بلاك روك تطلق صندوق احتياطي عملة مستقرة مبني على سولانا مستهدفة المستثمرين المؤسسيين

وقد وسّعت بلاك روك عروضها الاستثمارية المُرمّزة بإطلاق صندوق سوق نقدي جديد مصمم ليكون أصل احتياطي للعملات المستقرة، مما يمثل خطوة أخرى في استراتيجية الشركة الأوسع لدمج المالية التقليدية مع البنية التحتية للبلوك تشين.

أُعلن يوم الاثنين أن صندوق احتياطي العملات المستقرة لبلاك روك اليومي (BRSRV) سيُرافقه أسهم مُرمّزة لصندوق بلاك روك لسيولة الخزينة المختارة (BSTBL)، مما يجلب منتجات الشركة المُرمّزة إلى شبكة سولانا مع الاستمرار في دعم شبكات بلوكشين أخرى.

في تعليقه على الإطلاق، قال جون ستيل، الرئيس العالمي لمنتجات ومنظومات إدارة النقد في بلاك روك: "لا يزال النقد حجر الزاوية للمستثمرين والشركات والمؤسسات المالية."

أضاف أن الطلب المتزايد على أصول احتياطية عالية الجودة التي تدعم العملات المستقرة ومنتجات مالية مُرمّزة أخرى يخلق فرصًا جديدة لربط المنتجات الاستثمارية التقليدية ببنية تحتية للأصول الرقمية.

وفقًا لملف إعلاني مقدم إلى لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC)، سيتم تسجيل ملكية أسهم الصندوق عبر شبكات سولانا وإيثيريوم وتيمبو البلوكشينية.

سيحتفظ المستثمرون بالأسهم المُرمَّزة من خلال محافظ رقمية معتمدة تُدار من قبل وكيل نقل الصندوق، مما يسمح بحفظ سجلات الملكية على بنية تحتية بلوكشين مرخصة.

قالت بلاك روك إن الصندوق يصدر أسهمًا مُرمَّزة من خلال نظام منظم قادر على العمل عبر عدة سلاسل كتل عامة، مع المرونة لدعم شبكات إضافية في المستقبل.

على الرغم من استخدام تقنية البلوكشين، أكّدت بلاك روك أن الصندوق يستثمر حصريًا في الأصول التقليدية منخفضة المخاطر.

سيتكون المحفظة بالكامل من النقد، وأوراق مالية حكومية أمريكية قصيرة الأجل، واتفاقيات شراء بيع ليلة واحدة مدعومة بأوراق مالية حكومية أمريكية.

أفادت الشركة أن الصندوق لن يستثمر مباشرة في العملات المشفرة أو الأصول الرقمية الأخرى، وسيستمر في العمل وفقًا للقاعدة 2a-7 من قانون شركات الاستثمار لعام 1940، الذي ينظم صناديق السوق النقدية الأمريكية.

بدلاً من ذلك، سيتم استخدام تقنية البلوكشين فقط لتسجيل وإدارة ملكية أسهم الصندوق بدلاً من تحديد الاستثمارات الأساسية.

أقامت بلاك روك عدة ضمانات تحكم الأسهم المُرمَّزة.

يجب أن تكون المحافظ الرقمية المؤهلة مُعتمدة مسبقًا ومرتبطة بهويات مُوثقة، مما يسمح لوكيل التحويل بقيود التحويلات أو، عند الضرورة، تجميدها أو إلغائها أو إعادة إصدار الأسهم المُرمزَة.

يتطلب الصندوق أيضًا حدًا أدنى للاستثمار الأولي قدره 3 ملايين دولار، مما يؤكد تركيزه على المستثمرين المؤسسيين والمشاركين المؤهلين في السوق.

وفقًا لبلاك روك، تم هيكلة الصندوق بهدف التأهل كأصل احتياطي مؤهل بموجب قانون GENIUS، التشريع الأمريكي الذي صدر حديثًا والذي ينظم العملات المستقرة للدفع.

ومع ذلك، لاحظت الشركة أن التغييرات التنظيمية المستقبلية يمكن أن تؤثر على ما إذا كان مُصدرو العملات المستقرة سيظلون مؤهلين لاستخدام الصندوق كأصل احتياطي. كما أقرت بأن تعطيلات شبكة البلوكشين أو مشاكل العقود الذكية يمكن أن تؤثر على معالجة المعاملات.

الإطلاق يبني على التواجد المتزايد لبلاك روك في التمويل المُرمَّز.

في مارس 2024، أطلقت الشركة BUIDL، صندوقها الاستثماري المُرمّز، الذي يدير الآن أكثر من 2.6 مليار دولار في الأصول.

يضيف العرض الجديد بلاك روك إلى جانب مؤسسات مالية كبرى أخرى، بما في ذلك مورغان ستانلي وفيديليتي، التي أطلقت مؤخرًا منتجات موجهة لإدارة احتياطيات العملات المستقرة بعد إقرار قانون GENIUS.

صندوق احتياطي العملة المستقرة لبلاك روك يعكس تحولاً أوسع بين المؤسسات المالية العالمية نحو استخدام البلوكشين كطبقة تشغيلية لإدارة الأصول المالية التقليدية بدلاً من استبدالها.

من خلال دمج الاستثمارات في سوق المال منخفضة المخاطر مع الملكية المُرمَّزة، تضع الشركة البنية التحتية للبلوكشين كأساس عملي لإدارة السيولة المؤسسية من الجيل القادم، واحتياطيات العملات المستقرة، والخدمات المالية الرقمية.