بدھ کو امریکی اسٹاکس میں فرق دیکھنے کو ملا، جبکہ ڈو جونز انڈسٹریل ایوریج نے مضبوط ترقی برقرار رکھی، جبکہ ایس ایند پی 500 نے اپنے شروعاتی فائدے کا زیادہ تر حصہ چھوڑ دیا اور ناسداک منفی علاقے میں چلا گیا۔
8 جولائی کو مشرقی وقت کے مطابق تقریباً 11:36 بجے، ایس پی ڈی آر ڈاؤ جونز انڈسٹریل اوریج ایٹ ایف تقریباً 0.8% بڑھ گیا۔ ایس پی ڈی ڈبلیو ایس اینڈ پی 500 ایٹ ایف نے انڈے کے اعلیٰ نقطہ $776.70 تک پہنچنے کے بعد تقریباً غیر متغیر رہا، جبکہ ناسdaq کو ٹریک کرنے والے کیو کیو کیو ایٹ ایف میں تقریباً 0.2% کی کمی آئی۔
ایس ایند پی 500 اور ڈو نے ریکارڈ بلندیوں پر کھولے، جو کارپوریٹ کمائیوں، صنعتی ذہانت کے اسٹاکس کی دوبارہ مانگ اور مشرق وسطی کے مذاکرات کے حوالے سے امید کے ساتھ سپورٹ ہوئے۔ تاہم، صبح کے اعلیٰ نقطے سے ایس ایند پی 500 کی واپسی نے ظاہر کیا کہ جلسے کے آگے بڑھنے کے ساتھ مومینٹم کمزور ہو گیا۔
ایس ایند پی 500 میں پل بیک ریلی کو دوبارہ شروع کر سکتا ہے
کیلیب فرینزن کا روزانہ SPY چارٹ دکھاتا ہے کہ عام اُٹھتی ہوئی رجحان محفوظ ہے، حالانکہ یہ ریکارڈ بلندیوں تک پہنچنے کے لیے ایک تیز اصلاح کی ممکنہ صورت بھی ظاہر کرتا ہے۔
SPY ری سیٹ۔ ماخذ: Caleb Franzen
SPY $749.40 پر اپنی 21 دن کی ایکسپونینشل موبائل اوسط، $740.90 پر اپنی 55 دن کی اوسط اور $702.98 پر اپنی 200 دن کی اوسط کے اوپر رہا۔
فرانزن کے سیناریو میں 21 دن اور 55 دن کے اوسطات کی طرف ابتدائی کمی کی ضرورت ہے۔ ایسا اقدام عارضی طور پر ناکام براک آؤٹ کی طرح لگ سکتا ہے، مثبت پوزیشنز کو جذب کر سکتا ہے اور مارکیٹ کو اپنی تیز ترقی کے بعد کنسولیڈیٹ ہونے کا موقع فراہم کر سکتا ہے۔
741-749 کے علاقے کو برقرار رکھنا مثبت رجحان کو برقرار رکھے گا اور حالیہ اعلیٰ کے قریب 777 ڈالر کی طرف ایک اور حرکت کو سہارا دے گا۔ 55 دن کے اوسط سے مستقل طور پر نیچے ٹوٹنا اس ترتیب کو کمزور کر دے گا اور ایک گہری درستگی کا خطرہ بڑھا دے گا۔
ریکارڈ کال ایکٹیوٹی میں بھرے ہوئے مثبت جذبات دکھائی دیتے ہیں
فراہم کردہ آپشنز چارٹ سے ظاہر ہوتا ہے کہ ٹریڈرز نے S&P 500 کے ریکارڈ کے قریب ٹریڈ ہونے کے ساتھ اپنی بُلش ایکسپوشر میں شدید اضافہ کیا ہے۔
کال سرچ۔ ماخذ: Macro Paper
گراف پر S&P کال آپشن کی مقدار 4.017 ملین معاہدے کے طور پر درج ہے، جو نمایاں دورے کے دوران اس کا سب سے اعلیٰ ریکارڈ ہے۔ کالز عام طور پر قیمتوں میں اضافے کے لیے ڈال کی نمائندگی کرتی ہیں، حالانکہ وہ زیادہ پیچیدہ ہیڈجنگ اسٹریٹجیز کا بھی حصہ بن سکتی ہیں۔
بھاری کال ڈیمانڈ مارکیٹ میکرز کے ایکسپوژر کو ترتیب دینے سے ریلی کو سہارا دے سکتی ہے۔ تاہم، بہت زیادہ بولش پوزیشننگ ایک غیر متوقع واقعہ کے ساتھ ٹریڈرز کو بھیڑ بھڑکی پوزیشنز کو بند کرنے پر مجبور کرنے سے نیچے کی طرف کا خطرہ بھی بڑھا سکتی ہے۔
اصلی Cboe یا OCC ڈیٹاسیٹ شامل نہیں کی گئی تھی، اس لیے 4.017 ملین ریکارڈ کو چارٹ کو ہی منسوب رکھنا چاہیے، اسے الگ طور پر تصدیق شدہ حقیقت کے طور پر نہیں پیش کرنا چاہیے۔
ڈو جونز براک آؤٹ 54,800 کی طرف جا رہا ہے
ڈو چارٹ دکھاتا ہے کہ انڈیکس کئی نمایاں مزاحمت کی سطحوں کو عبور کرنے کے بعد اپنے پچھلے صعودی چینل سے اوپر چلے گیا ہے۔
داؤ براک آؤٹ۔ ماخذ: Tradiify
فراہم کردہ 15 منٹ کے گراف پر انڈیکس نے 54,728 کے قریب ٹریڈ کیا۔ پہلا مزیدار سطح 54,800 کے قریب ہے، جس کے بعد 55,200 ہے۔
53,270 کے اوپر رہنا براک آؤٹ کی ساخت کو محفوظ رکھے گا۔ اس سطح کے نیچے گرنے سے ڈاؤ کو اپنے پچھلے ٹریڈنگ رینج میں واپس جانے کا امکان ہے، جس کے قریب اضافی سپورٹ 52,572 اور 51,638 پر ہے۔
منافع اور ملازمت کے ڈیٹا نے مارکیٹ کو تقسیم کر دیا
صحت کے شعبے نے بڑے شعبوں میں قیادت کی، جبکہ فائدہ کے شعبے پیچھے رہ گئے۔ نوڈیا نے تقریباً 3.7% کا فائدہ حاصل کیا، ڈزنی میں 2.3% کی اضافہ ہوا اور ایلی لیلی نے 2.8% کا فائدہ حاصل کیا۔ ایم ڈی نے تقریباً 6.6% کا نقصان اٹھایا، جبکہ اوبیر میں تقریباً 6.3% کی کمی آئی، جو بازار کے کمپنی کے نتائج اور توقعات کے لحاظ سے انتخابی ردِ عمل کو ظاہر کرتا ہے۔
ایڈی پی نے رپورٹ کیا کہ جولائی میں نجی ملازمت دہندگان نے 44,000 نوکریاں شامل کیں، جو جون میں اصلاح شدہ 95,000 سے کم ہیں۔ کمزور ملازمت کا عدد عارضی طور پر خزانہ کے فائدہ شرح کو کم کر دیا، حالانکہ 10 سالہ شرح 4.63% کے قریب رہی۔
آہستہ نوکریاں فریڈرل ریزرو کو مزید پالیسی سخت کرنے کے دباؤ کو کم کر سکتی ہیں۔ تاہم، فیڈ نے کہا ہے کہ سود کی شرح اب بھی اس کے 2 فیصد کے ہدف سے زیادہ ہے، جس سے جمعہ کی سرکاری بے روزگاری کی رپورٹ اسٹاکس اور بانڈ ییلڈز کے لیے اگلا بڑا ٹیسٹ بن جاتی ہے۔