Lumabas ang halos $27 milyon sa decentralized lending platform na Aave sa nakalipas na 24 oras, sa isang pagkakataon na sinasabing maaaring dulot ng pansamantalang isyu sa presyo na may kinalaman sa token na wstETH.
Ang blockchain data na tinukoy ng risk-management firm na Chaos Labs ay nagpapakita ng pagtaas sa mga liquidation sa nakaraang 24 oras. Ilan sa mga obserbador ay naniniwala na ang pangyayari ay maaaring may kinalaman sa isang pag-update ng presyo sa isang oracle system na ginagamit ng Aave upang matukoy ang halaga ng collateral.
Ang mga oracle ay mga serbisyo na nagpapadala ng data sa presyo mula sa labas na mundo patungo sa mga aplikasyon ng blockchain. Ang mga protokolo ng pagpapautang tulad ng Aave ay nakakabatay sa kanila upang matukoy kailan ang collateral ng isang borrower ay hindi na sapat upang suportahan ang kanilang loan — sa punto na iyon, maaaring liquidahin ang position.
Kahit na makakatagpuan ang ganitong mga skenaryo ay makakatagpuan, sa pinakabagong pagkakataon, ang isang pagkakamali sa pag-setup ng price-oracle ng DeFi lender na Moonwell ay nagbigay ng halaga ng halos $1 sa Coinbase Wrapped ETH (cbETH) kesa sa halos $2,200, na nagiwan ng halos $1.8 milyon na masamang utang sa protokolo.
Sa kaso ng Aave, ilan ay nagsasabing ang isyu ay maaaring nauugnay sa wstETH, isang token na inilabas ng Lido na kumakatawan sa staked ether. Dahil ito ay nagkakaroon ng staking rewards sa paglipas ng panahon, ang isang wstETH ay karaniwang may halagang kaunting higit sa isang ETH.
Ayon sa isang post mula sa LTV Protocol sa X, sa panahon ng mga liquidation, ang oracle ng Aave ay tila nagbibigay ng halaga ng wstETH sa halos 1.19 ETH, habang ang mas malawak na merkado ay nagbibigay ng halaga nito sa malapit sa 1.23 ETH.
Kabuuan ay nanatiling mababa para sa mga trading pair ng wstETH, na may lamang $10 milyon ang napagtrabahuhan sa nakalipas na 24 oras, kaya hindi malamang naipaglaban ng anumang matalinong trader ang pagkakaiba sa presyo bago ito bumalik.
Hindi sumagot ang tagapagsalita ng Aave sa hiling ng CoinDesk para sa mga komento.
Mas maaga sa araw, ang risk firm na LlamaRisk ay nag-post nang maikli sa forum ng AAVE, pinag-uukulan ang mga liquidation sa isang problema sa risk oracle ng Chaos Labs, bago ito tanggalin.
Sinabi ng Chaos Labs pagkatapos na ang pribadong oracle mismo ay nagrereport ng tamang mga halaga ng merkado, at na ang mga liquidation ay tinigil ng isang problema sa konfigurasyon sa risk oracle ng protokolo na CAPO, na disenyo upang maglagay ng mga limitasyon kung gaano kalakas maaaring tumaas ang halaga ng mga yield-bearing token tulad ng wstETH.
Ayon sa Chaos Labs, ang insidente ay dulot ng pagkakaiba sa mga lumang parameter na naka-store sa isang smart contract, kabilang ang reference exchange rate at ang kaugnay na timestamp. Dahil hindi in-update nang sinkronisado ang mga halagang ito, ang CAPO system ay pansamantala ay nagkalkula ng maximum allowed exchange rate na mas mababa kaysa sa tunay na market value ng wstETH.
Nagdulot ito nang epektibo na pagtrato sa wstETH bilang humigit-kumulang 2.85% na mas maliit ang halaga kaysa sa totoo, na nagpapababa sa ilang position sa pagpapautang sa ilalim ng kanilang mga antas ng kaligtasan, na nag-trigger ng liquidation.
Sinabi ng Chaos Labs na walang masamang utang ang protokolo, bagaman ang mga liquidator — mga trader o bot na nag-i-repay ng riskylong loan sa palitan ng discounted collateral — ay nakakuha ng halos 499 ETH sa liquidation bonuses at kita mula sa pansamantalang price discrepancy.
Isang tagapag-ambag sa Lido ay sinabi sa CoinDesk, "Alam namin ang mga liquidation dahil sa maling presyo ng wstETH sa USD na inilahad ng mekanismo ng oracle na ito. Ang sanhi ay walang kinalaman sa wstETH mismo, kung paano ito gumagana o sa Lido protocol na patuloy na gumagana nang normal."
Nag-contribute si Oliver Knight sa paggawa ng kuwento na ito.