一項美國聯邦存款保險公司（FDIC）關於三家倒閉銀行的報告指出，與數位資產領域相關的存戶以及活躍的託管帳戶，在美國歷史上最快速的銀行擠兌期間更有可能轉移資金。該研究表示，Signature Bank 的活躍託管存款下降了 88%。
重點摘要：
- 聯邦存款保險公司工作人員表示，與數位資產領域相關的存款人以及活躍的托管存款人更有可能出現擠兌。
- 無保險的風險敞口加劇了壓力，超過 99.5% 的 Signature 活躍託管餘額未投保。
- 電匯活動顯示了在2023年擠兌期間，移動資金如何迅速離開陷入困境的銀行。
在銀行壓力期間，數位資產存入者行動更快
美國聯邦存款保險公司（FDIC）上週發布了一份 報告，詳述了矽谷銀行（SVB）、簽名銀行（SBNY）和第一共和銀行（FRB）的充幣流動情況。該員工研究指出，與數位資產領域相關的存戶，以及活躍的託管充幣存戶，在2023年銀行倒閉期間更有可能提取資金。
Signature Bank 擁有活躍的託管存款，其中包括為投資相關公司（包括促進數位資產投資的公司和銀行即服務的金融科技公司）聚集的客戶資金。在擠兌發生前，活躍的託管存款佔 SBNY 存款的 13% 至 15%。FDIC 解釋稱，活躍託管資金的實際受益人很可能能夠快速轉移資金。
FDIC 主席特拉維斯·希爾表示：
這項研究詳細記錄了美國歷史上最快銀行擠兌期間的充幣流動情況。
在 2023 年，SVB 於 3 月 10 日崩潰，此前存款人自 3 月 9 日起開始擠兌。SBNY 於 3 月 12 日崩潰，此前擠兌自 3 月 10 日開始。FRB 在壓力下持續營運至 5 月 1 日，當日監管機構關閉該銀行，並由摩根大通銀行收購。FDIC 將這三起失敗事件與大規模的充幣擠兌聯繫起來。
2023年3月7日至3月17日期間，SBNY的活期託管存款下降了88%。該類別在兩個營業日內下跌了83%，為SBNY主要存款類型中跌幅最大的百分比。FRB亦持有與投資相關公司相關的活期託管存款，包括轉帳帳戶和現金管理帳戶。在同一時期，這些餘額下降了52%。
活動的第三方保管餘額承擔未投保風險
研究人員估計，SBNY 和 FRB 的幾乎所有活躍託管充幣均未投保。SBNY 的活躍託管充幣中，超過 99.5% 未投保。在 FRB，未投保的比例為 99%。這種風險使數位資產相關和金融科技關聯的餘額，陷入失敗銀行中更廣泛的未投保充幣外流模式中。
在2023年3月7日至3月17日期間，SBNY的未保險存款下降了68%，SVB下降了62%，FRB下降了47%。若排除3月16日對FRB的300億美元聯盟存款，FRB的未保險存款下降了71%。FDIC的公告指出，完全保險的零售存款人通常在銀行倒閉前並未擠兌。這種分化表明保險狀態如何影響存款人的行為。FDIC寫道：
與數位資產行業相關的充幣者以及擁有活躍託管存款的充幣者，也更有可能出現擠兌。
在擠兌期間，電匯承擔了大部分淨資金外流。2023年3月10日，SBNY存款人提交了233億美元的 outbound 電匯請求，當日仍有22億美元未完成。3月13日，Signature Bridge Bank 的電匯系統接收並完成了190億美元的 outbound 轉帳請求。該報告將這些轉帳置於一個由大額、流動性餘額驅動的更廣泛擠兌模式中進行分析。