https://t.co/hWOXnKphtd افهم في 5 دقائق! أخبار FX الصباحية (19.10.2026) القناة الرسمية لـ SBI Securities #AIملخص 19 أكتوبر – اتجاهات سوق صرف العملات الأجنبية وتوقعات زوجي USD/JPY و EUR/USD لهذا الأسبوع 🔳 توقعات زوج USD/JPY لهذا الأسبوع مع اقتراب اجتماعي FOMC في 27-28 أكتوبر واجتماع بنك اليابان للسياسة النقدية في 29 أكتوبر، من المتوقع أن يحافظ كلا البلدين على أسعار الفائدة الحالية دون تغيير. من المتوقع أن يتحرك زوج USD/JPY حول مستوى 158 ين، مع استكشاف الاتجاه بين 157.50 و158.50 ين. 🔳 العوامل التي تحد من صعود زوج USD/JPY موقف المسؤولين في مجلس الاحتياطي الفيدرالي الحذر تجاه رفع أسعار الفائدة مبكرًا، بالإضافة إلى انخفاض أسعار الفائدة طويلة الأجل الأمريكية، يضغطان على صعود زوج USD/JPY. خط المتوسط المتحرك 200 يوم عند 158.58 ين يُعتبر مستوى مقاومة صعودية. 🔳 العوامل التي تدعم هبوط زوج USD/JPY تشديد الوضع في الشرق الأوسط وهجمات على منشآت الطاقة الروسية تثير مخاوف بشأن إمدادات النفط، مما يدعم ضعف الين. انتهت تعاملات نهاية الأسبوع الماضي لعقود النفط WTI عند مستوى 101 دولار. كما أن مخاوف بشأن تمويل تخفيض ضريبة الاستهلاك أو التوسع المالي قد تحد من تعزيز الين. 🔳 التركيز على مؤشر أسعار المستهلكين الياباني من المتوقع أن يتجاوز مؤشر أسعار المستهلكين الوطني لسبتمبر التوقعات عند إصداره في 23 أكتوبر. إذا كانت النتائج أقوى من المتوقع، فقد تتعزز توقعات رفع أسعار الفائدة من قبل بنك اليابان، مما قد يؤدي إلى هبوط زوج USD/JPY إلى مستوى 156 ين. 🔳 أداء زوج USD/JPY في نهاية الأسبوع الماضي ارتفع في سوق طوكيو إلى 158.18 ين، ثم انخفض إلى 157.80 ين. ارتفع مرة أخرى في السوق الأوروبية إلى 158.09 ين، لكنه هبط إلى 157.70 ين مع انخفاض أسعار الفائدة الأمريكية طويلة الأجل. ثم ارتفع مرة أخرى إلى 158.34 ين، لكنه أغلق في النهاية عند 158.00 ين. 🔳 توقعات زوج EUR/USD لهذا الأسبوع تؤثر تدهور الحالة المالية الفرنسية وعدم اليقين السياسي ووضع أوكرانيا على اليورو. خط التحول اليومي عند 1.1195 يُعد خط دعم أساسي، بينما تُعتبر مستويات 1.1277 و1.1300 مقاومة صعودية. إذا تم كسر مستوى 1.1195، فقد تزداد ضغوط البيع على اليورو. 🔳 المؤشرات الاقتصادية الأوروبية وسياسة البنك المركزي الأوروبي مع اقتراب اجتماع مجلس البنك المركزي الأوروبي في 28-29 أكتوبر، ركزت المراقبة على مؤشر ZEW للظروف الاقتصادية الألمانية في 20 أكتوبر ومؤشرات PMI للصناعة والخدمات في ألمانيا والمنطقة الأوروبية في 23 أكتوبر. إذا كانت النتائج ضعيفة، فقد تتراجع توقعات رفع أسعار الفائدة، مما قد يؤدي إلى استئناف ضغوط البيع على اليورو. 🔳 أداء زوج EUR/USD في نهاية الأسبوع الماضي هبط في سوق طوكيو إلى 1.1208، ثم ارتفع في السوق الأوروبية إلى 1.1269 بدعم من انخفاض أسعار الفائدة الأمريكية طويلة الأجل. لكنه فقد زخمه أمام أعلى مستوى له في 6 أكتوبر عند 1.1277، وهبط إلى 1.1213 في سوق نيويورك، وأغلق في النهاية عند 1.1239. 🔳 انخفاض أسواق الأسهم الأمريكية والأسهم المرتبطة بالذكاء الاصطناعي أغلق مؤشر ناسداك الأسبوع الماضي عند 26,140.03 نقطة، بانخفاض قدره 572.99 نقطة (-2.14%)، مع خسارة أسبوعية قدرها حوالي 4.5%. زادت المخاوف بشأن الاستثمارات الضخمة والالتزامات المالية للشركات المرتبطة بالذكاء الاصطناعي، مما أدى إلى انخفاض أسهم CoreWeave بنسبة حوالي 12%. كما هبط متوسط داو جونز بمقدار 175.28 دولار. 🔳 تأثير أسعار الفائدة الأمريكية طويلة الأجل على أسواق الأسهم مع انخفاض أسهم الذكاء الاصطناعي، اتجهت الأموال نحو السندات الأمريكية كأصل آمن، مما أدى إلى انخفاض أسعار الفائدة طويلة الأجل الأمريكية. تراوح عائد سندات الخزانة الأمريكية لمدة 10 سنوات بين 5.06% و5.12%. هذا الأسبوع، ستكون التركيز على مدى تأثير انتعاش ناسداك وارتفاع أسعار الفائدة الأمريكية طويلة الأجل على زوجي USD/JPY وEUR/USD. 🔳 المؤشرات الاقتصادية الرئيسية لهذا الأسبوع 19 أكتوبر: الناتج المحلي الإجمالي الصيني ومبيعات التجزئة، ومؤشر أسعار المستهلكين الكندي، ومؤشر سوق المنازل الأمريكي NAHB. 20 أكتوبر: مؤشر ZEW الألماني ومؤشرات السكن الأمريكية. 21 أكتوبر: الميزان التجاري الياباني ومؤشر أسعار المستهلكين البريطاني. 22 أكتوبر: قرار السياسة النقدية لبنك تركيا المركزي. 23 أكتوبر: مؤشر أسعار المستهلكين الياباني ومبيعات التجزئة البريطانية ومؤشرات PMI لألمانيا والمنطقة الأوروبية والولايات المتحدة. 🔳 مستويات USD/JPY المهمة اليوم مع اقتراب قرارات السياسة النقدية الأمريكية واليابانية الأسبوع المقبل، من المتوقع أن يستمر الترقب، مع تحركات حول نطاق 157.50-158.50 ين. استمرار انخفاض أسعار الفائدة الأمريكية طويلة الأجل وحركة ناسداك ستكون عوامل حاسمة في التقييم. 🔳 مستويات EUR/USD المهمة اليوم إذا تم الحفاظ على مستوى 1.1195، فقد يصبح صعود إلى نطاق 1.1269-1.1277 محتملاً. ومع ذلك، إذا تم كسر مستوى 1.1195 بفعل مخاوف مالية فرنسية أو تطورات أوكرانيا، فقد يتسارع هبوط اليورو. 🔳 التأثير على سوق الأسهم اليابانية وسوق الصرف الأجنبي بسبب الانخفاض الحاد في أسهم الذكاء الاصطناعي الأمريكية، من المتوقع أن يشهد مؤشر نيكي انخفاضًا، خاصة في الأسهم المرتبطة بالرقائق الإلكترونية. سيُركز الاهتمام على مدى انتشار تعديل سوق الأسهم الأمريكية إلى سوق الأسهم اليابانية وسوق الصرف الأجنبي.