З тим, що Агентство фінансових послуг (FSA) офіційно випустило контур реформи податків 2026 року, "важкий горб", який давно втомлював японських інвесторів у криптовалюту, нарешті починає змінюватися. Це не просто зниження податків; це "церемонія досягнення повноліття" для криптоактивів, коли вони переходять від "спекулятивних додаткових доходів" до "оформлених фінансових активів" в Японії.
Для кожного інвестора питання про "як найефективніше зняти гроші" і що станеться, якщо я втратить гроші еволюціонували з простих тривог у обчислювані стратегії.
-
"Розрив у багатстві" у записах: стара та нова податкові системи
За поточним системою, кібервалю прибуток класифікується як "Різноманітний дохід", до якого застосовується прогресивна податкова ставка до 55%Починаючи з 2026 року, впровадження "Особлива система самостійного оподаткування" зведе ставку до єдиного рівня 20% (включаючи місцеві податки).
Випадковий випадок: припустимо, ви отримуєте прибуток у розмірі 10 мільйонів японських єн у 2026 році
| Предмет | Поточна система (Різне прибуток) | Реформа 2026 (Особлива податкова) | Різниця (Економія) |
| ставка податку | До 55% (Прогресивний) | Площа 20% | -35% |
| Податок, який підлягає сплаті | Приблизно 5,5 млн. йєн | 2,0 млн. йєн | Зберегти 3,5 млн. йєн |
| Чистий прибуток | 4,5 млн. йєн | 8,0 млн. йєн | +78% Начислено до виплати |
-
"Сітка безпеки" професійного гравця: перенесення збитків
Це найважливіший прорив у управлінні ризиками в новій реформі.
-
Перенесення збитків (цикл 3 роки):
-
Якщо ви програєте 2 мільйони йєн у 2026 році, але заробити 3 мільйони йєн у 2027 році:
-
Поточний статус: Ви повинні сплатити повний податок на 3 мільйони японських єн у 2027 році.
-
Після 2026 року: Збиток 2026 року можна перенести у наступні роки, тобто ви платите податок лише на 1 мільйон ієн різниця у 2027 році.
-
-
Зрізування між активами:
-
Наразі зосереджена на криптовалюті, політика містить вказівки на майбутні можливості компенсації збитків в криптовалюті за рахунок акцій або ETF. Це означає, що якщо ви втрачаєте гроші на фондовому ринку, ви можете використовувати прибуток від криптовалют, щоб знизити податкову базу.
-
Відстрочка "Криптовалюта-в-криптовалюту": Закінчення коштовного кошторисного кошмару
Для користувачів, які часто торгують, "оподаткування кожного свопу" було остаточним клопотом.
-
Прогноз на 2026 рік: Реформа має на меті впровадження "Відкладення податків." Доки ти не зробиш перетворити до фіату (JPY), чисті свопи між криптовалютами більше не викликатимуть податкового події.
Це не тільки зберігає масштабні витрати на згоду (більше не потрібно дороге податкове програмне забезпечення), але й створює умови для буму в on-chain екосистемі Японії (DeFi/NFTs).
-
Стратегія виживання: продати зараз чи зачекати 2026 рік?
Якщо ми стикаємося з дивідендами 2026 року, кінець 2025 року став незручною "грою в очікування".
-
Якщо у вас високі нереалізовані прибутки:
-
Якщо ви не маєте гострої потреби в готівці, «тримати до 2026 року» — це раціональний вибір. Однак подумайте: чи може економія податку в 35% покрити потенційне падіння ринку протягом наступного року? Якщо ринок впаде більш ніж на 35%, сплатити 55% зараз може виявитися дешевше, ніж сплатити 20% на набагато меншій початковій сумі пізніше.
-
Якщо ви зараз "під водою" (в збитках):
-
Радять зачекати до 2026 року, щоб реалізувати ці збитки. Збитки 2025 року не можна перенести, тоді як збиток, реалізований у 2026 році, може виступити як "податковий щит" для наступних трьох років.
Перспективи: "Фінальний крок" для Біткойн ETF з розміром у копійках
Порушення податкової ставки на рівні 20% здолає остаточний бар'єр для Японії, щоб скасувати заборону на ETF Bitcoin CashПісля того, як система оподаткування буде врегульована, великі японські брокерські фірми (наприклад, SBI і Rakuten) з великою ймовірністю запустять регульовані крипто-ETF продукти в першій половині 2026 року. У цей момент, відбуття з НІСА (Ніппон Індивідуальні рахунки для заощаджень) міг стати найбільшим каталізатором ринку.