Le débat en Allemagne sur la fiscalité du bitcoin s'est intensifié suite aux résultats des élections dans le land de Saxe-Anhalt. Le parti AfD a remporté près de 44 % des voix aux élections législatives locales, devançant nettement la CDU du chancelier Merz, bien qu'il n'ait pas obtenu la majorité absolue. Bien que ces élections régionales ne modifient pas directement la législation fiscale fédérale, elles offrent à l'AfD une plateforme politique plus forte alors que le gouvernement fédéral prépare une réforme fiscale sur les cryptomonnaies.
AfD s'oppose à la suppression de l'exonération d'impôt sur un an de détention
L'AfD s'était déjà publiquement opposée à la suppression de l'avantage fiscal sur la détention d'actifs cryptographiques en vigueur en Allemagne. Selon les règles actuelles en Allemagne, les particuliers ne sont généralement pas soumis à l'impôt sur les gains privés à la vente d'actifs cryptographiques tels que le Bitcoin s'ils les détiennent plus d'un an ; en revanche, les gains réalisés sur une période inférieure à un an peuvent être imposés.
Dans une motion déposée à la Chambre fédérale en octobre 2025, l'AFD a décrit le Bitcoin comme un actif numérique « décentralisé, difficile à manipuler et à offre limitée », et a plaidé pour qu'il soit traité différemment des autres actifs cryptographiques. Le parti exige le maintien de l'exonération fiscale pour les détenteurs individuels de Bitcoin après 12 mois de détention, tout en proposant que le minage privé de Bitcoin et l'exploitation de nœuds Lightning ne soient pas automatiquement considérés comme des activités commerciales.
Le gouvernement allemand prévoit de réformer le système fiscal en 2027.
Le gouvernement fédéral allemand a clairement indiqué son intention d'introduire une législation fiscale sur les actifs cryptographiques dans le budget 2027. En avril, le ministre des Finances Lars Klingbeil a déclaré que le gouvernement souhaitait traiter la fiscalité des actifs cryptographiques différemment de la méthode actuelle ; en juillet, il a ajouté que le ministère des Finances élaborait un projet concret visant à taxer les revenus cryptographiques comme d'autres revenus, mais le mécanisme final n'a pas encore été révélé.
Avant cela, les Verts avaient été les premiers à promouvoir la suppression de l'avantage fiscal lié à la période de détention. Le 6 mai, le parti a proposé un plan selon lequel les revenus provenant de la vente d'actifs cryptographiques par des particuliers devraient être soumis à l'impôt sur le revenu, quel que soit la durée de détention. Les Verts ont cité une étude affirmant que ce changement pourrait générer des recettes fiscales supplémentaires. Finalement, cette proposition a été rejetée par la commission des finances du Bundestag le 20 mai, permettant de conserver le régime actuel d'exemption fiscale après un an de détention.
Derrière le débat sur la réforme fiscale se trouve un marché vaste et dynamique
Ce débat fiscal a lieu dans l'un des plus grands marchés cryptos d'Europe. Chainalysis estime que l'Allemagne a généré environ 24,1 milliards de dollars d'activités cryptos sur chaîne susceptibles d'être imposées en 2025, soit le deuxième plus haut montant parmi les pays qu'elle statistique, derrière les États-Unis.
- Activité de paiement d'environ 15,6 milliards de dollars américains
- Environ 6,1 milliards de dollars de bénéfices réalisés
- Environ 2,4 milliards de dollars de revenus associés
Chainalysis souligne également que ces chiffres représentent l'échelle des activités pouvant entrer dans le cadre des règles fiscales courantes, et ne correspondent pas aux montants fiscaux réels dus ou non payés.
En dehors de l'ampleur de la fiscalité, l'infrastructure du marché des cryptomonnaies en Allemagne continue de s'étendre. Selon les données de Chainalysis, le montant total des actifs cryptographiques entrant en Allemagne entre juillet 2024 et juin 2025 a atteint 219,4 milliards de dollars américains, en hausse de 54 % en glissement annuel. À ce jour, en août, l'Allemagne compte 79 fournisseurs de services d'actifs cryptographiques autorisés dans le cadre du cadre MiCA, un chiffre supérieur à celui de la France et des Pays-Bas.
La législation fédérale est la dernière étape décisive
Bien que l’AfD ait obtenu des résultats solides lors des élections régionales, toute modification du régime fiscal allemand sur les cryptomonnaies dépendra du processus législatif fédéral. Que ce soit l’abrogation ou la modification de la règle de détention d’un an, elle devra passer par la procédure législative fédérale après la publication d’un projet par le ministère des Finances.
Actuellement, l’AfD a déjà intégré sa position dans une motion au Bundestag, préconisant de maintenir de manière stable la règle de détention de 12 mois et de traiter légalement le bitcoin et les autres actifs cryptographiques de manière distincte. Ensuite, l’attention du marché se tournera vers la date à laquelle le ministère des Finances allemand publiera son projet précis, ainsi que sur la possibilité que les partis au Bundestag s’affrontent sur de nouvelles divergences concernant la réforme fiscale.