अमेरिकी न्याय विभाग (DOJ) ने चार क्रिप्टो “मार्केट-मेकिंग” कंपनियों के दस उच्च स्तरीय कर्मचारियों और कर्मचारियों पर आरोप लगाया है कि उन्होंने धोखाधड़ी अभियान चलाए जिनका उद्देश्य कुछ डिजिटल संपत्तियों की ट्रेडिंग मात्रा और कीमत बढ़ाना था।
एक एफबीआई क्रिप्टो-ट्रैप
शुल्क, जिन्हें DOJ ने सोमवार को जारी प्रेस रिलीज में घोषित किया, Gotbit, Vortex, Antier और Contrarian के कर्मचारियों को शामिल करते हैं। आरोपियों में से तीन को सिंगापुर में गिरफ्तार कर अमेरिका में गिरफ्तार कर लिया गया। उन्होंने सोमवार को ओकलैंड में एक संघीय न्यायाधीश के समक्ष पहली बार उपस्थिति दर्ज कराई। उनमें से दो पहले उल्लिखित कंपनियों के सीईओ थे।
@USAO_NDCA ने चार विभिन्न क्रिप्टोकरेंसी वित्तीय सेवा फर्मों के 10 विदेशी नागरिक अधिकारियों और कर्मचारियों पर क्रिप्टोकरेंसी की ट्रेडिंग मात्रा और कीमत को कृत्रिम रूप से बढ़ाने के लिए धोखाधड़ी के योजनाओं को सुचारू रूप से चलाने का आरोप लगाया है। तीन अभियुक्त, जिनमें से दो सीईओ हैं, थे…
— यू.एस. न्याय विभाग – अंतरराष्ट्रीय (@USDOJ_Intl) March 31, 2026
शुल्क May 2024 से शुरू हुए एक गुप्त FBI और IRS-CI ऑपरेशन से उत्पन्न हुए, जिसका लक्ष्य “वॉश-ट्रेडिंग” था। FBI ने क्रिप्टो टोकन बनाए और फिर इन कंपनियों को देखा कि कैसे वे कृत्रिम मात्रा और कीमत में वृद्धि के लिए इस जाल में फंस गईं।
आइए याद रखें कि वॉश ट्रेडिंग तब होती है जब एक ही पक्ष खुद के साथ व्यापार करके झूठा आयतन और तरलता बनाता है, जिससे पंप-एंड-डंप शैली की कीमत हस्तक्षेप के लिए आधार तैयार होता है। पंप-एंड-डंप में, संगठक एक टोकन की कीमत को उत्तेजित करते हैं और कृत्रिम रूप से बढ़ाते हैं, केवल इसलिए कि वे अपनी होल्डिंग्स को शीर्ष पर बेच दें।
घोषणा के अनुसार, आरोपियों को तीन अलग-अलग आरोप पत्रों में आरोपित किया गया है। उन्हें यह आरोप लगाया गया है कि वे केवल ट्रेडिंग मात्रा और कीमतों को बढ़ाने के लिए मिलकर काम करते थे, बल्कि फिर उन टोकन्स को अतिरिक्त रूप से बढ़ी हुई कीमतों पर अनजान निवेशकों पर बेचकर अपना मुनाफा कमाते थे, जिससे यह योजना पहले वर्णित क्लासिक पंप-एंड-डंप खेल में बदल गई। यह योजना संयुक्त राज्य अमेरिका के बाहर के खरीददारों को भी नुकसान पहुंचाती थी।
तीन गिरफ्तार व्यक्तियों के अलावा, दो सह-प्रतिवादी पहले से ही अपराध स्वीकार चुके हैं और यूएस जिला न्यायाधीश अरासेली मार्टिनेज-ओलगिन से दंड प्राप्त कर चुके हैं। अधिकारियों ने अब तक $1 मिलियन से अधिक की क्रिप्टोकरेंसी जब्त कर ली है।
बाजार पर प्रभाव और ट्रेडर्स के लिए निष्कर्षयह पहली बार नहीं है जब DOJ ने वॉश-ट्रेडिंग के आरोप में व्यक्तियों को आरोपित किया हो। अक्टूबर 2024 में, बोस्टन में 18 व्यक्तियों और संस्थाओं पर क्रिप्टोकरेंसी बाजारों में व्यापक धोखाधड़ी और हस्तक्षेप के आरोप लगाए गए। उस मामले में, चार क्रिप्टोकरेंसी कंपनियों के नेताओं, चार “मेकर” (ZM Quant, CLS Global MyTrade और Gotbit) और उन कंपनियों के कर्मचारियों पर आरोप लगाए गए।
"फेक" वॉल्यूम और निर्मित तरलता अल्टकॉइन बाजारों की संरचनात्मक विशेषताएँ रही हैं। आरोपों से पता चलता है कि DOJ इन पैटर्न्स को एक नए संपत्ति वर्ग की "विचित्रताओं" की बजाय पारंपरिक सिक्योरिटीज धोखाधड़ी की तरह समझेगा।
ट्रेडर्स को ध्यान रखना चाहिए कि अल्पतरल टोकन में उच्च ऑन-चेन या एक्सचेंज मात्रा अब एक लाल झंडा है, खासकर जब इसे कम दस्तावेजीकृत मार्केट-मेकिंग समझौतों से जोड़ा गया हो।
इस कार्रवाई के बाद अधिक कार्रवाई की जा सकती है, जिससे छोटे-कैप टोकन पर विधिक जोखिम प्रीमियम बढ़ेगा, मार्केट मेकर्स के लिए अधिक निगरानी होगी, और अल्पकालिक रूप से स्वच्छ लेकिन पतली तरलता हो सकती है। यदि DOJ यहां पूरी तरह सफल हो जाता है, तो क्रिप्टो के “हाई-बीटा कैसीनो” कोने में कमी आ सकती है, जबकि अनुपालन करने वाले मंच और संपत्तियां समय के साथ विश्वसनीयता के पुनर्मूल्यांकन से लाभान्वित होंगी।
लिखे जाने के समय, BTC $68k के उच्च स्तर पर व्यापार कर रहा है। Source: BTCUSD on Tradingview
Perplexity से कवर इमेज, BTCUSD चार्ट TradingView से