May-akda: Shenchao TechFlow
Ang code sa GitHub ay «nawala», Anthropic ay naging kliyente ng AMD? Ang monopoliyo ng GPU ng NVIDIA ay nakakaranas ng pinakamalaking pagbabago
DeepChaoyu Guide: Sa YAML code file na in-upload ng AMD executive sa GitHub, inilista ang Anthropic bilang "customer" at ibinigay ang pinakamataas na prioridad na katumbas ng Meta. Naka-notice na ang Jefferies na naghahanap ng ROCm engineers ang Anthropic. Kung ipapahayag ng AMD ang pagsasamahan sa kanilang Advancing AI conference noong July 22, ito ay magiging ikatlong pangunahing AI lab client ng AMD pagkatapos ng OpenAI at Meta, at posibleng walang kailangang ibigay na 10% na bahagi ng kumpanya. Nananatili pa rin ang NVIDIA sa 80% hanggang 90% ng market ng AI accelerator, ngunit ang diversipikasyon ng supply chain ay naging "totoong pagbili" mula sa "strategikong pangarap".
Isang YAML code file sa GitHub na inilabas ang hindi pa pinalabas na ugnayan sa pagitan ng AMD at Anthropic.
Ayon sa Stocktwits noong Hulyo 19, natuklasan ng semiconductor research firm na SemiAnalysis na ang vice president for AMD AI software na si Anush Elangovan ay isinumite ang isang code file sa GitHub kung saan kinikilala ang Anthropic bilang “customer” at binigyan ng pinakamataas na 30 na “priority boost points,” pareho sa mga nangungunang customer tulad ng Meta.
Agad na tumaas ang presyo ng AMD pagkatapos ng pagtatrabaho ng 1.3%.
SemiAnalysis ay nagtukoy na ang Anthropic ay kasalukuyang nasa fase ng pagtataya. “Kung hindi ito ipinahayag ng AMD sa darating na Advancing AI conference, ibig sabihin ay ang team ng field engineers ni Elangovan ay hindi pa nakakasolve ng lahat ng mga pag-aalala ng Anthropic tungkol sa kalidad ng software.”
Ang AMD Advancing AI 2026 ay iskedyul sa July 22 hanggang 23 sa Moscone Center sa San Francisco, dalawang araw lamang pagkatapos ng leak ng code.
Mga maraming patunay na nagtatagpo sa iisang direksyon
Ang GitHub code ay hindi isang hiwalay na signal.
Noong Abril ng taong ito, binigkas ng SDxCentral ang paglalabas ng paghingi ng manggagawa sa team ng reinforcement learning ni Anthropic, na nangangailangan ng karanasan sa ROCm (AI software stack ng AMD) at ang kakayahang i-migrate ang workload sa iba’t ibang uri ng accelerator. Ang simulaing sahod ay $350,000.
Sa isang research report noong July 17, idinagdag ni Jefferies analyst Blayne Curtis na patuloy na hinahanap ni Anthropic ang mga inhinyero na may karanasan sa ROCm, na nagpapakita na handa ang kumpanya na dagdagan pa ang diversidad ng kanilang infrastructure para sa computing. Isinasaalang-alang ni Curtis ito bilang mahalagang signal na maaaring magkaroon ng mga pahayag mula sa mga customer sa AMD Advancing AI conference.
Ang kasalukuyang pampublikong arkitektura ng computing ng Anthropic ay binubuo ng tatlong paa: NVIDIA GPU, ang sariling chip na Trainium ng Amazon, at ang Google TPU. Noong Oktubre 2025, nagkasundo ang Anthropic at Google para makakuha ng karapatan na gamitin ang hanggang 1 milyon na huling henerasyon ng TPU. Noong Nobyembre 2025, nag-invest ang NVIDIA at Microsoft sa Anthropic ng $15 bilyon, at nagbigay naman ang Anthropic ng komitment na bumili ng $30 bilyon na computing power ng NVIDIA mula sa Microsoft Azure.
Ang "stock-for-share" model ni AMD ay nasa krusada
Noong una, kinuha ni AMD ang dalawang malalaking kliyente, ang OpenAI at Meta, gamit ang isang agresibong plano ng pagbibigay ng mga karapatan sa pagkakaroon ng mga bahagi.
Noong Oktubre 2025, nilagdaan ni AMD ang isang kasunduan para sa pag-deploy ng 6 gigawatt ng GPU kay OpenAI, at ibinigay ang mga warrant para sa hanggang 160 milyong mga ordinaryong aktibong may-ari, na may presyo ng pagpapalit na 1 sent lamang, ngunit kailangang matupad ang mga antas ng pagpapadala at ang presyo ng mga aktibo ni AMD ay umabot sa $600 (na noong panahong iyon ay humigit-kumulang $210) bago maging wasto. Noong Pebrero 2026, nilagdaan ni AMD ang isang kasunduan na halos magkapareho kay Meta: parehong 6 gigawatt, parehong 160 milyong warrant, at parehong hangganan ng presyo ng aktibo na $600.
Ang kabuuang dalawang transaksyon ay nangangahulugan na maaaring ipagkaloob ng AMD ang halos 20% ng equity ng kumpanya para sa 12 gigawatt na nakapirming order para sa GPU. Batay sa pricing ng NVIDIA GPU, ang bawat gigawatt ay may halagang halos $35 bilyon, kaya ang potensyal na kita mula sa 12 gigawatt ay mas malaki kaysa sa kabuuang kita ng AMD na $34.6 bilyon noong 2025.
Inangkat ni Jefferies sa研究报告 noong July 17 na dahil sa pagkakataguyod ng AMD ng 20% na equity ng kumpanya sa OpenAI at Meta, ang mga hinaharap na transaksyon ay nangangailangan ng mas maliit na incentive package. Isang mas tradisyonal na pagkakasundo sa Anthropic (na walang malaking equity) ay magpapalakas ng tiwala ng merkado, patotohanan na may kakayahan ang AMD na makakuha ng mga pinakamataas na kliyente nang hindi magdudulot ng dilusyon sa mga shareholder.
Hanggang sa pagsasara noong Hulyo 18, ang presyo ng mga aksyon ng AMD ay nasa $495.76, na nasa labas ng humigit-kumulang 21% mula sa threshold ng 600 dolyar para sa pagkakaroon ng mga warrant.
NVIDIA ay patuloy na ang pangunahing lider, ngunit ang "pangalawa" ay nasa pagkakalapit
Para sa AMD, ang pagkuha sa Anthropic ay may mas malalim na estratehikong kahalagahan kaysa sa kita lamang.
Ang kita ng data center ni NVIDIA para sa unang quarter ng taong pampagkakakilanlan 2027 ay umabot sa $75.2 bilyon, isang pagtaas ng 92% kumpara sa parehong panahon noong nakaraang taon, na katumbas ng halos 13 beses ang kita ng AMD sa data center na $5.8 bilyon sa parehong panahon. Ang bahagi ni NVIDIA sa merkado ng AI accelerators ay nananatiling mataas na 80% hanggang 90%.
Ang pagkakaiba ay patuloy na malaki. Ngunit ang kurba ng paglago ng AMD ay nagsisimulang maging mas malakas. Noong unang kwartal ng 2026, tumataas ang kita ng AMD mula sa data center ng 57% taon-taon, at ang nakatakdang kabuuang kita para sa buong taon ay humigit-kumulang sa $49.6 bilyon, na isang pagtaas ng humigit-kumulang 43% kumpara sa 2025. Ang mga order ng GPU na 6 gigawatt mula sa OpenAI at Meta ay nagtatakda ng matatag na daluyan ng kita para sa AMD para sa mga susunod na taon. Ang Microsoft ay naging customer na rin ng AMD MI400 series.
Ang nakaraang pagsusuri ng SemiAnalysis ay nagpapakita na ang AMD MI355X ay may kompetitibong halaga sa pagpapatakbo ng mga maliit at katamtamang modelo. Mas mababa ang kabuuang gastos ng MI355X ng humigit-kumulang 33% kumpara sa NVIDIA HGX B200 at nag-aalok ng mas malaking kapasidad ng HBM memorya. Gayunpaman, sa pagtratrabaho ng mga pinakamoderno na modelo at sa mga escenario ng rack-level inference, ang MI355X ay hindi pa makakapag-competitive sa NVIDIA GB200 NVL72.
Planong magsimula ng mass production ng AMD ang MI450 series ng GPU noong ikalawang kalahati ng 2026, batay sa CDNA 5 architecture. Ang susunod na henerasyon na MI500 series ay batay sa 2nm process at HBM4E memory, at inaasahang ilunsad noong 2027.
Ang totoong battlefield ay sa software, hindi lang sa chip
Ang analisis na inilabas ng SemiAnalysis noong Hulyo 13 ay bumalik sa pagtutok sa software. Sa pagsubok ng performans ng open-source inference engine na vLLM, ang NVIDIA GB200 NVL72 ay nangunguna nang malaki laban sa AMD MI355X, at ang pagkakaiba ay lalong nakikita sa mga skenaryo ng malalaking modelo.
Ang konklusyong ito ay nagtatagpo sa pag-aaral ng SemiAnalysis dalawang linggo ang nakalipas. Noong panahong iyon, sinabi ng organisasyon na ang malaking bahagi ng pagtatrain ng Claude model ni Anthropic ay nangyayari sa mga Google TPU, habang ang pag-deploy ng Claude Code inference ay lalong lumalaki sa mga Amazon Trainium, at ang bahagi ng NVIDIA GPU sa loob ng Anthropic ay hinahawakan nang mahinahon ng kanilang sariling mga chip.
Bago ang pangalawang pangulo ng AMD AI Software, Elangovan, sa SDxCentral, sinabi na matapos ang isang serye ng mga update, ang ROCm ay «halos nakapag-ahon» sa NVIDIA, at kahit na nangunguna sa mga sitwasyon ng FP4 (four-bit floating point). Ang performance ng ROCm 7 ay 3.5 beses na mas mataas kaysa sa ROCm 6, at ito ay sumusuporta na sa lahat ng pangunahing AI frameworks.
Ngunit may malaking kalayuan pa sa “almost caught up” at “production-ready”. Ang pagtataya ng Anthropic na binanggit ng SemiAnalysis, ang pangunahing bottleneck ay malamang ang kakayahan ng ROCm software stack na matugunan ang mga kinakailangan sa stability at performance para sa kanilang production workload.
Para sa mga investor, ang AMD Advancing AI Conference noong July 22 ay ang kahuling verification point. Kung ang Anthropic ay ipinahayag bilang opisyal na customer, patotohanan ng AMD na naging "trusted second choice" nito nang hindi nagdudulot ng dilution sa equity. Kung hindi ito nangyari, ibig sabihin ay ang software gap ay patuloy na umiiral, at ang parameter advantage sa GPU hardware ay hindi pa sapat upang mabago sa mga aktwal na order.
Twitter：https://twitter.com/BitpushNewsCN
BitPush TG community group: https://t.me/BitPushCommunity
Mag-subscribe sa TG ng BitPush: https://t.me/bitpush