Isang ulat ng FDIC sa tatlong nabigong bangko ay nagpahayag na ang mga depositor na may kinalaman sa sektor ng digital asset at aktibong escrow accounts ay mas malamang na ilipat ang kanilang pera sa pinakamabilis na bank run sa kasaysayan ng Estados Unidos. Sinabi ng pag-aaral na bumaba ang aktibong escrow deposits ng Signature Bank ng 88%.
Mga Pangunahing Tala:
- Sinabi ng mga tauhan ng FDIC na mas malamang mag-run ang mga depositor na may kinalaman sa sektor ng digital asset at ang mga aktibong depositor sa escrow.
- Pinataas ng hindi nasasakop na eksposur ang presyon, kasama ang higit sa 99.5% ng aktibong balanseng escrow ng Signature na hindi nasasakop.
- Ipakita ng aktibidad ng wire kung gaano kalakas ang pag-alis ng mobile funds mula sa mga stressed na banko noong 2023 runs.
Mas mabilis ang pag-deposito ng mga tagapaglalagay ng digital asset habang may stress sa bangko
Ipinahayag ng Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) ang isang report noong nakaraang linggo, na naglalaman ng mga paggalaw ng deposito sa Silicon Valley Bank (SVB), Signature Bank (SBNY), at First Republic Bank (FRB). Sinabi ng pag-aaral ng staff na ang mga depositor na may kaugnayan sa sektor ng digital asset, kasama ang mga aktibong depositor sa escrow, ay mas malamang na mag-iiwan noong mga pagkabigo noong 2023.
Ang Signature Bank ay may aktibong escrow deposits na naglalaman ng mga pinagsamang pondo ng mga customer para sa mga kumpanyang may kinalaman sa pag-invest, kabilang ang mga kumpanyang nagpapadala ng pag-invest sa digital asset at mga kumpanyang nag-aalok ng banking-as-a-service sa teknolohiya sa finansya. Ang aktibong escrow deposits ay bumubuo ng 13% hanggang 15% ng mga deposito ng SBNY bago ang pagtakbo. Ipinaliwanag ng FDIC na malamang may kakayahan ang mga beneficial owners ng aktibong escrow funds na ilipat ang mga pondo nang mabilis.
Sinabi ng Punong tagapagpaganap ng FDIC na si Travis Hill:
Nagbibigay ang pag-aaral na ito ng napakadetalyadong ulat tungkol sa mga paggalaw ng deposito sa panahon ng pinakamabilis na bank run sa kasaysayan ng Estados Unidos.
Sa 2023, nabigo ang SVB noong Marso 10 pagkatapos magsimula ang pagtatapon ng mga depositor noong Marso 9. Nabigo ang SBNY noong Marso 12 pagkatapos magsimula ang mga pagtatapon noong Marso 10. Patuloy na bukas ang FRB sa ilalim ng presyon hanggang Mayo 1, nang isara ng mga regulador ang banko at kinuha ito ng JPMorgan Chase Bank. Ipinagkakatuparan ng FDIC ang lahat ng tatlong pagkabigo sa malawakang pagtatapon ng mga deposito.
Bumaba ng 88% ang aktibong escrow deposits sa SBNY sa pagitan ng March 7 at March 17, 2023. Bumaba ang kategoryang ito ng 83% sa dalawang araw ng paggawa, ang pinakamalaking porsyento ng pagbaba sa mga pangunahing uri ng deposito ng SBNY. Ang FRB ay nagtataglay din ng aktibong escrow deposits na kaugnay ng mga kumpanyang may-ugnay sa investmiento, kabilang ang sweep accounts at cash management accounts. Bumaba ang mga balanse na ito ng 52% sa parehong panahon.
Mga aktibong balanse ng escrow na nagdudulot ng panganib na walang asuranso
Ipinag-estimate ng mga siyentipiko na halos lahat ng aktibong escrow deposito ay walang insurans sa SBNY at FRB. Higit sa 99.5% ng aktibong escrow deposito ng SBNY ay walang insurans. Sa FRB, ang bahagi na walang insurans ay 99%. Ang eksposur na ito ay isinama ang mga balanse na may kinalaman sa digital asset at fintech sa mas malawak na pattern ng pagtakas ng mga walang insurans na deposito sa mga nabigong bangko.
Bumaba ang mga hindi isinuripang deposito ng 68% sa SBNY, 62% sa SVB, at 47% sa FRB sa pagitan ng Marso 7 at Marso 17, 2023. Pagkatapos tanggalin ang $30 bilyong konsernyum na deposito sa FRB noong Marso 16, bumaba ang mga hindi isinuripang deposito ng FRB ng 71%. Ang mga retail depositor na lubos na isinuripan ay karaniwang hindi nag-run bago ang pagkabigo, ayon sa pahayag ng FDIC. Ang pagkakahati ay nagpapakita kung paano binuo ng estado ng pagkakasuripo ang pag-uugali ng mga depositor. Isinulat ng FDIC:
Mas malamang na mag-run ang mga nag-deposito na kaugnay ng sektor ng digital asset at mga nag-deposito na may aktibong escrow deposit.
Ang mga wire transfer ang nagsagawa ng karamihan sa net outflows habang nangyari ang runs. Ang mga depositor ng SBNY ay nagsumite ng $23.3 bilyon sa outbound wire requests noong Marso 10, 2023, na may $2.2 bilyon na hindi natapos sa araw na iyon. Noong Marso 13, tumanggap at natapos ng wire system ng Signature Bridge Bank ang $19 bilyon sa outbound transfer requests. Ang ulat ay isinulat ang mga transfer na ito sa loob ng mas malawak na pattern ng run na dinudulot ng malalaking, mobile na balances.