Dinadagdagan ng aming PRO team ang $CRWV at $NBIS sa mga presyong ito. Ibinigay ng Nvidia ang $2 bilyon sa CoreWeave noong Enero 2026, isang 9% equity stake sa halagang $87.20 bawat share. Dalawang buwan pagkatapos, ibinigay naman nito ang isa pang $2 bilyon sa Nebius sa pamamagitan ng pre-funded warrants na may kinalaman sa target na 5 gigawatts ng AI capacity hanggang 2030. May dahilan si Jensen Huang para maglagay ng mga check na iyon: Ang pagbuo ng sariling custom AI chips ng mga hyperscalers ay isang direkta na banta sa paglago ng Nvidia. Ang mga independiyenteng neoclouds na bumibili ng Nvidia GPUs kaysa magdisenyo ng sariling silicon ang nagpapalawak sa install base ng Nvidia. Para sa ilang panahon, ang pangunahing bear case sa neoclouds ay ang cash burn. Ibinubuo ang malalaking GPU clusters sa utang, at kung hindi lumabas ang customer demand sapat na mabilis, ikaw ay nakakapit sa depreciating na hardware na walang nagbabayad para gamitin. Ngunit naging mas mahina ang case na iyon noong Hulyo 1. Ipinakilala ng Nvidia ang AI Compute Partnership, isang revenue sharing financing model kung saan kinukuha ng Nvidia ang bahagi ng cloud revenue ng neocloud bilang palitan para sa pag-backstop sa idle GPU capacity sa garantisadong floor rate. Ang Sharon AI at Firmus ay nagsisimula na mag-deploy ng GPUs sa ilalim nito. Ngayon, si Nvidia ang nag-uunderwrite sa utilization risk. Ginagawang mas madaling pagsasamahan at mas bankable ang GPU clusters para sa mga kumpanya kung saan may bahagi na si Nvidia. Naging partner si Jensen mula sa isang beses na chip seller hanggang sa isang recurring revenue partner na may tunay na interes kung matutupad ba talaga ang Nebius at CoreWeave. Bullish $CRWV & NBIS.