Джемі Даймон збирає своїх найбагатших клієнтів для розмови про те, що може стати найважливішим публічним пропозицією за покоління. Генеральний директор JPMorgan Chase має заплановану інтерактивну дискусію 5 червня в штаб-квартирі банку в Нью-Йорку, яка буде зосереджена виключно на майбутньому IPO SpaceX.
Список гостей нагадує хто є хто в аерокосмічному бізнесі. Президент SpaceX Гвінн Шотвелл і фінансовий директор Брет Джонсен очікуються разом із Даймоном, а також Мері Каллахан Ердос, керівницей управління активами та багатством JPMorgan. Тисячі клієнтів з надвисоким рівнем активів будуть слухати презентацію.
Числа, що стоять за публічним дебютом SpaceX
SpaceX подала публічний проспект до SEC 20 травня, розкривши плани щодо лістингу на Nasdaq під тікером SPCX. Компанія націлена на збір коштів у розмірі 75–80 мільярдів доларів США, що виведе її в число найбільших публічних пропозицій у історії.
SpaceX планує запропонувати приблизно 555,6 мільйона акцій за ціною $135 за кожну, що надає компанії оцінку в межах від $1,5 трильйона до $2 трильйона.
Масштабний синдикат з приблизно 23 банків буде гарантами угоди. JPMorgan діє разом із Goldman Sachs, Morgan Stanley, Bank of America та Citigroup як провідні гаранті. Маркетингові зусилля щодо IPO очікуються на початку 8 червня, через кілька днів після брифінгу для клієнтів Даймона.
Чому Дімон особисто продаває цей
Дімон публічно висловлював ентузіазм щодо розвитку SpaceX. На Рейганівському економічному форумі він описав роботу компанії як інвестування в «речі, які змінять людство на краще». Він також недавно відвідав об’єкти SpaceX. Дімон також підкреслив, що ринки акцій зараз відкриті для великих угод.
Що це означає для інвесторів
IPO SpaceX за ціною від 1,5 до 2 трильйонів доларів миттєво створить одну з найцінніших публічних компаній на Землі, посівши місце поруч з Apple, Microsoft та Nvidia у сфері ринкових капіталізацій понад трильйон доларів.
Величезний обсяг пропозиції також має значення для ринкової структури. IPO, що збирає 75–80 мільярдів доларів, поглине надзвичайно велику суму капіталу. Інституційні інвестори, які вирішать значно збільшити вкладення в акції SpaceX, можуть бути змушені зменшити позиції в інших місцях, що створить потенційний продавчий тиск на інші технологічні та ростові активи у тижні навколо лістингу.
Одна помітна відсутність у обговоренні: криптовалюти та цифрові активи. Незважаючи на еволюцію ринку токенізованих цінних паперів та фінансування на основі блокчейну, IPO SpaceX слідує найбільш традиційному сценарію: подання документів до SEC, лістинг на Nasdaq, банківський синдикат, роудшоу.
Інвестори, які спостерігають із боку, повинні уважно стежити за ціновими динаміками, коли маркетинг розпочнеться близько 8 червня. Різниця між початковою ціною акцій у $135 та ціною, з якої SPCX відкриється в перший день торгів, покаже, наскільки великий є накопичений попит.