluran distribusi yang lebih luas.

Goldman Sachs telah menghabiskan bertahun-tahun berinvestasi dalam infrastruktur aset digital. Goldman Sachs membina GS DAP, platform bank untuk aset yang ditokenisasi, sejak tahun 2022. Goldman Sachs telah bekerja dalam penokenan ikatan, dana pasaran wang, dan hartanah. Goldman Sachs menyertai ujian selama separuh hari terhadap perkhidmatan penokenan Depository Trust & Clearing Corporation (DTCC) pada bulan Julai. DTCC menyokong sebahagian besar infrastruktur di belakang pasaran sekuriti AS dan memproses trilionan dolar transaksi setiap tahun. Goldman Sachs kini mengkaji cara menggunakan perkhidmatan ini pada skala yang lebih besar. Solomon mengatakan penokenan boleh mengurangkan kos, mengautomatikan transaksi, dan menjadikan aset lebih mudah diperdagangkan. Namun, Solomon menggambarkan aktiviti semasa sebagai kecil dan sampingan.

Wells Fargo sudah memproses pembayaran lintas batas menggunakan deposit yang ditokenisasi, dengan dana sampai ke akaun penerima dalam masa dua minit atau kurang. Ketua kewangan Wells Fargo, Michael Santomassimo, mengatakan perkhidmatan ini sudah dalam pengeluaran tetapi masih menangani volum kecil sejauh ini. Wells Fargo tidak mempunyai rangkaian cawangan antarabangsa yang besar seperti yang dimiliki oleh beberapa pesaing global. Santomassimo mengatakan deposit yang ditokenisasi boleh membantu Wells Fargo memenangi lebih banyak perniagaan pembayaran lintas batas tanpa perlu membina rangkaian tersebut. Wells Fargo juga melihat kemungkinan penggunaan dalam sekuriti yang ditokenisasi, aset dunia nyata, dan perniagaan kripto untuk pelanggan kekayaan. Santomassimo tidak menyatakan bila perkhidmatan tersebut mungkin tersedia.

Morgan Stanley sedang melihat kepada tokenisasi untuk menciptakan lebih banyak permintaan terhadap nasihat pengurusan kekayaan seiring pelabur mendapat cara baru untuk memindahkan aset. Ketua kewangan Morgan Stanley, Sharon Yeshaya, mengatakan pemindahan pelaburan yang lebih pantas dan mudah tidak akan menghilangkan keperluan pelanggan terhadap nasihat. Morgan Stanley telah berinvestasi dalam kemampuan digital di seluruh perniagaan pengurusan kekayaan dan sekuriti institusi bank. Yeshaya mengenal pasti tokenisasi sebagai peluang lain untuk Morgan Stanley tanpa mengumumkan produk baru.