يبدأ عدد متزايد من الأشخاص الذين جمعوا ثرواتهم من خلال تداول العملات المشفرة واستثمار الرموز المميزة ونشاطات الأصول الرقمية في تضمين الثقة الخارجية في ترتيبات ثروة عائلاتهم. ووفقًا لصحيفة فاينانشال تايمز البريطانية، مستشهدة بمحامين ومستشاري ثقة، فإن هذا الطلب قد زاد بشكل ملحوظ مؤخرًا، لكن المُوكلين المستعدين لقبول الأصول المشفرة مباشرة لا يزالون قلائل.
تُستخدم الثقة عادةً لفصل الأصول عن الممتلكات الشخصية، مما يسهل نقلها عبر الأجيال. في بعض المناطق القضائية، يمكن أيضًا أن تقلل هذه الترتيبات من عبء ضرائب الميراث. بالنسبة لمالكي الأصول المشفرة، لا تكمن الصعوبة في وجود طلب، بل في القدرة على العثور على مؤسسات متخصصة مستعدة للاستيلاء على هذه الأصول.
يقلق الوكيل أكثر بشأن التخزين والمسؤولية
أشار التقرير إلى أن مخاوف الوصي على الأصول المشفرة تتركز بشكل رئيسي على ثلاث نقاط: تقلبات الأسعار الكبيرة، وارتفاع مخاطر التخزين، وتعقيد التحقق من مصادر الأموال. على عكس الأوراق المالية التقليدية أو الحسابات المصرفية، فإن الأصول الرقمية غالبًا ما تكون موزعة بين المحافظ والبورصات ومقدمي الخدمات المختلفين، كما أن سلسلة المعاملات التاريخية أطول.
أشار شارلي تي، الشريك في مكتب المحاماة Withers، إلى أن عددًا قليلاً فقط من الوكلاء الذين تواصل معهم على استعداد لامتلاك العملات المشفرة. بعض العملاء يبيعون الرموز أولاً، ثم يضعون النقد في الثقة، ولكن حتى في هذه الحالة، يستمر بعض الوكلاء في مراجعة مصدر الأموال.
كما ذكر التقرير أن أعضاء الأسر ذات الدخل العالي من الأجيال الشابة يطلبون بشكل متزايد تخصيص أصول الصندوق الاستئماني إلى العملات المشفرة. وهذا يضع ضغوطًا أكبر على شركات الصناديق الاستئمانية، حيث يجب على المُؤتمنين أن يتحملوا مسؤولية مصالح المستفيدين الحاليين والمستقبليين، وليس فقط مصلحة من أنشأ الصندوق الاستئماني.
يتصاعد حجم الثروة المشفرة في المملكة المتحدة
مع ارتفاع أسعار الأصول الرقمية على مدار السنوات الماضية، زادت أيضًا كمية الأموال المشفرة التي تدخل ترتيبات نقل الثروة. وفقًا لبيانات هيئة الإيرادات والجمارك البريطانية، باع المُكلّفون البريطانيون أصولًا مشفرة بقيمة 13.8 مليار جنيه إسترليني خلال السنة المنتهية في أبريل 2025.
من بينهم، تجاوزت أرباح رأس المال المشفرة لقرابة 250 مُسَجَّلًا ضريبيًا 1 مليون جنيه إسترليني. وتشير مجموعة بيانات أحدث إلى أنه في سنة الضرائب 2024-2025، أبلغ 17,600 مُسَجَّل ضريبي عن أرباح مشفرة خاضعة للضريبة بقيمة 1.38 مليار جنيه إسترليني، حيث أبلغ 240 فردًا مجتمعين عن 717 مليون جنيه إسترليني، مع تجاوز كل فرد منهما أرباحًا قدرها 1 مليون جنيه إسترليني.
كما تعزز السلطات الضريبية البريطانية المراجعة. ونقلت التقارير بيانات من مكتب المحاسبة UHY Hacker Young تفيد بأنه في العام الماضي، تم إرسال حوالي 81 ألف رسالة تحذيرية إلى مستثمرين في التشفير مشتبه في تقليلهم للضرائب المستحقة.
الخاصية الخاصة تصبح مشكلة واقعية
بعد دخول الأصول المشفرة في الترتيبات الوراثية، تنشأ مشكلة واقعية أخرى وهي كيفية حصول الورثة على التحكم في المحفظة. تعتمد المحافظ ذاتية التخزين على المفتاح الخاص أو طريقة الاسترداد، وعند وفاة صاحب المحفظة دون ترك خطة قابلة للتنفيذ، قد تصبح الأصول غير قابلة للاسترجاع إلى الأبد.
لذلك، فإن ترتيبًا كاملًا للإرث الرقمي غالبًا ما يشمل ليس فقط الوثائق القانونية، بل أيضًا طرق الوصول إلى المحافظ، وحفظ المفاتيح الخاصة، وإرشادات تشغيل المستفيدين. وأشار التقرير إلى أن ديفيد شوارتز، عضو مجلس إدارة Ripple والمؤسس المشترك لـ XRP Ledger، اقترح في أغسطس من هذا العام خطة إرث: حيث يتم تسليم اثنين من محافظ بيتكوين مادية متطابقتين إلى قريبين موثوقين، ثم يتم تسليم رمز PIN المشترك لجهات اتصال موثوقة أخرى للكشف عنه بعد وفاة صاحب المحفظة.
لا تزال أحداث FTX تؤثر على تقييم الصناعة
أدت حوادث المخاطر الصناعية في السنوات الأخيرة إلى جعل مؤسسات الثقة التقليدية أكثر حذرًا. وأشار تشارلي تي إلى أن إفلاس FTX وإمكانية فقدان المستثمرين لوصولهم إلى محافظهم، هما من نقاط المخاطر التي تُقيّمها الجهات الأمينة بشكل متكرر.
تقدمت FTX بطلب إفلاس في نوفمبر 2022، ومنذ ذلك الحين زاد الاهتمام بشكل ملحوظ في مجالات إدارة البورصات، وملكية المحافظ، وإثبات الاحتياطيات. ومع ذلك، بالنسبة للشركات الوصية، فإن المشكلة لا تتعلق فقط بمكان وضع الأصول، بل أيضًا في أن الوصي قد يتحمل مسؤولية قانونية في حال ارتكاب أخطاء في قرارات الاستثمار أو الإدارة.
أشار التقرير إلى أن بعض شركات الوصاية المتخصصة بدأت بالفعل في تقديم خدماتها للأنشطة الرقمية، كما أن تقنيات الامتثال تتطور. وقال أندرو هوربري، الرئيس التنفيذي لمجموعة كافينويل الإماراتية، إن أدوات الفحص قادرة الآن على تتبع سجلات المعاملات ومساعدة الوصيين على التحقق من عملية تكوين الثروة المشفرة.
لكن حتى مع تحسن التكنولوجيا، لا تزال العديد من المؤسسات تفضل حاليًا استلام النقد الناتج عن بيع الأصول المشفرة بدلاً من إدخال الرموز مباشرةً إلى الثقة. بالنسبة لأغلب المُوكلين التقليديين، لا يزال السؤال الأساسي هو: هل من المناسب الاحتفاظ بأصول ذات تقلبات أسعار شديدة ضمن مسؤولية الحفاظ على ثروة الأسرة على المدى الطويل؟