ہر سپتाह کے منگل سے جمعہ تک صبح کو، میکرو، امریکی اسٹاک، AI، سونا اور تیل جیسے شعبوں پر توجہ مرکوز کریں، مارکیٹ کا جائزہ لیں اور رجحانات کے ذریعے فائدہ اٹھائیں، PANews کی طرف سے۔
پچھلے ٹریڈنگ دن کے شدید فروخت کے بعد، وال اسٹریٹ نے ایک بھرپور ریکاوی کی۔ مائیکروسافٹ کی انتہائی توقعات سے زیادہ رپورٹ نے AI انویسٹمنٹ کے اعتماد کو دوبارہ جگایا، جس سے سرمایہ کاری مکمل طور پر ٹیکنالوجی سیکٹر میں واپس آ گئی۔ دو جونز انڈیکس میں 1.19% کا اضافہ، ایس اینڈ پی 500 انڈیکس میں 1.66% کا اضافہ، ناسداک انڈیکس میں 2.78% کا بڑا اضافہ، اور ناسداک 100 انڈیکس میں 3.36% کا اضافہ ہوا، جو سال کا تیسرا سب سے بڑا روزانہ اضافہ ہے، جبکہ خوف کا انڈیکس VIX 17.33% گر کر 17.08 پر آ گیا۔
پرامن عنوان کے تحت، بازار OPEC+ اجلاس پر ڈال بیٹھا ہے
مشرق وسطی کے علاقائی حالات میں نمایاں ترقی ہوئی ہے، ٹرمپ نے اعلان کیا ہے کہ حماس نے مکمل طور پر ہتھیار چھوڑنے پر اصولی متفق ہو گیا ہے، اسرائیل معاہدے کے عمل میں آہستہ آہستہ فوجیں واپس لے گا، اگر معاہدہ نهایت پر عمل درآمد ہوا تو یہ غزہ تنازعے کے آغاز کے بعد سب سے بڑا سیاسی کامیابی ثابت ہوگا۔ تاہم، معاہدے کے لیے ابھی باقاعدہ دستخط درکار ہیں، اسرائیل، حماس اور ایران سمیت متعدد طریقوں کے درمیان اب بھی بڑے فرق موجود ہیں، اور بازار ابھی تک اس کے عمل کے خطرات پر توجہ دے رہا ہے۔
اسی دوران، ایران نے امریکی فوج کے بحرین میں واقع فضائی بندرگاہ پر ڈرونز کے حملے کا اعلان کیا اور کہا کہ اس سے بندرگاہ کی سہولیات کو نقصان پہنچا؛ سعودی عرب نے 43 ممالک کے ساتھ مل کر سمندری دفاعی اتحاد قائم کرنے کی کوشش کی، جس کا مقصد سرخ سمندر، باب المندب اور عدن کی خلیج میں شپنگ کی حفاظت کو بڑھانا ہے۔ مشرق وسطیٰ کی صورتحال میں تھوڑی سی سفارتی کامیابی ہوئی ہے، لیکن فوجی خطرات اب بھی مکمل طور پر ختم نہیں ہوئے ہیں۔
تیل کی قیمت میں ہلکا دباؤ، WTI 80.5 فی بیرل تک تقریباً 2 فیصد گر گیا، بازار اگلے OPEC+ اجلاس پر توجہ مرکوز کر رہا ہے، ٹریڈرز OPEC+ کی پیداوار میں اضافے کی انجام دہی پر محتاط ہیں۔ ING کے سٹریٹجسٹس کے مطابق، 2027 تک تیل کے لیے سب سے بڑی عدم یقینی OPEC+ کی پالیسی کا رخ اور رکن ممالک کا پیداوار کے حصص کے خلاف ہونا ہے۔ بازار کا تصور ہے کہ OPEC+ ستمبر میں روزانہ 188,000 بیرل کے اضافے کا اعلان کر سکتا ہے، جس سے خریدار ابھی قیمت میں اضافہ نہیں کر رہے۔
ڈالر کو "جاپان اور جنوبی کوریا کی مشترکہ کارروائی" کا نشانہ بنایا گیا، جنوبی کوریا کے یون میں 3.3% کا اضافہ
گُرُووار کو ڈالر انڈیکس میں 0.9% کی گِراؤٹ آئی، جو سال کے آغاز کے بعد سب سے بڑی روزانہ کی کمی ہے، اور واش کے شروع ہونے کے بعد حاصل کیا گیا پورا فائدہ ختم کر دیا گیا۔
قابل توجہ بات یہ ہے کہ جاپان اور جنوبی کوریا کو بازار میں ایک ساتھ ادائیگی کے انتظام میں ملوث ہونے کا شبہ کیا جا رہا ہے۔
نیچی شینبون کے مطابق، جاپانی حکومت اور جاپانی مرکزی بینک نے یین خریدنے اور ڈالر بیچنے کی مداخلت کی ہو سکتی ہے، جبکہ امریکی مالیاتی اداروں نے بھی مداخلت سے پہلے “ایکسچینج ریٹ چیک” کیا۔ کوریا کو بھی ایک نایاب طور پر ڈالر فروخت کرنے کا انکشاف ہوا، جس سے ون ڈالر کے مقابلے میں 2 فیصد بڑھ کر نو ماہ کا بلند ترین سطح تک پہنچ گیا؛ جاپانی یین نے ڈالر کے مقابلے میں دن کے دوران 3.3 فیصد تک اضافہ کیا، جو دسمبر 2023 کے بعد سب سے بڑا دن کا اضافہ تھا۔
مایکروسافٹ کی فینانشل رپورٹ نے AI پر پیسہ خرچ کرنے کے شبہات کو الٹ دیا، فیس بک کا ایک دن میں 8% کا اضافہ ہوا جو چار ماہ کا سب سے بڑا اضافہ ہے
مایکروسافٹ کی فنانشل رپورٹ AI سیکٹر کے "پیسے کے ضیاع" کے شبہات کو موڑنے کا اہم موڑ ثابت ہوئی۔ مایکروسافٹ کا Azure کلاؤڈ بزنس فکسڈ ایکسچینج ریٹ پر 43% بڑھا، جو اینالسٹس کے توقعات 39.6%–40% سے کافی زیادہ ہے، اور اس نے اس کی مکمل سالانہ Azure آمدنی کو پہلی بار 100 ارب ڈالر سے آگے بڑھا دیا، جس سے یہ ایموزون AWS کے بعد دوسرا ایسا کلاؤڈ سروس پرووائیڈر بن گیا جس نے یہ علامتی مilestone حاصل کیا۔
سب سے اہم بات یہ ہے کہ مائیکروسافٹ کا سرمایہ کاری کا خرچ توقعات سے کم تھا اور اس نے 2027 کے فنکشل سال میں مثبت نقدی جریان کا وعدہ کیا، جس سے بازار میں AI میں سرمایہ کاری کے قابل برقرار رہنے کے بارے میں پہلے کے خدشات پوری طرح ختم ہو گئے۔ اس کے نتیجے میں، مائیکروسافٹ کے شیئرز میں 15.51 فیصد کا اضافہ ہوا، جس سے ایک دن میں اس کی کل قیمت تقریباً 4500 ارب امریکی ڈالر بڑھ گئی، جو نوویدا کے پہلے قائم کردہ 4400 ارب امریکی ڈالر کے دنیا کے ریکارڈ کو پار کر گئی اور امریکہ کے اسٹاک مارکیٹ میں انفرادی شیئرز کی تاریخ میں سب سے بڑا ایک دن کا اضافہ بن گئی۔
سیمی کنڈکٹر اور اسٹوریج سیکٹر اس ریباؤن کا سب سے طاقتور بیٹا بن گئے، فیلیڈیلیا سیمی کنڈکٹر انڈیکس میں 8.19% کی اضافہ ہوا، جو پچھلے کچھ ماہوں کا سب سے بڑا روزانہ اضافہ ہے، راؤنڈہل میموری ETF میں تقریباً 17% کی کچھ بڑھوتی آئی، سینسکس، مائکرون، ایس کے ہائیلٹس، ویسٹرن ڈیجیٹل، سیجٹ اور دیگر نے اکٹھے طاقتور اضافہ دکھایا، بازار پر یہ امید ہے کہ AI ڈیٹا سنٹر کی ضرورتیں HBM، NAND اور DRAM کے لیے جاری رہیں گی۔ علاوہ ازیں، "AI کا خدا" لیوپولڈ کے تحت "سٹیٹ اسینس" فنڈ نے AI پر لیورج کے ذریعے سرمایہ کاری کرتے ہوئے مارجن کال کا شکار ہو کر تقریباً 160 ارب ڈالر کے دوسرے درجے کے مالکانہ حصص فروخت کرنے پر مجبور ہو گیا، سٹیلیٹ نے 24 گھنٹوں میں فوراً خرید لیا، جس سے سلسلہ وار فروخت کا خطرہ نہ صرف ختم ہوا بلکہ مکینیکل شارٹ سکوئر ہونے کا باعث بنا جس نے بازار کے ریباؤن کو مزید تقویت دی۔
ہریک ٹیکنالوجی سیکٹر میں 5 فیصد سے زیادہ کا اضافہ ہونے کے باوجود، مارکیٹ کی وسعت کی حالت کمزور رہی۔ اسپیکس 500 انڈیکس کے 70 فیصد سے زیادہ اجزاء میں کمی آئی، جبکہ وزن مساوی اسپیکس 500 انڈیکس نے نیچے کی طرف رجحان دکھایا، جس سے بنیادی انڈیکس سے 75 بیسز پوائنٹس سے زیادہ کا نادر انورس بیک لیج بنا۔ بلومبگ سٹریٹجسٹس کے مطابق، 1990 کے بعد سے یہ بیک لیج صرف دو بار ظاہر ہوا ہے، جس میں ایک دوسری بار 30 جون 2000 کو آئی تھی، جو ناسداک ٹیکنالوجی اسٹاک سائکل کے چوٹی کے فوراً پہلے تھا۔ اسپاٹگاما نے بھی انتباہ دیا ہے کہ موجودہ اسپیکس 500 منفی گاما کے تحت ہے، جس کا مزیدار سطح 7450 پر ہے اور حمایتی سطح 7300 پر ہے، اگر 7300 کو توڑ دیا جائے تو، 7000 تک کے علاقے میں 0DTE آپشنز کا پوزٹو گاما حمایت تقریباً خالی ہو جائے گا، جو اس بات کا اشارہ دیتا ہے کہ اس رالٹ میں اضافہ زیادہ تر پوزیشن کے دباؤ کی وجہ سے ہوا ہے، نہ کہ خطرے کے لئے ترجیحات کی حقیقی واپسی کی وجہ سے، اور سرمایہ کاروں کو مرکزیت کے خطرے کو مدنظر رکھنا چاہئے۔
خصوصی منصوبہ اقدامات اور شیئرز کی لہریں:
مایکروسافٹ نے 15.51% کی کامیابی کے ساتھ 18 سالوں کی سب سے بڑی روزانہ کی اضافہ دکھایا: اس کی مارکیٹ ویلیو ایک دن میں 4500 ارب امریکی ڈالر بڑھ کر تاریخی ریکارڈ قائم کر دیا۔ کمپنی کے چوتھے تिमہ میں کلاؤڈ بزنس Azure کی آمدنی میں 43% کا اضافہ ہوا، جو توقعات سے کافی زیادہ تھا، اور اس نے سرمایہ کاری پر پابندی اور نئے مالی سال میں نقدی کے بہاؤ کے مثبت ہونے کا مثبت اشارہ دیا۔ ٹیک سات بڑوں کا انڈیکس 2.28% بڑھا، نوویدا 2.65% بڑھا، ایمazon 3.90% بڑھا، ٹیسلا 3.53% بڑھا، لیکن میٹا 7.95% گرا، ایپل 1.41% گرا، اور گوگل A 0.91% گرا۔
کلاؤڈ کمپوٹنگ سیکٹر میں طاقتور اضافہ: نئے کلاؤڈ سروس فراہم کنندہ NEBIUS میں 27.13% کا اضافہ، CoreWeave میں 21.51% کا اضافہ، Oracle میں 8.34% کا اضافہ، اور Amazon میں 3.9% کا اضافہ۔
سیمی کنڈکٹر / میموری سیکٹر میں طاقتور ریکووری: فیلیڈیلیا سیمی کنڈکٹر انڈیکس میں 8.19% کا اضافہ، سیمی کنڈکٹر ETF میں 6.88% کا اضافہ، راؤنڈہل میموری ETF میں تقریباً 17% کا اضافہ، مائکرون ٹیکنالوجیز میں 18.32% کا اضافہ، سینسکس میں 25.99% کا اضافہ، ایس کے ہائیلیس میں 17.52% کا اضافہ، ویسٹرن ڈیجیٹل میں 15% سے زائد کا اضافہ، سیجٹی ٹیکنالوجیز میں 11% سے زائد کا اضافہ۔ لین وار میں 18.36% کا اضافہ، اسٹیرا لابس میں 20% کا اضافہ، اپلائیڈ میٹریلز میں 17.98% کا اضافہ، AMD میں 13% کا اضافہ، انٹیل میں 11.3% کا اضافہ، تائیوان سیمی کنڈکٹر مینوفیکچرنگ کمپنی (TSMC) کو ا英特尔 EMIB جیسی جدید پیکجینگ ٹیکنالوجی پر کام کرتے ہوئے دیکھا گیا ہے، Arm میں 7% سے زائد کا اضافہ، TSMC ADR میں 7.64% کا اضافہ، ماروول ٹیکنالوجیز میں 12% سے زائد کا اضافہ۔
اپلائیڈ آپٹو الیکٹرانکس میں تقریباً 18% کی اضافہ، لومینٹم میں 15% سے زیادہ کی اضافہ، کریڈو میں 13% سے زیادہ کی اضافہ، کوہرینٹ میں 12% سے زیادہ کی اضافہ، اور کورنگ میں 9% کی اضافہ کے ساتھ اپٹکل کمیونیکیشن شیئرز میں ریباؤن کا ساتھ دیا گیا۔
میٹا نے 7.95% کی گراؤنڈ پر گراؤنڈ کیا: ہر 700 ارب امریکی ڈالر کے مستقبل کے اخراجات کے باوجود، بڑے سرمایہ کاری اور نقدی بہاؤ کے دباؤ کی وجہ سے سرمایہ کاروں میں فکر ہے، اور اشتہار کاروبار کے علاوہ نمو کے راستے ابھی تک تصدیق شدہ نہیں ہیں۔
امیزون نے 3.90% کی اضافی رفتار سے کامیابی حاصل کی، اور ڈیل کے بعد 10% سے زیادہ کا اضافہ ہوا: AWS کلاؤڈ بزنس کی آمدنی ایک تہائی میں 37% بڑھ کر 422 ارب ڈالر ہو گئی، جو 18 اربوں کے دوران نئی ریکارڈ ہے۔ سی ای او اینڈی جاسی نے کہا کہ AWS نئے نمو کے دور میں داخل ہو رہا ہے، جہاں AI سروسز، خود ساختہ Trainium چپس اور کاروباری AI اطلاقات مستقبل کی بنیادی نمو کے ڈرائیور بنیں گے۔ AWS اب امیزون کے منافع کا اہم ذرائع بن چکا ہے، اور اس کی AI انفراسٹرکچر کی ترتیب بازار کی تسلیمی حاصل کر رہی ہے۔ تاہم، امیزون کو ابھی بھی سرمایہ کاری کے دباؤ کا سامنا ہے، جس نے سالانہ سرمایہ کاری کے منصوبے میں اضافہ کیا ہے، اور بازار اب بھی دیکھ رہا ہے کہ AI میں لگائے گئے پیسے مستقل طور پر منافع کی نمو میں تبدیل ہو سکتے ہیں یا نہیں۔
ایپل کے شیئرز میں 1.41% کی کمی آئی، اور ٹریڈنگ کے بعد تقریباً 7% کی گراؤنڈ ہوئی: کوک نے فنانشل رپورٹ کے لیے "کاروبار میں کامیابی، لیکن توقعات میں ناکامی" کا اعتراف کیا۔ تجربہ کاری کا ایک تھری ماہہ دور 1094.17 ارب ڈالر رہا، جو 16% کے ساتھ بڑھا، اور ہر شیئر پر منافع 2.02 ڈالر، دونوں توقعات سے زیادہ۔ لیکن "آپریشنل پابندیوں" کے اثرات کی وجہ سے، سی ایف او نے Q4 کے لیے ریونیو کی نمو صرف 9%-11% کا تخمینہ لگایا، جو مارکیٹ کی توقع 12.1% سے کافی کم ہے۔ علاوہ ازیں، چائنہ اور ہندوستان کے علاقے میں ریونیو توقعات سے کم رہا۔ کوک نے فون کانفرنس میں اعتراف کیا کہ اسٹورج چپس کی لاگت میں تیزی اور اعلیٰ پروسیس ٹیکنالوجی کے پیداواری بندوبست کی وجہ سے مارجن مارجین متاثر ہو رہا ہے، اور کمپنی محدود سپلائی چین کے ساتھ مشکلات کا مقابلہ کر رہی ہے۔
بلوم انرجی 26.49% بڑھی: کمپنی کو پہلے ہنٹربروک نامی شارٹ سیلر نے اپنی سپلائی چین اور پیداواری صلاحیت، خاص طور پر سکینڈیم کی منحصریت اور بڑے آرڈرز کے عمل میں آنے کی عدم یقینیت کے لیے تنقید کی تھی۔ بلوم نے جواب دیا کہ یہ رپورٹ جھوٹی اور گمراہ کن ہے، اور سپلائی چین کی تنوع اور سکینڈیم کی مقدار بہت کم ہونے پر زور دیا۔
اگلے پر توجہ دیں:
1 اگست کو ٹرمپ حکومت کے AI نظم و ضبط کے فریم ورک کے ختم ہونے تک مکمل ہو جائے گا: مسودہ OpenAI، گوگل، Anthropic جیسی کمپنیوں کو بھیج دیا گیا ہے، بازار امریکی حکومت کے بڑے ماڈلز کی سلامتی، برآمد پابندیوں، کمپوٹنگ طاقت کے نظم و ضبط اور حکومتی خریداری کے قواعد پر زور دینے کے بارے میں دیکھے گا۔ اگر نظم و ضبط سخت ہوگا، تو AI پلیٹ فارم اور کلاؤڈ فرنڈز کی قیمتیں دب سکتی ہیں؛ اگر فریم ورک ترقی کو ترجیح دے گا، تو AI سافٹ ویئر اور انفراسٹرکچر کی سلسلہ وار قیمتیں مزید رائسک پریمیم حاصل کرتی رہ سکتی ہیں۔
1 اگست کو مائیکروسافٹ Xbox کی قیمت میں اضافہ لاگو ہو گیا۔: مائیکروسافٹ کے کل فنانس پر محدود اثر، لیکن بازار یہ دیکھے گا کہ کیا صارفین کے ہارڈویئر کی قیمت میں اضافہ مانگ کے ذریعے جذب ہو سکتا ہے، اور یہ ایپل، سونی، نینٹینڈو جیسے صارفین کے الیکٹرانکس سلسلے کی قیمت تعین کرنے کی صلاحیت پر بھی منعکس ہوگا۔
1 اگست کو جنوبی کوریا کے جولائی کے برآمدات کا سالانہ ڈیٹا۔: بازار جنوبی کوریا کے سیمی کنڈکٹر، اسٹوریج، کار اور الیکٹرانکس کے برآمدات کے اظہار پر توجہ دے رہا ہے۔ اگر برآمدات مسلسل زیادہ بڑھتی رہیں، تو AI ہارڈویئر سائکل کی بحالی کی کہانی کو مضبوط کرے گا، جس سے اسٹوریج، ویفر ٹیکنالوجی اور ایشین ٹیکنالوجی شیئرز کو فائدہ ہوگا؛ اگر ڈیٹا توقعات سے کم آئے، تو کل رات امریکہ میں سیمی کنڈکٹر کی ریباؤنڈ کو موقتی شارٹ کوریکشن کے طور پر دیکھا جا سکتا ہے، نہ کہ بنیادی تبدیلی۔
2 اگست کو OPEC+ کی میٹنگ: بازار کی توقع ہے کہ OPEC+ سے ستمبر کے لیے روزانہ 188,000 بریل کی پیداوار میں اضافہ کا اعلان ہو سکتا ہے۔ اگر اضافہ منظور ہو جائے تو تیل کی قیمتوں پر مزید دباؤ پڑے گا، جس سے سود کی توقعات میں کمی آئے گی؛ اگر مشرق وسطی کی صورتحال کے تیز ہونے کی وجہ سے اضافہ منسوخ کر دیا جائے تو تیل کا خطرہ پریمیم تیزی سے واپس آ سکتا ہے اور امریکی بانڈ کی لمبی مدت کی سود کی شرح اور سود کے ٹریڈنگ کو دوبارہ بڑھا سکتا ہے۔